دليل استثمار العملات المشفرة البديلة | عملة تضاعف عشرة أضعاف مقابل عملة تضاعف مائة ضعف، كيف يجب أن توزع استثماراتك؟

الحقيقة وراء السوق الصاعدة: لماذا لا يجب الاعتماد فقط على العملات المضاعفة

الكثير من الناس عند دخولهم السوق يفكرون أولاً: «بما أن السوق الصاعدة لا تذهب إلى الصفر، إذن سأخاطر وأستثمر مباشرة في العملات المضاعفة». هذا التفكير يبدو معقولاً جدًا، لكن الواقع غالبًا ما يكون مؤلمًا.

العملات المضاعفة حقًا لديها إمكانيات كبيرة، لكن ميزتها هي «العديد من العوامل غير المعروفة» — قيمة السوق الصغيرة، انخفاض مستوى قبول المجتمع، قلة اهتمام المؤسسات. والنتيجة أن كل شيء ممكن: إما أن ترتفع بشكل جنوني وتتجاوز التوقعات، أو أن تتراجع بشكل كبير، وحتى أن تتكبد خسائر في السوق الصاعدة. العديد من المشاريع تعتمد على حماس السوق الصاعدة لدعم سعر العملة، لكن في الواقع، قد تكون هناك مشاكل داخل الفريق، أو عدم تقدم المنتج، أو أن المؤسسات بدأت بالفعل في البيع.

لذا، الطريقة الصحيحة هي: الجمع بين العملات المضاعفة والعشرية. العملات العشرية لديها فرصة كبيرة لتحقيق أرباح في السوق الصاعدة، رغم أن سقفها أقل من العملات المضاعفة، لكن الحد الأدنى مضمون؛ أما العملات المضاعفة فباستخدام جزء صغير من رأس المال، يمكن التحكم في المخاطر وتحقيق عوائد متوقعة. هذه هي التوازن.

منطق اختيار العملات العشرية

عادةً، تكون العملات العشرية هي الرؤوس في كل قطاع. لكن يجب الانتباه، أن العملات المشفرة الأساسية مثل البيتكوين والإيثيريوم، بالإضافة إلى القطاعات التي فقدت حيويتها (مثل الإقراض، التخزين، DAO)، لا تفكر فيها أساسًا.

لننظر إلى قطاع DEX (التمويل اللامركزي). أعلى قيمة سوقية تاريخيًا كانت 110 مليار دولار، والآن حوالي 145.7 مليار دولار، وما زال هناك مساحة ارتفاع تقارب 8 أضعاف. الرائد UNI ليس فقط لديه تحديثات V3 وUniswap X، بل هناك مساحة 10 أضعاف، وهو أمر بسيط جدًا.

وأيضًا، لننظر إلى الرؤوس الجديدة في القطاعات الجديدة. في قطاع L2، القيمة السوقية الحالية لـ OP هي فقط 20 مليار دولار، بينما كانت القيمة السوقية للرائد القديم MATIC تصل إلى 260 مليار دولار، والآن لا يزال هناك مساحة 3.5 أضعاف لـ OP. غالبًا ما يُقدّر الرؤوس الجديدة بأقل من قيمتها الحقيقية، وشراءها يبدأ من 10 أضعاف.

كيف تختار العملات العشرية غير الرؤوس

عند اختيار العملات العشرية من بين الرؤوس الأولى والثانية في كل قطاع، قد تتجاوز نسبة ارتفاعها 10 أضعاف، ويُعتبر ذلك معيارًا لعملات عشرات الأضعاف أيضًا.

المرحلة الأولى: التأكد من أن المشروع لا زال حيًا

راجع CoinMarketCap للتحقق من حجم التداول، هل سعر العملة يتجه بشكل طبيعي، وعلى كم من البورصات متاحة. على السلسلة، يجب النظر إلى السيولة، وتفاعل المجتمع الحقيقي على وسائل التواصل الاجتماعي (TG، Discord).

المرحلة الثانية: التحقيق في الخلفية

يجب أن يكون هناك تفاعل حقيقي واهتمام عالي على YouTube وTwitter؛ من الأفضل أن يكون للمشروع قناة خاصة، وأن يكون المؤسسون معروفين، وأن يكونوا قد شاركوا في مقابلات وظهروا علنًا. تحقق من خلال Chainbroker إذا كانت المؤسسات الاستثمارية معروفة VC، وإذا كان المستثمرون لديهم حسابات كبيرة. اطلع على الموقع الإلكتروني وDextool وغيرها من مواقع البيانات للتحقق من حجم التداول واتجاه TVL — استمرار الارتفاع هو إشارة جيدة.

المرحلة الثالثة: دعم الاقتصاد الرمزي

هذه المرحلة غالبًا ما تُغفل، لكنها الأهم. يجب مقارنة العرض المتداول مقابل العرض الأقصى (MC مقابل FDV). إذا كان هناك إصدار كبير من الرموز ويقترب من التداول الكامل، فاعتمد على FDV؛ وإذا كان الإصدار المتوقع قليلًا وما زلت في المرحلة المبكرة، فاعتمد على MC.

سعر العملة أيضًا مهم: العملات الرخيصة تجذب بشكل أسهل المستثمرين الأفراد. العملات التي تقل عن 0.1 دولار، أو حتى بضع مئات من الرموز، يمكن أن تمتلك مئات الملايين من الحيازات، وهذه العملات تجذب بشكل كبير المستثمرين الصغار.

طريقة الإدراج مهمة جدًا: المشاريع التي تعتمد على Fair Launch تحتاج إلى دعم من الحماس والمستثمرين الكبار؛ المشاريع التي تم إصدارها مسبقًا (Pre-minted) يجب أن تنظر إلى نسبة المؤسسات وفريق العمل، ومدة القفل، فالمشاريع ذات الضمير لن تبيع مبكرًا.

تركيز الكميات من قبل كبار المستثمرين: جمع كبار المستثمرين بكميات كبيرة في المراحل المبكرة يساعد على رفع السعر، ويشير إلى وجود من يتحكم في السوق ويود دفع السعر للأعلى.

تمكين الرموز هو عامل تسريع: هل يوجد تصميم حقيقي لتمكين الرموز في الورقة البيضاء؟ العملات التي لا تمتلك تمكينًا، حتى لو كانت جذابة من حيث الشكل، لا قيمة لها. مثال على ذلك، موجة الرموز المميزة الأخيرة — بمجرد أن يتم إطلاق رمز معين على سلسلة، يتم تمكينه، ويبدأ سعره في الارتفاع بشكل مباشر.

قائمة المراقبة للعملات المضاعفة (مقدمة)

بعد العثور على هدف مضاعف، لا تظن أن الأمر انتهى. استمر في متابعة أحدث التطورات للمشروع.

ابحث في وسائل الإعلام المحلية والعالمية، وقارن مع خارطة طريق المشروع، وتحقق من التقدم الطبيعي. انتبه لأخبار تمكين الرموز، وتقليل المعروض — فهي أخبار إيجابية قصيرة المدى، ويمكن استخدامها مع الشارتات لاتخاذ قرارات قصيرة الأجل.

وفي النهاية، إذا كانت الأخبار تتكرر مؤخرًا، فإما أن حماس المشروع قد زاد حقًا، أو أن المشروع بدأ في إنفاق الأموال للتسويق، وهذان الحالتان يتطلبان مراقبة تغيرات الشكل الفني للسعر في السوق الثانوي.

بإتقان هذه المنطق في تقييم العملات المضاعفة، ودمجها مع معايير اختيار العملات المضاعفة، يمكنك بناء محفظة استثمارية متوازنة من حيث المخاطر والعوائد خلال السوق الصاعدة.