التضخم يضغط على محفظتك كيف تستثمر لتبقى على قيد الحياة

إذا كنت تشعر أن الأسعار ترتفع باستمرار، وأن السلع التي اشتريتها قبل 2-3 سنوات قد زادت أسعارها بنسبة تتجاوز 30-50%، فذلك يرجع على الأرجح إلى أن التضخم يعمل.

التضخم هو انحراف في النظام الاقتصادي

بما يجعل قيمة نقودك تنقص، ببساطة، قبل عامين كانت 50 بات تاخذك إلى 5 أطباق من الأرز، واليوم لا تكفي إلا 1-2 طبق بسبب التضخم. لذلك، ارتفاع أسعار السلع والخدمات في السوق هو السبب الأوضح للتضخم.

ليس فقط الأشخاص العاديون هم المتأثرون، بل قد لا يعلم الكثيرون أن شركة مثل (م.جي.سي)، أو شركات مثل PTT وغيرها، قد تتعرض لضيق في الأرباح عندما تنخفض أسعار الفائدة، مما يدفعها للاستثمار بشكل أكثر كثافة للحفاظ على قيمة أموالها.

من يستفيد ومن يخسر من التضخم

المستفيدون:

• التجار وأصحاب الأعمال الذين يمكنهم رفع الأسعار مباشرة
• المساهمون والأصول التي تملك القدرة على التفاوض على السعر
• البنوك، فكلما ارتفعت الفائدة، زادت الأرباح

الخاسرون:

• الموظفون، حيث تزداد رواتبهم ولكنها لا توازي معدل التضخم
• المدخرون الذين يحتفظون بأموال نقدية، حيث تتآكل قيمة نقودهم

من أين يأتي سبب التضخم

1. ارتفاع الطلب بشكل كبير وانتهاء المخزون بعد تعافي الاقتصاد، في فرنسا، يدفع الناس الأموال بشكل جماعي (Revenge Spending)، لكن المصانع لم تواكب الطلب، في حين يرفع البائعون الأسعار.

2. ارتفاع تكاليف الإنتاج أسعار النفط، والغاز، والحديد، والنحاس، ترتفع في السوق العالمية، والمصنعون لا يرغبون في تحمل الأعباء، فيرفعون أسعار منتجاتهم.

3. مشاكل في سلسلة التوريد نقص حاويات الشحن، يؤدي إلى تقلبات في نظام الإنتاج والنقل.

4. طباعة الحكومة المزيد من النقود زيادة عرض النقود في النظام، مما يقلل من قيمة العملة.

كيف هو معدل التضخم في تايلاند الآن

في أحدث حركة، السنة الماضية، وصل معدل التضخم في تايلاند إلى 7.10% في مايو 2565، بسبب حرب روسيا-أوكرانيا، لكن في (يناير 2567) انخفض إلى 1.11%، بسبب:

• تراجع أسعار الطاقة، بفضل الإجراءات الحكومية
• انخفاض أسعار الخضروات واللحوم نتيجة وفرة الإنتاج في السوق

التضخم مقابل الانكماش، الفرق واضح

عندما يحدث التضخم، ما هي الآثار؟

على الناس في الشارع:

• ارتفاع الأسعار، ضيق في المال، وعدم كفاية المصروف
• انخفاض القدرة الشرائية

على أصحاب الأعمال:

• تراجع المبيعات بسبب قلة المشترين
• ارتفاع التكاليف، وتقليل الأرباح
• بعض الشركات تضطر إلى تسريح الموظفين

على البلاد بشكل عام:

• ركود اقتصادي، وعدم انتعاش
• زيادة الديون المنزلية
• تأخير في التنمية والتطوير

كيف تتكيف مع التضخم وتستثمر

الاستثمار في الأسهم التي تستفيد:

• أسهم البنوك، مع ارتفاع الفائدة، تزداد الأرباح
• أسهم التأمين، عوائد جيدة من السندات
• أسهم الأغذية، السلع الأساسية التي يمكن رفع أسعارها

الاستثمار في أصول ثابتة:

• الذهب، يرتفع سعره مع التضخم، آمن جدًا
• العقارات، غير متقلبة، والإيجارات تتوافق مع التضخم
• السندات ذات معدل الفائدة العائم، الفائدة تتغير وفقًا للمعدل الحقيقي

طرق أخرى:

• تجنب الديون قدر الإمكان
• تقليل الإنفاق، والادخار
• متابعة الأخبار الاقتصادية، وعدم النوم على المعلومات

جدول أسعار السلع الأساسية التي ارتفعت فعلاً في تايلاند

الخلاصة، يجب الحذر من التضخم، وليس الخوف منه

التضخم بمعدل طبيعي (حوالي 2-3% سنويًا)، وهو أمر طبيعي ومفيد للنمو، لكن إذا زاد بشكل كبير وحدثت “مفرط التضخم” فسيكون مشكلة كبيرة.

لا ينبغي أن تفقد الأمل بسبب التضخم، بل يجب أن تفهمه وتبحث عن طرق لتحقيق الأرباح منه، سواء عبر الاستثمار في الأسهم، أو الذهب، أو العقارات، فهي جميعها تساعد على زيادة قيمة أموالك، على الأقل تمنعها من التآكل.

تابع الأخبار الاقتصادية باستمرار، لتكون مستعدًا للتغيرات، وتذكر أن فهم أسباب التضخم هو أمر مهم للمستثمرين لاتخاذ قرارات استثمارية حكيمة.