World Gold Council veröffentlicht Tokenisierungsrahmen für Gold, „Gold-as-a-Service"-Whitepaper erschienen

Welt Gold Council (WCG) veröffentlicht am Donnerstag gemeinsam mit der Boston Consulting Group (BCG) das Whitepaper „Gold-as-a-Service“ und stellt einen offenen Plattformrahmen vor, der darauf abzielt, physische Goldlagerungssysteme mit der digitalen Ausgabe und Verwaltung tokenisierter Goldprodukte zu verbinden und eine branchenweit einheitliche Norm für die Adoption durch Institutionen zu schaffen.

Gold-as-a-Service: Designlogik des offenen Plattformrahmens

Der von der Welt Gold Council veröffentlichte Plattformrahmen füllt keine Marktlücke, sondern eine Standardlücke. BCG-CEO und Senior Partner Mattias Tauber erklärt den Kern: „Das Problem ist nicht mehr, ob Gold digitalisiert wird; sondern, wie Gold, ohne seine physische Integrität zu beeinträchtigen, am modernen Finanzsystem teilhaben kann.“

Welt Gold Council CEO David Tate weist darauf hin, dass die Finanzdienstleistungsbranche eine „schnelle und umfassende digitale Transformation“ durchläuft. Gold muss sich entsprechend weiterentwickeln: „Gemeinsame Infrastruktur kann Gold leichter zugänglich, handelbar machen und vollständig in das moderne Finanzsystem integrieren – um sicherzustellen, dass es auch in Zukunft, wie seit Tausenden von Jahren, eine bedeutende Rolle spielt.“

Sechs Kernfunktionen des Gold-as-a-Service-Plattformrahmens

Standardisierte Token-Ausgabe und -Verwaltung: Vereinheitlichung der Token-Architektur verschiedener Emittenten, um Fragmentierung zu verringern

Verbesserung der Interoperabilität digitaler Goldprodukte: Ermöglichung des gegenseitigen Austauschs von Gold-Token auf verschiedenen Plattformen

Integrierte Prüf- und Garantemechanismen: Erhöhung der Transparenz und Verifizierbarkeit der auf der Blockchain gehaltenen Goldreserven

Interoperabilität mit bestehenden Finanzkanälen: Verbindung traditioneller Finanzsysteme mit dezentralen Finanzökosystemen

Normierung der Verwahrungs- und Abgleichprozesse: Verringerung der operativen Komplexität bei Mehrparteienbeteiligung

Verbesserung der Liquidität im Kreditmarkt: Tokenisiertes Gold als effizienteres Sicherheitenvermögen

Auswirkungen des Welt Gold Council-Rahmenwerks auf den bestehenden Markt für tokenisiertes Gold

(Quelle: RWA.xyz)

Der Markt für native Kryptowährungs-Tokenisierung von Gold umfasst bereits Produkte wie Tether Gold (XAUT) und Pax Gold (PAXG), die jeweils eigene Verwahrungs-, Compliance- und Rücknahme-Modelle etabliert haben. Laut CoinGecko beträgt die Marktkapitalisierung von Tether Gold etwa 2,6 Milliarden USD, mit einem Wachstum von 17 % in den letzten 12 Monaten; Pax Gold hat eine Marktkapitalisierung von rund 2,3 Milliarden USD.

Die Differenzierung des Rahmenwerks der Welt Gold Council liegt in seiner Branchenstellung. Für traditionelle Finanzinstitute, die Goldanlagen in ihr Portfolio aufnehmen möchten, kann eine von einer Branchenvereinigung unterstützte einheitliche Norm die Compliance-Kosten erheblich senken und die offizielle Aufnahme tokenisierter Goldprodukte durch führende Asset-Manager erleichtern.

Gesamtüberblick zum Markt für tokenisiertes Gold: 5,5 Milliarden USD Volumen und Treiberanalyse

Der steigende globale Goldbedarf ist der zentrale Treiber für das schnelle Wachstum des tokenisierten Goldmarkts. In einem geopolitisch angespannten Umfeld, mit steigender Inflationserwartung und schwächer werdendem US-Dollar, festigt Gold seine Rolle als Absicherungsanlage. Die tokenisierte Form ermöglicht es Institutionen und Privatanlegern, mit geringeren Einstiegshürden und höherer Flexibilität physischen Goldbesitz zu erlangen, und ergänzt traditionelle Gold-ETFs.

Der Zeitpunkt der Rahmenwerk-Einführung durch den Welt Gold Council fällt genau in eine Phase, in der der Markt für tokenisierte Produkte schnell wächst, aber Branchenstandards noch nicht vereinheitlicht sind. Diese Initiative könnte die offizielle Markteinführung von institutionellem Kapital in den Bereich tokenisiertes Gold beschleunigen.

Häufig gestellte Fragen

Was genau ist das „Gold-as-a-Service“-Rahmenwerk des Welt Gold Council?

„Gold-as-a-Service“ ist ein offener Plattformrahmen, der gemeinsam vom Welt Gold Council und BCG entwickelt wurde. Ziel ist es, physische Goldlagerungssysteme mit der digitalen Ausgabe und Verwaltung tokenisierter Goldprodukte zu verknüpfen und branchenweit einheitliche Standards zu etablieren, inklusive Token-Emission, Interoperabilität, Prüfmechanismen und Liquiditätsverbesserung im Kreditmarkt.

Worin unterscheiden sich das Rahmenwerk des Welt Gold Council und bestehende Produkte wie Tether Gold oder Pax Gold?

Tether Gold und Pax Gold sind native Kryptowährungsprodukte mit eigenständigen Betriebsmodellen. Das Rahmenwerk des Welt Gold Council zielt auf die Schaffung branchenweiter Standards ab. Die institutionelle Glaubwürdigkeit könnte es traditionellen Finanzinstituten erleichtern, diese Standards zu übernehmen, was eine systematische Erhöhung der Akzeptanz tokenisierter Goldprodukte auf institutioneller Ebene bewirken kann.

Wie groß ist der aktuelle Markt für tokenisiertes Gold?

Laut RWA.xyz beläuft sich das auf der Blockchain gehaltene Volumen tokenisierter Goldprodukte (hauptsächlich Gold) auf etwa 5,5 Milliarden USD, was 20 % des Gesamtvolumens tokenisierter realer Vermögenswerte entspricht. Das Wachstum in den letzten 12 Monaten beträgt 340 %, was es zu einem der am schnellsten wachsenden Segmente im Bereich tokenisierter Vermögenswerte macht. Tether Gold und Pax Gold haben zusammen einen Marktwert von über 4,9 Milliarden USD.