Gate lanza Aster: Guía del usuario de intercambio perpetuo de Descentralización

Aster: La Revolucionaria del Comercio de Contratos Perpetuos entre Cadenas

Aster (ASTER) está en alza, convirtiéndose en un intercambio perpetuo descentralizado (perp DEX) muy respetado en el mercado de criptomonedas. Ofrece una interfaz fácil de usar para principiantes mientras proporciona características avanzadas para comerciantes profesionales. Como un intercambio descentralizado de nueva generación, Aster soporta spot ycomercio de contratos perpetuostiene como objetivo crear una plataforma de trading on-chain global y única. Las características del intercambio Aster incluyen su única capacidad de trading entre cadenas, mecanismo de protección MEV y herramientas de trading integrales. La trayectoria de desarrollo de Aster se remonta a ApolloX, establecido en 2021, que inicialmente adoptó una arquitectura híbrida de “coincidencia fuera de la cadena + liquidación en la cadena”, con el objetivo de combinar la experiencia fluida de los intercambios centralizados con las ventajas de autocontrol de activos de las finanzas descentralizadas. En comparación con las plataformas DEX de contratos perpetuos tradicionales, la característica principal de Aster es “lógica de transacción completamente en la cadena”—todos los pasos desde la colocación de órdenes por parte del usuario hasta la ejecución de la operación se completan en la cadena, mejorando significativamente la transparencia y seguridad del trading, evitando efectivamente el riesgo de malversación de fondos que pueden enfrentar los intercambios centralizados, y proporcionando a los usuarios un entorno de trading verdaderamente sin confianza.

La estrategia de Gate: Por qué elegir Aster para entrar en el mercado DEX

Gate ha elegido asociarse con Aster y lanzarlo en su plataforma, reflejando la visión estratégica de Gate para el futuro de las finanzas descentralizadas. En los últimos años, el sector de DEX de derivados se ha desarrollado rápidamente, con una capitalización de mercado que supera los $2 mil millones, representando aproximadamente el 7.9% de la capitalización total del mercado DeFi. Aunque el mercado de trading de derivados está actualmente dominado por intercambios centralizados, con DEX representando solo el 3% del volumen total de trading, la llegada de eventos como DeFi Summer y FTX ha inaugurado un período de rápido desarrollo para las plataformas DEX de contratos perpetuos. El lanzamiento de Aster en el intercambio Gate es un movimiento estratégico que se alinea con esta tendencia de desarrollo. En términos de paisaje competitivo, los datos muestran que casi el 90% del trading de derivados en cadena ocurre en Layer 2, y el rendimiento de los DEX de libro de órdenes supera significativamente al de los tipos de pools de liquidez. Aunque dYdX tiene una capitalización de mercado de $339 millones, representando un tercio de la capitalización total del mercado para DEX de derivados, Aster está en rápido ascenso debido a su innovadora arquitectura técnica y su interfaz fácil de usar. La elección de Gate de Aster como un componente importante de su diseño de mercado DEX demuestra su reconocimiento del potencial para el desarrollo futuro del trading de contratos perpetuos descentralizados, así como refleja la dirección estratégica de Gate de 'fronteras financieras'.

Hasta 1001x de Apalancamiento: Análisis Completo de la Función de Trading Aster

Aster ofrece a los traders opciones de trading con apalancamiento extremadamente flexibles, soportando hasta 1001x de apalancamiento, superando con creces a otras plataformas similares. Esta poderosa característica permite a los traders profesionales ejecutar operaciones de estrategias de alto riesgo y alta recompensa. En comparación con otras plataformas DEX de contratos perpetuos en el mercado, la ventaja de apalancamiento de Aster es significativa:

Al operar en Aster, los usuarios pueden elegir flexiblemente el multiplicador de apalancamiento y ajustarlo según sus preferencias de riesgo. Por ejemplo, al operar con un apalancamiento de 50x, los usuarios solo necesitan invertir 1/50 del monto real de la operación como margen. La fórmula de cálculo específica es:

Margen requerido = Monto de la transacción / Relación de apalancamiento

para negociar 10,000 USDTBTCTomando los contratos perpetuos como ejemplo, al usar un apalancamiento de 50x:
Margen requerido = 10,000 USDT / 50 = 200 USDT

Esto significa que los usuarios solo necesitan invertir 200 USDT para controlar una posición valorada en 10,000 USDT. Además del comercio de alta apalancamiento, Aster también ofrece una gama completa de tipos de órdenes, incluidas órdenes limitadas, órdenes de mercado, órdenes stop-limit, etc., para satisfacer las necesidades de diferentes estrategias de negociación. El diseño de la interfaz de Aster equilibra la facilidad de uso para principiantes con los requisitos de características avanzadas de los comerciantes profesionales, permitiendo a los usuarios ver fácilmente la profundidad del mercado en tiempo real, las tendencias de precios y la información de posiciones para tomar decisiones de negociación precisas. La seguridad del intercambio descentralizado de Aster se refleja en la ejecución de la lógica de negociación en toda la cadena, evitando el riesgo de un punto único de falla de los puntos centralizados, mientras integra un mecanismo de protección de MEV para prevenir eficazmente el front-running y otros comportamientos de manipulación del mercado.

Seguridad del capital y maximización de retornos: tarifas de transacción de Aster y estrategia de minería de liquidez

En la plataforma Aster, la estructura de tarifas es un factor importante al que los traders deben prestar mucha atención. El análisis de ingresos por tarifas de Aster muestra que adopta un mecanismo de cobro más transparente. En comparación con los intercambios centralizados tradicionales, las tarifas de Aster se utilizan directamente para la construcción del ecosistema y recompensas para los usuarios. Los DEXs de derivados tradicionales generalmente necesitan distribuir parte de las tarifas de transacción a los proveedores de liquidez (LPs) o pagar intereses para atraer depósitos, mientras que Aster ha optimizado este modelo, proporcionando a los usuarios un mecanismo de distribución de ingresos más atractivo. Al utilizar la plataforma, los usuarios deben considerar los costos que incluyen principalmente tarifas de transacción, tarifas de préstamo y posibles tarifas de transferencia entre cadenas. Las tarifas de transacción generalmente se calculan como un porcentaje del monto de la transacción:

Tarifa de transacción = Monto de la transacción × Porcentaje de la tarifa

Por ejemplo, si la tasa de comisión base de trading de Aster es del 0.1%, entonces un contrato que negocia 10,000 USDT generará:
10,000 USDT × 0.1% = 10 USDT de tarifa

Aster también proporciona oportunidades de minería de liquidez, permitiendo a los usuarios ganar recompensas adicionales al proporcionar liquidez. Similar al modelo de pool GLP de GMX, el pool de liquidez de Aster incluye varios tokens principales como USDC y BTC, apoyando las necesidades de trading de contratos de los usuarios. Cuando los usuarios compran Bitcoin, es equivalente a "alquilar" Bitcoin del pool; al ir en corto, es equivalente a alquilar stablecoins. Este mecanismo permite que el pool de liquidez gane tarifas para el protocolo, y las ganancias se distribuirán a los stakers. Los usuarios que participan en la minería de liquidez no solo pueden ganar una parte de las tarifas de trading, sino que también tienen la oportunidad de recibir recompensas en tokens ASTER, compartiendo así el valor de crecimiento a largo plazo de la plataforma.