Tras tantos años haciendo trading con contratos, he descubierto un fenómeno: las liquidaciones nunca faltan, pero en realidad, las personas que realmente pierden por mala suerte son muy pocas. La mayoría de las veces, la liquidación se debe a una mala gestión del riesgo.

He recopilado algunos métodos basados en mi experiencia, no son complicados, pero pueden cambiar por completo tu comprensión del trading con apalancamiento.

**El primer punto clave: El apalancamiento alto no es tan peligroso como piensas**

El apalancamiento de 100x suena aterrador, pero si solo usas el 1% de tu capital para operar, el riesgo real equivale al 1% de cuando compras en spot con todo tu capital. La fórmula es muy simple: riesgo real = multiplicador de apalancamiento × proporción de la posición en la inversión real. Dominar esta lógica convierte el apalancamiento de una bestia feroz en una herramienta controlable.

**El segundo punto: El verdadero significado de poner un stop-loss**

Muchas personas ven el stop-loss como perder dinero, pero en realidad es como comprar un seguro para tu cuenta. En la caída del mercado en 2024, se registró que el 78% de los casos de liquidación se debieron a una causa común: ya habías perdido un 5% y aún así te resististe a poner el stop-loss. Los veteranos en la industria siguen una regla de hierro: la pérdida en una sola operación nunca debe superar el 2% del capital. Una vez que estableces ese 2%, no lo cambies; si llega, sal.

**El tercer detalle: El cálculo de la posición debe ser científico**

Una fórmula práctica: Máximo monto a invertir = (capital × 2%) ÷ (porcentaje de stop-loss × multiplicador de apalancamiento).

Por ejemplo: tienes 50,000 yuanes, la pérdida máxima que puedes soportar es del 2%, y usas un apalancamiento de 10x, entonces solo puedes invertir hasta 5,000 yuanes. Parece conservador, pero es la base para sobrevivir.

**El cuarto truco: Tomar ganancias en partes**

Cuando ganes un 20%, realiza una tercera parte de la ganancia; si alcanzas un 50%, saca otra tercera parte; el resto, si cae por debajo de la media móvil de 5 días, limpia toda la posición. Suena codicioso, pero en 2024, algunos lograron convertir 50,000 en 1,000,000 con esta estrategia. La ganancia sistemática es mucho más confiable que apostar todo de una vez.

**El quinto respaldo: Usar poco dinero para asegurar una gran protección**

Al mantener una posición, usa el 1% del capital para comprar una opción put, lo que equivale a pagar un poco de dinero para asegurar toda la posición. Esto puede cubrir el 80% de riesgos imprevistos. En la caída repentina de ese momento, muchos lograron proteger el 23% de su capital con esta técnica.

**Por último, una cuenta rápida**

En realidad, si quieres saber si un trading puede ser rentable, la matemática lo puede calcular directamente: (probabilidad de ganar × ganancia media por operación) - (probabilidad de perder × pérdida media por operación).

Supón que en cada operación pierdes hasta un 2% y ganas un 20%, incluso con solo un 34% de aciertos, a largo plazo aún tienes expectativa positiva.

**Cuatro reglas de oro que no debes romper**

- Pérdida máxima por operación: 2% del capital
- Número de operaciones al año: no más de 20
- Las ganancias deben ser al menos 3 veces mayores que las pérdidas
- Mantenerse en modo observación el 70% del tiempo, solo actuar cuando las oportunidades sean claras

En el trading, lo que más temes es hacerlo por impulso. Tener un plan y seguir las reglas disciplinadamente es la única forma de ganar dinero de manera sostenida.