¡Es el mercado de intercambio más grande del mundo! Domina el código para ganar en el diferencial de cambio en las transacciones de divisas

¿por qué vale la pena prestar atención al comercio de divisas? En pocas palabras, el producto con mayor volumen de negociación en los mercados financieros globales son las operaciones de cambio entre monedas de diferentes países. En comparación con productos de inversión como acciones, bonos o oro, el mercado de divisas tiene un volumen diario de más de 6 billones de dólares, con una liquidez incomparable. Más importante aún, las personas comunes interactúan con monedas extranjeras en actividades cotidianas como viajar al extranjero, comprar en el extranjero o comercio internacional, por lo que la barrera de entrada es mucho menor que en otros métodos de inversión.

El núcleo del comercio de divisas: ¿qué es el diferencial de cambio?

Para obtener beneficios en el mercado de divisas, primero hay que entender el concepto de «diferencial de cambio». El diferencial de cambio es la diferencia en el precio de cambio de una misma moneda en diferentes momentos o canales. Los operadores predicen la tendencia futura del tipo de cambio y emplean estrategias de «comprar barato y vender caro» o «vender alto y comprar bajo» para obtener ganancias del diferencial.

¿Cómo se calcula la ganancia del diferencial de cambio?

La fórmula de cálculo es muy sencilla: beneficio = (precio de cierre - precio de apertura) × cantidad de operación

Por ejemplo, supongamos que se espera que el euro se aprecie respecto al dólar, y se compra un lote estándar (100,000 unidades) de EUR/USD a 1.0800. Cuando el tipo de cambio sube a 1.0900, se cierra la posición, y la ganancia se calcula así:

((1.0900 - 1.0800)) × 100,000 = 1,000 dólares

¡Solo con una fluctuación de 100 puntos en el tipo de cambio, se puede obtener una ganancia de 1,000 dólares! Esta es la razón por la que el comercio de divisas atrae a tantos inversores.

Las tres principales formas de ganar con el diferencial de cambio

Dependiendo de la tolerancia al riesgo, los inversores pueden elegir diferentes formas de operar con divisas.

Forma 1: Depósitos en moneda extranjera en bancos — La opción con menor riesgo

Es la forma de inversión en divisas con menor barrera de entrada y menor riesgo. El inversor solo necesita abrir una cuenta en moneda extranjera en un banco, realizar el cambio según la tasa de cambio del banco, y luego depositar a plazo según el plazo acordado. Al vencimiento, puede optar por renovar el depósito o cambiar de vuelta a la moneda local.

Las ganancias en esta modalidad provienen de la diferencia de intereses. Por ejemplo, en Taiwán, los depósitos en dólares estadounidenses son populares por sus tasas altas y uso amplio, mientras que los depósitos en rand sudafricano atraen por sus tasas mucho más altas que las del dólar taiwanés. Siempre que la tasa de cambio se mantenga o suba tras el cambio, sumando los intereses, se puede obtener una ganancia.

Es importante notar que los depósitos en bancos principalmente ganan intereses, no diferencial de cambio, por lo que son más adecuados en entornos de tasas de interés estables. Si se busca aprovechar el diferencial, esta opción tiene limitaciones: no permite comprar y vender con flexibilidad, y la cancelación anticipada puede implicar pérdida de intereses, además de no permitir operaciones en corto, lo que puede hacer perder oportunidades.

Forma 2: Fondos en divisas — Estrategia de riesgo medio

Este tipo de fondos invierte en acciones o bonos de un país específico, combinando la ganancia por fluctuación del tipo de cambio y el crecimiento del activo subyacente.

Por ejemplo, si se espera que el yen se aprecie y se considera que las acciones japonesas están infravaloradas, comprar fondos denominados en yenes que invierten en acciones japonesas puede generar doble beneficio: obtener ganancias por la apreciación del yen y por la inversión en acciones. Es una estrategia de riesgo moderado, adecuada para quienes desean diversificar.

Forma 3: Operaciones de margen en divisas — Alta rentabilidad y alto riesgo

Es la forma más alineada con la búsqueda de beneficios por diferencial de cambio. A través de contratos con corredores, el inversor solo necesita pagar un porcentaje de garantía (normalmente 5%-10%) para realizar operaciones mucho mayores que su capital, usando apalancamiento para amplificar las ganancias.

El apalancamiento puede variar desde varias decenas hasta varias centenas de veces. Si acierta en la dirección, las ganancias se multiplican; si se equivoca, el capital puede agotarse rápidamente. Esto explica su alta volatilidad, pero también su potencial de máxima rentabilidad.

Cabe destacar que, incluso sin usar apalancamiento, el diferencial de compra-venta en operaciones con margen suele ser mucho menor que en los bancos. Los bancos suelen tener spreads de hasta 0.3%-0.47%, mientras que en plataformas de trading, el spread puede ser inferior a 0.1‰, lo que permite obtener beneficios en operaciones a corto plazo incluso sin apalancamiento, superando las formas tradicionales de cambio en bancos.

Ventajas clave del trading con margen en divisas

El poder del apalancamiento para amplificar beneficios

El par USD/JPY es uno de los más populares. Por ejemplo, en agosto del año pasado, el yen se depreció de 161 a 141 por dólar. Si un inversor aprovechó esa tendencia con el apalancamiento adecuado, las ganancias podrían haber sido varias veces mayores. Pequeñas fluctuaciones amplificadas por el apalancamiento se convierten en beneficios considerables.

Costos de transacción extremadamente bajos

Los costos principales son el spread y los intereses. El spread en la compra-venta de TWD/USD en bancos puede llegar hasta 0.47%, y en algunos casos 0.3%, pero en plataformas de trading, el spread en EUR/USD puede ser tan bajo como 0.0082%. Esto significa que el costo de la misma operación en plataformas puede ser solo una fracción de lo que cobra un banco.

Operaciones bidireccionales T+0 ilimitadas

Los traders pueden aprovechar tanto posiciones largas como cortas simultáneamente. Si creen que el dólar se apreciará, abren una posición larga en USD/TWD; si creen que el nuevo dólar taiwanés se apreciará, abren una posición corta. No hay límite de tiempo para las operaciones, y pueden realizar múltiples transacciones en un solo día, maximizando las oportunidades del mercado.

Análisis profundo de cinco estrategias de trading

Trading en rango — Ideal para mercados de consolidación

Cuando el tipo de cambio fluctúa entre un soporte y una resistencia claros, la estrategia de trading en rango es la más efectiva. Comprar cerca del soporte y vender cerca de la resistencia, repitiendo la operación para aprovechar las oscilaciones.

Por ejemplo, entre 2011 y 2015, el EUR/CHF mantuvo un límite inferior en 1.2000 tras la intervención del Banco Nacional Suizo. Los inversores compraron y vendieron entre 1.2000 y 1.2500, realizando operaciones de compra y venta en ese rango. Indicadores como RSI o CCI pueden servir como señales de entrada y salida.

Consejo clave: Es fundamental establecer stops estrictos; si el rango se rompe, las pérdidas pueden ser severas.

Trading en tendencia — Aprovechar la dirección a medio y largo plazo

Cuando el mercado muestra una tendencia clara de subida o bajada, la estrategia de seguir la tendencia puede generar beneficios significativos. Se aplica más en plazos medios y largos, ajustando las operaciones según la duración de la tendencia.

Por ejemplo, en EUR/USD desde mayo de 2021 hasta octubre de 2022, la Reserva Federal aceleró su ciclo de subidas de tasas, con incrementos de hasta 100 puntos básicos en una sola subida, mientras que el BCE no subió tasas. Como resultado, el euro cayó durante 17 meses hasta tocar fondo. Quienes detectaron esta tendencia obtuvieron beneficios sustanciales.

También requiere stops precisos y objetivos de ganancia mayores que los stops para mantener una buena relación riesgo-recompensa.

Lección: Una vez que la tendencia se forma, es difícil que cambie rápidamente; mantener la posición es la estrategia más segura.

Trading intradía — Aprovechar noticias y eventos

El éxito en el trading a corto plazo depende mucho de la rapidez en reaccionar a noticias. Cambios en tasas, políticas de cambio, reuniones de bancos centrales, publicación de indicadores económicos, generan volatilidad extrema.

Eventos como la publicación del acta de la FED, el CPI, anuncios de QE o QT, suelen provocar movimientos bruscos. Los traders que capturan estos momentos pueden obtener grandes beneficios en 1-2 días.

Clave: Decisiones rápidas y tomar ganancias oportunamente, para evitar que las operaciones cortas se conviertan en pérdidas por mantener posiciones demasiado tiempo.

Trading en ondas — Combinar análisis técnico y fundamental

El trading en ondas está entre el intradía y la tendencia, requiere usar análisis técnico y fundamental simultáneamente. La clave es identificar activos con alta volatilidad y detectar cuatro señales: ruptura al alza, ruptura a la baja, reversión de tendencia, retroceso de tendencia.

Un ejemplo clásico es la caída del EUR/CHF tras el anuncio del Banco Central Suizo en enero de 2015, que eliminó el límite de 1.2000, provocando el evento conocido como «el cisne negro del franco suizo».

Lección: La ganancia en ondas proviene de la magnitud de la volatilidad, pero cuanto mayor, mayor el riesgo. Es importante cerrar la posición cuando la operación ha sido exitosa.

Mantener una posición a largo plazo — Estrategia de ahorro de tiempo y esfuerzo

Para quienes no desean hacer operaciones frecuentes, mantener una posición a largo plazo es una opción. Basándose en factores macroeconómicos y tendencias históricas, compran y mantienen sin preocuparse por las fluctuaciones diarias.

Dado que las monedas no suelen subir a niveles astronómicos ni caer a cero, sino que fluctúan en rangos relativamente estables, los inversores pueden entrar en niveles bajos para reducir riesgos. Por ejemplo, el índice del dólar (DXY) alcanzó máximos cercanos a 114 en 10 años y mínimos en torno a 90; entrar en niveles bajos puede reducir significativamente el riesgo.

Lección: Detectar la dirección futura del tipo de cambio y buscar puntos de entrada con bajo costo en los ciclos de volatilidad.

Ventajas del comercio de divisas frente a otras inversiones

Alta aplicabilidad en la vida cotidiana

El mercado de divisas no es exclusivo de inversores profesionales. Viajar, comprar en el extranjero o hacer comercio internacional involucra cambio de divisas. Esto permite que las personas comunes se familiaricen con las fluctuaciones de las monedas, sentando bases para aprovechar oportunidades o cubrir riesgos en el mercado de divisas.

Tendencia de predicción relativamente sencilla

En comparación con acciones o fondos, las tendencias en divisas suelen ser más duraderas y claras. Solo con entender las diferencias en tasas de interés y políticas monetarias de dos países, se puede tener una idea general de la dirección del tipo de cambio. Para operaciones a corto plazo, se requiere más información, pero la tendencia a largo plazo es más fácil de prever.

Liquidez sin igual

Con un volumen diario de más de 6 billones de dólares, el mercado funciona las 24 horas, con alta transparencia. Es difícil que una sola fuerza de mercado manipule los precios, ya que las decisiones se basan en datos objetivos y no en suposiciones.

Horarios para comprar y vender divisas

Horario de operación en bancos

Para operaciones en bancos, se debe realizar durante su horario de atención, generalmente de 9:00 a 15:30. Los fines de semana y días festivos, cuando los bancos cierran, no se pueden hacer transacciones.

Horario del mercado de margen

El mercado de divisas con margen no tiene una bolsa central, por lo que no hay horarios de apertura o cierre unificados. Se divide en cuatro sesiones principales: Londres, Sídney, Tokio y Nueva York. Debido a la superposición de horarios, los inversores pueden operar las 24 horas de lunes a viernes.

En horario de Taiwán (GMT+8):

• Londres: abre a las 15:00 (verano) / 16:00 (invierno), cierra a las 00:00 (verano) / 01:00 (invierno)
• Sídney: abre a las 06:00 (verano) / 05:00 (invierno), cierra a las 15:00 (verano) / 14:00 (invierno)
• Tokio: abre a las 07:00 y cierra a las 16:00 (todo el año)
• Nueva York: abre a las 20:00 (verano) / 21:00 (invierno), cierra a las 05:00 (verano) / 06:00 (invierno)

Recomendaciones para comenzar en la inversión en divisas

No existe una única estrategia definitiva para ganar con el diferencial de cambio; la elección debe adaptarse a la tolerancia al riesgo, hábitos de trading y capital disponible. Los depósitos en bancos son adecuados para quienes buscan estabilidad, los fondos en divisas para quienes quieren equilibrar, y el trading con margen para quienes buscan altas ganancias.

Para quienes empiezan, es recomendable comenzar con métodos de bajo riesgo y aumentar gradualmente el conocimiento y la experiencia. Muchas plataformas ofrecen cuentas demo gratuitas para practicar y validar estrategias antes de invertir dinero real.

Tras dominar las estrategias presentadas, observar continuamente el mercado y optimizar los métodos, las oportunidades de ganar con el diferencial de cambio en divisas irán surgiendo. Lo más importante es cultivar paciencia y disciplina, y considerar el trading como un proceso de aprendizaje y práctica a largo plazo.