2026-01-07 02:27:13

La crisis de deuda de Estados Unidos está redefiniendo las reglas del juego en el mercado de criptomonedas. Los intereses de los bonos nacionales por 36 billones de dólares se queman 1.6 millones de dólares cada minuto, y detrás de esta cifra se esconde una inminente tormenta de liquidez.

Todos en el mercado hablan de reducir las tasas, pero pocos ven el panorama completo. Actualmente, la Reserva Federal enfrenta una presión sin precedentes, la probabilidad de recortes de tasas según CME ha alcanzado el 89%, y las expectativas de Wall Street ya están "All in". Bitcoin se mantiene en 90,000 dólares, pero esta estabilidad oculta riesgos: siete de las diez principales criptomonedas por capitalización han cerrado en rojo en la semana, lo que indica que no todos los activos se benefician de esta subida.

La parte más peligrosa está en los detalles. Si en 2025 la Reserva Federal solo realiza 2 recortes de tasas (muy por debajo de las expectativas del mercado), entonces los 19 billones de dólares en deuda antigua con bajos intereses vencerán en 2026. La tasa de refinanciamiento en ese momento podría romper todas las expectativas, afectando no solo las finanzas tradicionales sino también la liquidez del mercado de criptomonedas.

El fenómeno de "zombificación" de los bonos estadounidenses también merece atención: el 40% de los bonos recién emitidos requiere que la Reserva Federal los asuma indirectamente, y la continuidad de esta situación genera preocupación. Curiosamente, Bitcoin y el oro avanzan juntos, lo que indica que los fondos están buscando activos refugio.

Para los inversores, es momento de ajustar sus estrategias. Primero, considerar mover las posiciones hacia activos con rendimiento real, como ETH en staking o productos RWA de bonos del gobierno. Segundo, usar instrumentos de cobertura para protegerse del riesgo, controlando el costo de las opciones de venta trimestrales en un 2% del portafolio. Finalmente, monitorear de cerca los cambios en el saldo de las herramientas de recompra inversa; si cae por debajo de los 400 mil millones, el punto de inflexión de la liquidez podría llegar antes de lo esperado.

Es momento de elegir bando: ¿las tasas de interés bajarán para salvar el mercado o la deuda colapsará inevitablemente? La decisión de cada uno en este aspecto influirá directamente en la asignación de activos futura. No está de más revisar qué activos en tu portafolio tienen los flujos de caja más fuertes.

BTC-2,02%

ETH-2,71%

RWA0,21%

Ver originales

Esta página puede contener contenido de terceros, que se proporciona únicamente con fines informativos (sin garantías ni declaraciones) y no debe considerarse como un respaldo por parte de Gate a las opiniones expresadas ni como asesoramiento financiero o profesional. Consulte el Descargo de responsabilidad para obtener más detalles.

14 me gusta

Recompensa
14
9
Republicar
Compartir

Comentar

0/400

AllTalkLongTrader

· 01-10 00:59

La probabilidad de una bajada de tasas del 89%... No me lo creo mucho, he visto demasiadas tretas de Wall Street para engañar a los minoristas. Espera, ¿se están cerrando en negativo siete tipos de activos en la semanal? BTC se mantiene en 90,000 pero otros activos están haciendo quedar mal, esa es la verdadera realidad. Otra vez productos RWA y opciones de venta, ¿realmente creen que los minoristas son gestores de fondos? Solo quiero saber si hay que comprar en la caída o liquidar. Esos 19 billones de deuda en 2026... incluso si ahora se asignan instrumentos de cobertura, parece que no salvarán nada. ¿Solo cuando la liquidez caiga por debajo de 400 mil millones se verá la verdadera situación? Según esto, todavía es pronto, ¿para qué preocuparse? Me rindo ante la frase "BTC y oro suben juntos", al menos estos dos son activos de refugio, mucho más confiables que cualquier RWA. ¿No es ahora cuando se apuesta a que una bajada de tasas salvará el mercado? Si me preguntas, los bonos estadounidenses ya son zombis, el colapso solo es cuestión de tiempo. ¿A qué viene ajustar la estrategia? El mercado así no se puede predecir, mejor ir a lo seguro con BTC.

Ver originalesResponder0

GateUser-bd883c58

· 01-09 19:26

Todos hablan de bajar las tasas, pero en realidad están ignorando la crisis de 26 años, los 19 billones que vencen realmente no aguantan. ——— Para ser sincero, nadie presta atención a los siete velas bajistas, btc sube, ¿pero qué están haciendo las otras monedas? ——— Que el reverse repo caiga por debajo de 4000 millones es una señal, todavía no es el momento, pero ya estoy ajustando mi cartera, siempre es mejor ser cauteloso. ——— El staking de eth es realmente atractivo, en comparación con mantener solo monedas, tener flujo de efectivo es la clave, si la deuda colapsa, que colapse sin problema. ——— Otra narrativa de "es momento de hacerlo"... En fin, primero revisa dónde está tu flujo de efectivo, no sigas ciegamente la tendencia. ——— Esta cadena lógica es demasiado larga, parece que no puede sostenerse, pero hay que recordar el número de 4000 millones. ——— Que el oro y btc suban juntos realmente pone en cuestión las cosas, la tendencia de refugio no es falsa, solo hay que ver si la bajada de tasas puede realmente salvar la situación. ——— El costo de las opciones de venta del 2%... hay que calcularlo con calma, no es tan simple como parece.

Ver originalesResponder0

NftBankruptcyClub

· 01-07 03:23

1. 1,6 millones de dólares quemados en un minuto, ¿está el hermano abriendo una imprenta o qué? 2. ¿Las siete monedas cierran en negativo en la semanal? Al ver esas monedas basura me río, claramente todas son solo decorado. 3. ¿Realmente explotará en 2026 o es otra vez el lobo que viene? 4. BTC y oro volando juntos, ahora finalmente entiendo qué significa abrazar los activos de refugio. 5. El 40% de los bonos necesita que la Reserva Federal los respalde... ¿no es esto solo un juego de domino que se hace uno mismo? 6. La apuesta en ETH realmente es atractiva, en comparación con esas expectativas ilusorias, mucho más confiable. 7. ¿Bajar las tasas para salvar la economía o un colapso de la deuda? La verdad, ahora estoy confundido. 8. Los 4000 millones en recompra inversa son un umbral, hay que estar atento a ese dato. 9. ¿Mirar el flujo de efectivo de las posiciones? Mi flujo de efectivo es negativo, ¿qué más da? 10. La probabilidad del 89% suena a truco, pero el mercado cambia más rápido que pasar las páginas.

Ver originalesResponder0

GateUser-a606bf0c

· 01-07 02:57

Probabilidad de bajada de tasas del 89%, pero ¿realmente han apostado bien estas personas... Parece que todos se están engañando a sí mismos --- ¿Los 19 billones de deuda antigua vencen en 26 años? Cuando la liquidez colapse, también será el fin del mercado de criptomonedas --- BTC y oro suben juntos, en realidad significa que todos están huyendo --- ¿Aún es demasiado tarde para ajustar las posiciones ahora? Deberíamos haber asignado RWA hace tiempo --- Esperando que la recompra inversa caiga por debajo de 4000 millones, esa será la verdadera inflexión --- Si la Reserva Federal realmente solo baja las tasas 2 veces, ¡el mercado explotará! --- ¿Siete de las diez principales criptomonedas cierran en rojo? Solo los inversores minoristas están comprando a estos precios --- ¿El 40% de los bonos zombis necesita que la Reserva Federal los asuma? Qué fenómeno tan extraño... --- En lugar de preocuparse por si bajar las tasas salvará o no el mercado, mejor mira el flujo de efectivo de tus propias posiciones --- Quemando 1.6 millones de intereses por minuto, esa cifra suena aterradora

Ver originalesResponder0

GasFeeLover

· 01-07 02:57

¿De qué está hablando otra vez sobre la tormenta de liquidez? ¿Cómo que ya lo mencioné el año pasado? Espera, ¿los 19 billones vencen en el 26? ¿En serio? Eso es un poco exagerado. De todas formas, BTC sigue siendo BTC, y eso es lo que me gusta. Por cierto, ¿el staking de ETH es realmente tan rentable? ¿Cómo están los rendimientos últimamente? ¿Dos recortes de tasas y aún así se rompe el mercado? ¿O qué pasa? Parece que hay muchas trampas. Solo quiero preguntar, ¿todavía se puede hacer bottom fishing en esta posición?

Ver originalesResponder0

DegenWhisperer

· 01-07 02:56

Otra vez la misma historia de bajar las tasas para salvar el mercado, ¿realmente creen que la Reserva Federal es una máquina de dinero... La bomba de deuda de 19 billones de dólares está esperando en 2026 La verdad, que BTC y el oro suban juntos es la verdadera señal, los minoristas todavía persiguen los 90,000 dólares, las instituciones ya están construyendo muros de protección Nadie habla de que los siete tipos de criptomonedas cierran la semana en negativo, todos piensan en un mercado alcista, pero algunos ya están en la cueva de hielo ¿El 40% de los bonos será asumido por la Reserva Federal? Eso no es más que una forma de cortar las ganancias a los inversores, ¿a dónde debería ir el dinero... ¿Realmente ha caído por debajo de 4000 millones de dólares en recompra inversa? No llores en ese momento, todavía es posible hacer RWA o colateralizar ETH ¿Dos recortes de tasas vs un colapso de la deuda? Elegir mal el equipo y esta ronda te elimina, confía en el flujo de caja de tus posiciones Cada minuto se queman 1.6 millones en intereses de bonos del Estado... esa velocidad es realmente impresionante, parece que todo el sistema está crujiente y a punto de fallar

Ver originalesResponder0

WhaleWatcher

· 01-07 02:55

Honestamente, esa necesidad del 40% de los bonos del Tesoro de EE. UU. de ser asumida por la Reserva Federal es lo más impresionante, claramente están inflando la burbuja. Espera, ¿por qué nadie comenta sobre el hecho de que siete criptomonedas en la semana han cerrado en negativo? BTC en 90,000 está estable, pero ¿esto no es una prosperidad falsa? En 2026, vencen concentradamente 19 billones, y entonces realmente tendremos que depender del destino. Ahora cada vez entiendo menos esta partida, ¿bajar las tasas dos veces vs. una explosión de deuda, a qué lado apuestan, amigos? Apostar por activos refugio todavía tiene sentido, creo que la combinación de BTC con oro no tiene problema. He anotado esa línea de recompra inversa de 400 mil millones, si se rompe, realmente tendré que ajustar la estrategia. Honestamente, apostar por ETH en staking para obtener rendimientos es mucho más confiable que apostar todo en cierta criptomoneda.

Ver originalesResponder0

ServantOfSatoshi

· 01-07 02:48

160万每分钟？¡Vaya, esa cifra me pone los pelos de punta! No es de extrañar que todos estén apostando a la bajada de tasas. Dios mío, otra trampa en 2026, ¿verdad? Para entonces ya habré perdido hasta los pantalones, jaja. ¿En serio creen que siete monedas en tendencia bajista? Parece que todos hemos sido engañados por el halo de Bitcoin. ¿Realmente puede ser estable esto del RWA? ¿O es otra idea nueva para cortar la cebolla? El nivel de 4000 millones en recompra inversa, hay que vigilarlo de cerca. Si rompe ese nivel, realmente puede que cambie todo. ¿Bajar las tasas para salvar la economía o que estalle la deuda? En realidad, es una apuesta a la resistencia de la cara de la Reserva Federal. ¿Vale la pena hacer staking de ETH con un rendimiento tan bajo? Mejor simplemente mantenerlo. La zombificación de la deuda estadounidense, esa es la primera vez que la escucho. Parece que no está lejos del colapso. Que BTC y el oro suban juntos solo puede significar una cosa: todos están asustados. ¿Todavía es posible ajustar las posiciones ahora o ya es demasiado tarde?

Ver originalesResponder0

MemeCoinSavant

· 01-07 02:43

ngl la Fed literalmente solo está posponiendo el problema, en 2026 va a ser *el beso del chef* caótico cuando esos 19 billones lleguen a vencimiento

Ver originalesResponder0