Opération d'échange du yen japonais : comparaison des coûts de 4 options, laquelle est la plus avantageuse ?

En décembre 2025, le taux de change du dollar taïwanais face au yen japonais atteint la barre des 4,85, en hausse de 8,7 % par rapport au début d’année. Est-ce vraiment rentable d’échanger des yens ? En réalité, il ne s’agit pas seulement du taux de change ; choisir le bon canal de change peut vous faire économiser plus de 1500 NT$ en frais de transaction pour une opération de 50 000 NT$. Par comparaison, la question de combien vaut 200 euros en NT$ devient également importante pour de nombreux investisseurs — mais, en tant que l’une des trois principales monnaies refuges mondiales, le yen présente encore des avantages plus évidents.

Pourquoi échanger des yens maintenant ?

Beaucoup pensent que convertir des yens n’est qu’une démarche pour voyager à l’étranger, mais ses applications dépassent largement cette idée.

Tourisme et consommation quotidienne : Bien que la pénétration des cartes de crédit à Tokyo, Osaka, Okinawa, etc., soit d’environ 60 %, de nombreux petits commerces, supérettes et restaurants n’acceptent encore que du liquide. Les achats de produits cosmétiques, vêtements ou produits dérivés d’anime en yen sont aussi courants. Ceux qui prévoient étudier ou faire du travail temporaire à l’étranger peuvent éviter des coûts supplémentaires liés à la fluctuation des taux en échangeant à l’avance.

Perspective d’actifs financiers : Le yen est, depuis longtemps, l’une des trois principales monnaies refuges mondiales, aux côtés du dollar américain et du franc suisse. En 2022, lors du conflit Russie-Ukraine, le yen a gagné 8 % en une semaine, tandis que le marché boursier a chuté de 10 %, illustrant la puissance d’un actif refuge. La Banque du Japon maintient un taux d’intérêt ultra-bas à 0,5 %, mais prévoit une hausse en décembre (les déclarations hawkish de Ueda Kazuo ont porté la probabilité de hausse à 80 %), avec une hausse attendue jusqu’à 0,75 %, atteignant un sommet en 30 ans. Cela offre des opportunités d’arbitrage — emprunter en yen à faible coût et investir en dollars à rendement plus élevé attire de nombreux capitaux.

50 000 NT$ en yens, une différence de coût pouvant atteindre 1500 NT$

Les différentes méthodes de change présentent des écarts importants en taux et en frais. Voici les chiffres concrets.

Méthode 1 : Change en espèces en agence bancaire

La méthode la plus traditionnelle — apporter des NT$ à la banque ou à l’aéroport pour acheter des yens en liquide. La banque propose le « taux de vente en espèces », généralement 1-2 % inférieur au taux de change spot international.

Par exemple, à la Taiwan Bank, au 10 décembre 2025, le taux de vente en espèces est d’environ 0,2060 NT$/JPY (soit 1 NT$ = 4,85 JPY). En échangeant 50 000 NT$ à ce taux, vous obtenez des yens, puis vous calculez le coût en revenant au NT$. Certaines banques ajoutent aussi des frais de 100-200 NT$, ce qui peut faire perdre 1500-2000 NT$ sur 50 000 NT$.

Avantages : sécurité, fiabilité, choix d’denominations (1 000, 5 000, 10 000 JPY), assistance sur place.
Inconvénients : taux de change le plus défavorable, horaires limités (9h-15h30 en semaine), frais supplémentaires.
Idéal pour : ceux qui ne sont pas familiers avec le numérique ou qui ont une urgence à l’aéroport.

Taux de vente en espèces et frais (10/12/2025) :

• Taiwan Bank : 0,2060 NT$/JPY, gratuit
• Mega Bank : 0,2062 NT$/JPY, gratuit
• CTBC Bank : 0,2065 NT$/JPY, gratuit
• First Bank : 0,2062 NT$/JPY, gratuit
• E.SUN Bank : 0,2067 NT$/JPY, 100 NT$ par transaction
• Taishin Bank : 0,2058 NT$/JPY, 100 NT$ par transaction
• Hua Nan Bank : 0,2061 NT$/JPY, gratuit
• Cathay United Bank : 0,2063 NT$/JPY, 200 NT$ par transaction
• Fubon Bank : 0,2069 NT$/JPY, 100 NT$ par transaction

Méthode 2 : Change en ligne, retrait en agence

Via l’application bancaire ou la banque en ligne, en utilisant le « taux spot de vente » (environ 1 % meilleur que le change en espèces), convertir des NT$ en yens sur un compte en devises. Si vous souhaitez retirer en liquide, vous pouvez le faire en agence ou via un distributeur automatique en devises, avec des frais (minimum 100 NT$).

Ce mode est adapté pour ceux qui veulent suivre l’évolution du taux — en achetant par tranches lors des points bas (par exemple en dessous de 4,80), pour lisser le coût moyen. E.SUN, Taiwan Bank, Mega Bank supportent ce service.

Avantages : opération 24h/24, possibilité de diviser en plusieurs fois, taux avantageux.
Inconvénients : ouverture préalable d’un compte en devises, frais de retrait (5-100 NT$).
Idéal pour : ceux qui ont de l’expérience en change ou qui veulent faire des investissements réguliers en yens.

Une estimation indique une perte de 500-1000 NT$ sur 50 000 NT$, soit la moitié du coût du change en agence.

Méthode 3 : Change en ligne, retrait à l’aéroport

Pas besoin d’ouvrir un compte en devises : en remplissant en ligne le montant, la devise, la date et le lieu de retrait, vous pouvez retirer en agence avec votre pièce d’identité et la notification de transaction. La Bank of Taiwan et Mega Bank proposent ce service.

Avec Taiwan Pay, le paiement ne coûte que 10 NT$ (certains plans sont gratuits), avec un taux avantageux d’environ 0,5 %. L’atout majeur est la possibilité de réserver un retrait à l’un des 14 points de l’aéroport de Taoyuan (dont 2 24h/24), pour récupérer l’argent juste avant de partir, évitant ainsi de faire la queue à la banque.

Avantages : taux avantageux, frais souvent nuls, possibilité de choisir le point de retrait.
Inconvénients : réservation préalable (1-3 jours à l’avance), horaires limités, impossibilité de changer le lieu de retrait.
Idéal pour : ceux qui planifient leur voyage et veulent retirer à l’aéroport.

Une estimation de coût montre une perte de 300-800 NT$.

Méthode 4 : Retrait en distributeur en devises 24h/24

Avec une carte bancaire à puce, retirer des yens en liquide dans un distributeur en devises, disponible 24h/24, 7j/7, avec seulement 5 NT$ de frais par transaction interbancaire. La banque Fubon permet de débiter directement du compte NT$ pour obtenir des yens, avec un plafond journalier de 150 000 NT$, sans frais de change.

Il existe environ 200 distributeurs en devises dans toute la Taiwan, mais leur nombre est limité, et les coupures disponibles (1 000, 5 000, 10 000 JPY) peuvent être épuisées en période de forte affluence (aéroport, etc.). Il est conseillé de ne pas attendre la dernière minute pour retirer.

Avantages : retrait immédiat, flexibilité maximale, frais interbancaires faibles.
Inconvénients : peu de points, coupures fixes, risque de rupture en période de forte demande.
Idéal pour : ceux qui manquent de temps ou qui ont besoin d’une solution d’urgence.

Une estimation indique une perte de 800-1200 NT$.

Tableau comparatif des coûts des quatre méthodes

Est-ce rentable d’échanger des yens maintenant ? Quel est le bon moment ?

Le NT$ face au yen est passé de 4,46 au début de l’année à 4,85 en décembre, soit une hausse de 8,7 %. Ce rendement est déjà intéressant, surtout dans un contexte de dépréciation du NT$. La demande de change a augmenté de 25 % dans la seconde moitié de l’année, principalement en raison de la reprise du tourisme et de la gestion du risque.

Mais peut-on faire mieux ?

À court terme, le taux de change du yen reste volatile. La Banque du Japon prévoit une hausse des taux en décembre (jusqu’à 0,75 %), et le rendement des obligations japonaises a atteint 1,93 %, un sommet en 17 ans, ce qui soutient le yen. Le dollar face au yen est passé de 160 en début d’année à 154,58, avec une possible oscillation vers 155 à court terme, mais la tendance à moyen/long terme semble sous 150.

Conseil d’investissement : Le yen est utile pour couvrir la volatilité du marché boursier taïwanais, mais comporte un risque de clôture de position à court terme (oscillation de 2-5 %). La stratégie recommandée est d’y aller par tranches pour éviter une opération unique coûteuse.

En comparant avec d’autres monnaies, combien vaut 200 euros en NT$ ? En utilisant le taux de change actuel d’environ 1 euro = 36 NT$, cela donne environ 7 200 NT$. Cependant, le euro ne possède pas la même caractéristique de refuge que le yen, et pour une petite allocation d’actifs, le yen reste plus pratique.

Après avoir échangé des yens, ne laissez pas votre argent dormir

Une fois en possession de yens, plutôt que de les laisser sans rendement, il vaut mieux les orienter vers des placements à rendement stable ou en croissance.

Dépôts en yen : E.SUN, Taiwan Bank proposent des comptes en devises, avec un dépôt minimum d’environ 10 000 JPY, taux annuel de 1,5-1,8 %, idéal pour la conservation du capital.

Assurance épargne en yen : Cathay Life, Fubon Life offrent des produits avec un taux garanti de 2-3 %, plus rentable à moyen terme.

ETF en yen (00675U, 00703) : La gestion passive via ETF permet de suivre l’indice du yen, avec des frais annuels d’environ 0,4 %, accessible via les applications de courtage. Diversification et gestion passive.

Trading de devises (Forex) : Sur des plateformes de trading, on peut trader USD/JPY, EUR/JPY, avec possibilité de positions longues ou courtes, 24h/24. Permet de capter rapidement les fluctuations à court terme avec peu de capital.

Malgré sa position de refuge, le yen peut aussi fluctuer à la baisse, notamment si la politique de la BOJ change ou en cas de tensions géopolitiques. La composition recommandée pourrait être : 70 % en dépôts (sécurité), 20 % en ETF (croissance), 10 % en trading actif (profit).

FAQ courantes sur le change en yen

Q : Quelle différence entre le taux en espèces et le taux spot ?

Le taux en espèces est celui auquel la banque achète ou vend des billets physiques, pratique pour une transaction immédiate, mais avec une majoration de 1-2 % par rapport au taux spot. Le taux spot est celui du marché interbancaire, avec règlement en T+2, utilisé pour les transferts électroniques, plus proche du prix international, mais nécessite d’attendre la compensation.

Q : Combien de yen pour 10 000 NT$ ?

Au taux de 4,85 NT$/JPY, 10 000 NT$ donnent 48 500 JPY. Avec le taux spot de 4,87, cela donne 48 700 JPY, une différence d’environ 200 JPY (40 NT$).

Q : Que faut-il apporter pour une opération en agence ?

Pour les citoyens taïwanais : pièce d’identité + passeport. Pour les étrangers : passeport + permis de séjour. La réservation en ligne nécessite la notification de transaction. Moins de 20 ans : accompagnement parental et autorisation. Pour des montants supérieurs à 10 000 000 NT$, une déclaration de provenance peut être requise.

Q : Limite quotidienne de retrait en distributeur en devises ?

Les banques ont renforcé la sécurité en 2025 : limite de 100 000 NT$ par jour pour certains comptes. Par exemple, CTBC : 120 000 NT$ par transaction et par jour ; Taishin : 150 000 NT$ ; E.SUN : 50 000 NT$ par transaction, 150 000 NT$ par jour. Il est conseillé de répartir les retraits ou d’utiliser la même banque pour éviter des frais interbancaires.

En résumé

Le yen n’est plus seulement une monnaie pour voyager, c’est aussi un actif refuge et un outil d’investissement. En maîtrisant le principe du « change par tranches » et en évitant de laisser dormir votre argent, vous pouvez réduire les coûts et maximiser les gains. Les débutants peuvent commencer par le « change en ligne + retrait à l’aéroport » ou « distributeur en devises », puis évoluer vers des dépôts, ETF ou trading actif selon leurs besoins. Ainsi, vous profitez à la fois de voyages économiques et d’une protection contre la volatilité du marché.