Qu'est-ce qu'une couverture Forex et pourquoi est-elle un mécanisme clé dans le trading

Hedge Forex est une technique principale utilisée par les traders pour gérer le risque sur le marché des changes. Le principe consiste à ouvrir plusieurs positions simultanément afin de compenser ou de détourner l’impact des mouvements de prix défavorables. Sur le marché du Forex très volatil, disposer d’un « stock » de protection devient essentiel pour ceux qui souhaitent assurer la pérennité de leur capital.

Qu’est-ce que le Hedge Forex en toute clarté

Hedge dans le contexte du trading de devises consiste à ouvrir des positions supplémentaires de manière stratégique pour protéger votre portefeuille contre le risque de change. Chaque position que vous ouvrez est conçue pour compenser une éventuelle perte d’une autre position.

Ce processus ne signifie pas que le risque disparaît, mais qu’il est réorganisé pour déterminer quels chiffres nous pouvons accepter. Lorsque vous achetez ou vendez un actif financier, puis décidez d’agir en sens inverse, vous vous « protégez » en réalité.

Pourquoi les traders doivent-ils Hedge

Sur le marché du Forex où les prix changent chaque seconde, personne ne peut prévoir avec une précision de 100% la tendance. Même un trader expérimenté depuis plusieurs décennies doit faire face à des situations où le marché évolue à l’encontre de ses prévisions. C’est pourquoi l’utilisation de stratégies de hedge permet de réduire le montant des pertes à un niveau contrôlable.

De plus, si vous pensez qu’une paire de devises spécifique va perdre de la valeur, mais que la tendance à long terme est haussière, la couverture vous permet de rester dans cette position en étant à l’abri des pertes à court terme.

Types de Hedge Forex populaires chez les traders

Avant de choisir une stratégie de couverture, il est important de comprendre quelles options s’offrent à vous.

Hedge Direct - La couverture simple

Cette méthode consiste à ouvrir simultanément une position d’achat et une position de vente sur le même actif. Par exemple, si vous êtes Long sur EUR/USD à 1.30, vous pouvez ouvrir une position Short sur EUR/USD en même temps. Ainsi, peu importe la direction du marché, les gains et pertes s’annulent. L’avantage est que le risque est réduit presque à zéro, mais l’inconvénient est que votre capital reste « bloqué » dans deux positions.

Hedge Complexe - La couverture avancée

Cette méthode implique de choisir deux actifs liés, comme GBP/USD et EUR/USD, qui ont tendance à évoluer dans la même direction. Vous ouvrez des positions opposées sur ces deux paires. Si la livre sterling chute, la position perdante peut être compensée par le gain de l’autre position.

Si la stratégie fonctionne bien, vous obtiendrez un résultat proche de zéro profit ou de zéro perte, mais il y a aussi la possibilité qu’une position génère un gain plus important, créant ainsi un effet de levier.

Stratégies de Hedge Forex efficaces

1. La couverture en devise unique

C’est la technique la plus simple : vous ouvrez simplement une position opposée sur la même paire. Par exemple, si vous avez une position Long sur GBP/USD à 1.30, mais que vous craignez une baisse, vous pouvez ouvrir une position Short sur la même paire immédiatement. Lorsque le marché évolue, les deux positions s’annulent. Si la tendance se retourne à la hausse, vous pouvez clôturer la position Short et conserver le Long pour profiter de la hausse.

2. La couverture multi-devises

Une technique plus sophistiquée consiste à choisir deux paires de devises ayant une relation positive. Imaginez que vous vendez EUR/USD mais souhaitez vous protéger contre la baisse du dollar américain. Vous achetez GBP/USD. Si l’euro chute, la position Short générera un profit, mais la position Long sur GBP/USD pourrait subir une perte. Cependant, si le dollar s’affaiblit, la perte sur la position Short sera compensée par le gain sur la position Long.

Si la stratégie fonctionne bien, vous obtiendrez un résultat proche de l’équilibre, avec un profit ou une perte minime, mais il y a aussi la possibilité qu’une position génère un gain plus important, créant un effet de levier.

3. La couverture avec des Options sur le Forex

Les Options donnent un droit mais pas une obligation. Par exemple, si vous achetez un Put sur AUD/USD à 0.76 et craignez une baisse, vous pouvez acheter une Option Put à 0.75 avec une échéance d’un mois. Si le prix chute en dessous de 0.75, l’Option générera un profit pour compenser la perte de votre position Long. Mais si le prix monte, vous ne perdrez que la prime payée pour l’Option.

Comment commencer à Hedge sur le Forex

Les traders expérimentés optent souvent pour cette stratégie car ils savent que la connaissance approfondie du marché est essentielle. Mais les investisseurs débutants ne doivent pas se décourager. Il est nécessaire de commencer par comprendre le marché Forex et d’élaborer leur propre plan de trading.

La première étape consiste à choisir les paires Forex à trader. Les principales, comme EUR/USD, GBP/USD, USD/JPY, sont très volatiles et liquides, ce qui les rend plus adaptées à la couverture que des paires exotiques comme USD/HKD.

La volatilité est liée à la liquidité de l’actif. Ainsi, lorsque vous décidez comment hedge, il faut prendre en compte la volatilité de la paire. Par exemple, GBP/USD a généralement une volatilité quotidienne plus élevée que USD/HKD.

En résumé

Hedge Forex est une technique de gestion du risque importante, mais qui nécessite une compréhension approfondie. Les points clés que chaque trader doit retenir sont :

• Hedge c’est ouvrir de nouvelles positions stratégiques pour réduire le risque de change, ce n’est pas éviter tout risque.
• Certains traders ne hedge pas, croyant que la volatilité fait partie intégrante de l’expérience de trading Forex.
• Les trois stratégies de couverture populaires sont : la couverture en devise unique, la couverture multi-devises, et la couverture avec des Options.

Avant de se lancer dans le monde du Forex avec le Hedging, il est crucial d’étudier le marché, de choisir les bonnes paires de devises, et de préparer son capital en fonction de ses capacités. Avec une bonne préparation, vous pourrez utiliser le hedge pour protéger votre capital et augmenter vos chances de succès en trading Forex.