Les investisseurs en Ringgit malaisien échangent-ils également contre le yen japonais ? Test des 4 meilleures options de change les plus avantageuses à Taïwan

Taux de change au plus bas, l’or du yen en 2025

Le 10 décembre 2025, le yen japonais face au dollar taïwanais a atteint le niveau de 4,85 — c’est une valeur clé récente. Par rapport à la valeur de 4,46 au début de l’année, l’appréciation annuelle du yen atteint 8,7 %, ce qui est déjà considérable pour les investisseurs taïwanais et malaisiens.

Selon les données du marché, la demande de change à Taïwan a augmenté de 25 % dans la seconde moitié de l’année, principalement motivée par deux facteurs : d’une part, la reprise du tourisme japonais entraînant une demande réelle, d’autre part, la montée des stratégies d’évitement des risques à l’échelle mondiale. Fait intéressant, de nombreux investisseurs malaisiens commencent aussi à s’intéresser au yen, en le considérant comme un outil de couverture contre la volatilité des monnaies en Asie du Sud-Est.

Le gouverneur de la Banque du Japon (BOJ), Ueda Kazuo, a récemment tenu un discours hawkish qui a fait monter la prévision de hausse des taux à 80 %, anticipant une augmentation de 0,25 point de base lors de la réunion du 19 décembre pour atteindre 0,75 %, un sommet en 30 ans. Le rendement des obligations japonaises a atteint un sommet de 17 ans à 1,93 %, le USD/JPY est passé de 160 au début de l’année à environ 154,58 actuellement. Les experts prévoient une possible correction à court terme vers 155, mais la tendance à moyen et long terme indique une baisse sous 150.

Quelle est la logique derrière cela ? Le yen figure parmi les trois principales monnaies refuges mondiales (avec le dollar américain, le franc suisse et le yen), soutenu par la stabilité économique du Japon et sa faible dette. En période de turbulence, les capitaux affluent vers le yen pour préserver la valeur — en 2022, lors du conflit russo-ukrainien, le yen a gagné 8 % en une semaine, amortissant efficacement la chute des marchés boursiers.

Pourquoi les investisseurs malaisiens devraient-ils aussi suivre le yen ?

La valeur d’investissement du yen dépasse largement la simple demande touristique ou commerciale.

Allocation d’actifs de couverture : dans un contexte de pression continue sur le dollar taïwanais, le yen offre une protection en tant qu’actif refuge transrégional. Les investisseurs malaisiens, confrontés à la volatilité des taux de change, peuvent également considérer le yen comme une diversification.

Arbitrage : le taux d’intérêt extrêmement bas au Japon (0,5 %) fait du yen une « monnaie de financement ». Beaucoup d’investisseurs empruntent en yen à faible coût pour investir dans des devises à taux plus élevé (différentiel USD/JPY de 4,0 %), ce qui stimule ces opérations d’arbitrage lorsque le différentiel s’élargit.

Potentiel d’appréciation à long terme : le cycle de hausse des taux de la banque centrale soutiendra une tendance haussière du yen à moyen terme. Pour les investisseurs à long terme, une entrée progressive à ces niveaux présente un avantage marginal.

Comparatif complet des 4 principales options pour échanger des JPY à Taïwan

Beaucoup pensent qu’il suffit d’aller à la banque pour changer des yens, mais en réalité, la différence de taux de change peut vous faire payer plusieurs boissons en plus. Nous avons testé en conditions réelles quatre méthodes de change, en utilisant les prix du marché.

Option 1 : Échange en agence avec cash — la méthode la plus traditionnelle mais la plus coûteuse

Apportez des yuans en liquide à une agence bancaire ou à un comptoir d’aéroport pour obtenir des yens en cash. Simple, mais en utilisant le « taux de vente en espèces », généralement 1-2 % inférieur au taux spot, avec des frais éventuels, cette méthode coûte le plus cher.

Par exemple, selon la banque taïwanaise au 10 décembre 2025, le taux de vente en espèces est d’environ 0,2060 TWD pour 1 yen (soit environ 4,85 yens pour 1 TWD). Avec 50 000 TWD, vous recevriez environ 242 500 yens.

Taux de vente en espèces des principales banques au 10 décembre 2025 :

Avantages : sécurité, débits en face-à-face, assistance d’un conseiller, pratique pour urgence à l’aéroport.

Inconvénients : taux moins favorable, horaires limités (9h-15h30 en semaine), frais possibles augmentant le coût.

Coût estimé : environ 1 500 à 2 000 TWD de perte pour 50 000 TWD échangés.

Option 2 : Change en ligne + retrait en agence — solution équilibrée

Via la banque en ligne ou l’app, convertir des TWD en yen sur un compte en devises, avec un « taux spot de vente » (environ 1 % meilleur que le taux en agence). Si vous souhaitez retirer en cash, vous pouvez le faire en agence ou via un distributeur en devises, avec des frais de change.

Par exemple, après change via l’app E.Sun, les frais de retrait en cash sont la différence entre le taux spot et le taux en agence, à partir de 100 TWD.

Ce mode est idéal pour suivre l’évolution du marché, en achetant par petites tranches à des moments favorables. Taïwan Bank et Mega Bank proposent ce service.

Avantages : opération 24h/24, achat en plusieurs fois pour lisser le coût, taux plus avantageux.

Inconvénients : ouverture préalable d’un compte en devises nécessaire, frais de retrait en agence (environ 5-100 TWD par opération), complexité accrue.

Coût estimé : perte d’environ 500 à 1 000 TWD pour 50 000 TWD échangés.

Option 3 : Change en ligne + retrait en point désigné — meilleure option avant départ

Pas besoin de compte en devises, il suffit de remplir en ligne le montant, la devise, la succursale et la date, puis de faire le virement. Ensuite, il faut se présenter avec une pièce d’identité et la notification de transaction pour retirer en agence. Taïwan Bank et Mega Bank proposent ce service, avec possibilité de réserver un retrait à l’aéroport.

« Easy購 » de Taïwan Bank offre le change en ligne sans frais (paiement via TaiwanPay, 10 TWD seulement), avec une réduction d’environ 0,5 %. À l’aéroport de Taoyuan, 14 points de retrait (dont 2 24h) facilitent la préparation avant départ.

Avantages : taux avantageux, souvent sans frais, possibilité de retrait à l’aéroport, planification facilitée.

Inconvénients : réservation préalable (1-3 jours), horaires limités aux heures d’ouverture, pas de modification en cours de route.

Coût estimé : perte d’environ 300 à 800 TWD pour 50 000 TWD.

Option 4 : Distributeur en devises — la solution la plus flexible 24h/24

Utiliser une carte bancaire à puce dans un distributeur en devises pour retirer des yens en cash, opération 24h/24, avec possibilité de retrait interbancaire. Débit de 5 TWD par transaction, sans frais de change.

Le distributeur en devises de Sinopac permet de retirer jusqu’à 150 000 TWD par jour. D’autres banques comme CTBC limitent à 120 000 TWD par jour.

Les montants sont fixes : 1 000, 5 000 ou 10 000 yens. Environ 200 distributeurs en devises sont répartis dans les grandes villes et aéroports. Attention : le service de retrait en distributeur en devises au Japon sera modifié fin 2025, nécessitant une carte internationale (Mastercard/Cirrus).

Avantages : retrait immédiat, grande flexibilité, débit direct du compte en TWD, pas de frais de change.

Inconvénients : nombre limité de points, montants fixes, risque de rupture de stock en heure de pointe (notamment à l’aéroport), ne pas attendre la dernière minute.

Coût estimé : perte d’environ 800 à 1 200 TWD pour 50 000 TWD échangés.

Tableau comparatif des 4 méthodes de change

Comment faire fructifier ses fonds en yen après change ?

Une fois le yen échangé, il ne faut pas laisser dormir l’argent sans rendement. Voici 4 stratégies d’investissement pour faire croître ses fonds, idéales pour les petits montants et débutants :

Dépôt à terme en yen : option prudente, ouverture de compte en devises chez E.Sun ou Taïwan Bank, dépôt en ligne. Dès 10 000 yens, taux annuel de 1,5-1,8 %, adaptée aux profils conservateurs.

Assurance vie en yen : détention à moyen terme, chez Cathay ou Fubon, avec des contrats d’épargne en yen, taux garanti de 2-3 %, combinant rendement et protection.

Investissement en ETF en yen : stratégie de croissance, trackers comme Yuanta 00675U, achat en fractions via l’app de courtier, gestion annuelle de 0,4 %, diversification.

Trading forex en yen : option avancée, trading direct USD/JPY ou EUR/JPY sur plateforme spécialisée, avec levier et 24h, pour profiter des fluctuations, mais nécessite une bonne maîtrise du risque.

Foire aux questions

Différence entre taux en espèces et taux spot ?

Le taux en espèces (Cash Rate) concerne la transaction physique d’espèces, pratique pour transporter de l’argent liquide, mais généralement 1-2 % inférieur au taux spot, avec des frais élevés.

Le taux spot (Spot Rate) s’applique aux transferts électroniques, sans livraison physique, utilisé pour les règlements interbancaires, import/export ou transferts personnels, avec un taux plus favorable, proche du marché international, mais avec un délai T+2.

Combien de yen avec 10 000 TWD ?

Selon le taux de la Taïwan Bank au 10 décembre 2025, le taux de vente en espèces est d’environ 0,2060 (soit 4,85 yens pour 1 TWD). Avec 10 000 TWD, on obtient environ 48 500 yens.

Avec le taux spot (environ 0,205), cela donne environ 48 700 yens, une différence d’environ 200 yens (soit 40 TWD).

Y a-t-il une limite de retrait en devises ?

Oui, chaque banque a ses plafonds, modifiés par la nouvelle réglementation. Voici les limites actuelles :

Après 2025, ces plafonds sont souvent abaissés à 100-150 000 TWD par jour. Il est conseillé de répartir les retraits ou d’utiliser la carte de la banque émettrice pour éviter les frais interbancaires.

Que faut-il apporter pour changer en agence ?

Pour les opérations en agence, les citoyens taïwanais doivent présenter leur carte d’identité + passeport, les étrangers leur passeport + permis de séjour. En société, fournir un certificat d’enregistrement.

Pour les réservations en ligne, ajouter la notification de transaction. Moins de 20 ans, accompagnement parental et déclaration de consentement. Pour les montants supérieurs à 10 000 TWD, déclaration de provenance des fonds peut être requise.

Conseil final : adopter une stratégie progressive pour réduire le coût de change

En résumé, le yen n’est plus seulement une monnaie pour voyager, mais un actif avec des fonctions de couverture et d’investissement à petite échelle. Que vous soyez investisseur taïwanais ou malaisien, en respectant la règle du « change progressif + ne pas rester inactif après le change », vous minimisez les coûts et maximisez les gains.

Nous recommandons aux débutants de commencer par la méthode la plus simple : « change en ligne via Taïwan Bank + retrait à l’aéroport » ou « distributeur en devises », puis d’intégrer progressivement le yen dans des dépôts à terme, ETF ou même le trading forex. Ainsi, vous optimisez votre budget voyage tout en vous protégeant lors des turbulences du marché mondial.

Le yen, malgré sa force en tant que refuge, comporte aussi un risque de fluctuation bidirectionnelle. La hausse des taux est favorable, mais des arbitrages mondiaux ou des conflits géopolitiques (Taiwan, Moyen-Orient) peuvent faire baisser sa valeur. Les détenteurs à long terme n’ont pas à s’inquiéter des fluctuations à court terme, la diversification progressive reste la meilleure stratégie.