Le yen japonais atteint un nouveau sommet : comment répartir entre 50 000 et 500 000 TWD pour maximiser les gains ?

En décembre 2025, le taux de change du dollar taïwanais face au yen japonais a atteint un sommet de 4,85, faisant du yen un sujet d’attention pour les investisseurs particuliers. Mais beaucoup ignorent que changer des yens n’est plus simplement une opération touristique — cela concerne aussi les gains de change, la couverture contre les risques, voire des stratégies d’allocation plus avantageuses que de convertir 100 000 USD en dollars taïwanais.

Nous avons compilé les dernières solutions de change pour vous permettre de comprendre instantanément comment échanger au coût le plus bas, tout en transformant le yen en un actif générant des revenus.

Pourquoi changer en yen maintenant ? Trois raisons majeures

1. Le taux de change atteint un nouveau sommet annuel, avec un potentiel d’appréciation de 8,7%

Comparé au taux de 4,46 au début de l’année, le dollar taïwanais s’est apprécié de près de 9% face au yen. Pour un petit investisseur, échanger 5 ou 50 millions de TWD en yens permet de compenser le coût du change grâce à la différence de taux. Mieux encore, par rapport à l’échange en dollars (environ 32 TWD/1 USD, soit environ 320 millions de TWD pour 10 millions de dollars), la volatilité du yen est plus grande et plus facile à exploiter.

2. La Banque du Japon va bientôt relever ses taux, renforçant le rôle de couverture du yen

Le gouverneur Ueda a laissé entendre une politique hawkish, avec une hausse attendue des taux le 19 décembre à 0,75% (niveau le plus haut en 30 ans). Cela signifie que les dépôts en yen verront leur taux augmenter, actuellement entre 1,5% et 1,8%, et continueront probablement à monter. Par ailleurs, avec la Fed en cycle de baisse des taux, le USD/JPY est passé de 160 à 154,58, avec une possible oscillation à court terme autour de 155, mais une stabilisation sous 150 à moyen terme — ce qui est favorable à ceux qui ont déjà converti en yen.

3. Le yen, l’une des trois principales monnaies refuges, pour couvrir la volatilité du marché boursier taïwanais

Dollar américain, franc suisse, yen japonais — ce sont les principales monnaies refuges mondiales. Lors de fortes chutes boursières (par exemple, lors du conflit Russie-Ukraine en 2022, le yen a gagné 8% en une semaine), le yen se renforce. Les investisseurs taïwanais détenant des positions en yen bénéficient d’une couche supplémentaire de protection.

La question clé : comment échanger efficacement selon le montant ?

Nous avons décortiqué cinq scénarios courants en utilisant les taux réels du marché :

Petits voyageurs (5-10 millions TWD) : retrait via ATM en devises étrangères en un clic

Avantages : opération 24h, frais interbancaires de seulement 5 TWD, fonds immédiatement disponibles
Coût : environ 800-1200 TWD
Solution : utiliser une carte bancaire en devise dans un ATM bancaire en devises étrangères, avec un plafond journalier de 15 millions TWD (E.SUN Bank). Les retraits sont fixés à 1000/5000/10000 yens, évitant la prise de rendez-vous.

Investisseurs moyens (10-30 millions TWD) : change en ligne + retrait à l’aéroport

Avantages : taux avantageux de 0,5%, souvent pas de frais, possibilité de retrait à l’aéroport
Coût : 300-800 TWD
Solution : se connecter à « Easy購 » sur le site de la Bank of Taiwan, saisir le montant, choisir le point de retrait (14 agences à l’aéroport de Taoyuan, dont 2 24h/24). Après validation, présenter pièce d’identité + notification de transaction pour retirer en personne. Par exemple, pour 5 millions TWD, le taux en ligne est d’environ 4,87, permettant d’échanger environ 48700 yens, économisant 700 TWD en frais.

Grands investisseurs (30-100 millions TWD) : change en ligne + dépôt en yen à terme

Avantages : taux spot optimal (environ 4,87-4,88), possibilité de faire des achats par tranches pour réduire le coût moyen, profiter des intérêts futurs
Coût : 500-1000 TWD
Solution : ouvrir un compte en devises chez E.SUN ou Taiwan Bank, utiliser leur app pour changer en ligne, en utilisant le taux spot de vente (plus avantageux de 1-2% par rapport à la vente en cash). Ensuite, déposer en yen à terme, avec un taux annuel de 1,5-1,8%. Avec 1 million de yens, les intérêts annuels peuvent atteindre 8-9 millions de TWD.

Très prudent (seulement liquide) : change traditionnel en agence

Avantages : sécurité, débits complets, assistance d’un conseiller
Coût : 1500-2000 TWD
Solution : se rendre à la banque avec pièce d’identité + passeport, vendre en cash au taux de change direct. La banque taïwanaise affiche environ 0,2060 TWD/1 yen (soit 1 TWD = 4,85 yens). C’est la méthode la plus coûteuse, mais rassurante pour ceux peu familiers avec le numérique.

Comparatif instantané des taux de vente en cash (10/12/2025)

Conclusion : la meilleure option est Taiwan Bank + E.SUN Bank.

Combien de yens pour 10 millions TWD ? Calcul pratique

En utilisant le taux du 10/12/2025 de Taiwan Bank :

• Vente cash à 4,85 : 10 millions TWD = 48 500 000 yens, coût : 2 millions TWD
• Change en ligne à 4,87 : 10 millions TWD = 48 700 000 yens, coût : 300 000 TWD

Différence : 200 000 yens, équivalent à 40 000 TWD. Cela paraît peu, mais pour 50 millions TWD, cela permet d’économiser 2 millions TWD.

Après avoir changé en yen, ne laissez pas votre argent dormir

Beaucoup échangent puis laissent leur yen inactif, manquant ainsi les gains liés à la hausse des taux. Nous recommandons une diversification :

Option A : dépôt en yen à terme (stabilité, 1,5-1,8% annuel)
Ouvrir un compte en yen chez E.SUN ou Taiwan Bank en ligne, acheter et conserver. Avec 1 million de yens, on gagne 8-9 millions TWD par an en intérêts.

Option B : ETF en yen (croissance, Yuan Yen ETF, code : 00675U)
Suivi de l’indice du yen, possibilité d’acheter des fractions, frais de gestion 0,4%. La stratégie d’investissement périodique en ETF permet de profiter de l’appréciation du yen sans gestion active.

Option C : trading de devises USD/JPY (avancé)
Pour ceux expérimentés, trader sur des plateformes comme Mitrade, avec zéro commission et faible spread. Acheter quand le yen dépasse 154,5, vendre quand il descend sous 155, pour capter 2-5% de fluctuations à court terme. Opérations à la journée, 24h.

Option D : assurance vie en yen (moyen terme, 2-3% garanti)
Assurances vie en yen chez Cathay ou Fubon, avec un taux garanti de 2-3%, pour une détention de 5-10 ans.

10 millions USD vs 50 millions TWD, lequel est plus avantageux à changer ?

Question fréquente. Voici l’analyse :

10 millions USD = 320 millions TWD (au taux 1 USD = 32 TWD)

Avantages du dollar : monnaie de réserve, taux d’intérêt élevé (4,5-5%), forte liquidité mondiale
Inconvénients : surévaluation, rendement obligataire en baisse, risque de dévaluation à long terme

50 millions TWD échangés en yen : environ 2,425 millions de yens

Avantages du yen : cycle de hausse des taux débuté, forte capacité de couverture, potentiel d’appréciation face au dollar, familiarité avec l’environnement de consommation taïwanais
Inconvénients : montant inférieur au dollar, taux d’intérêt légèrement plus bas (1,5-1,8%)

Recommandation d’allocation :
Pour des fonds très importants (plusieurs millions), une combinaison dollar + yen (6:4) est la plus stable.
Pour de petits montants (moins de 50 millions), le yen est plus avantageux — cycle de hausse en début, volatilité plus grande, coûts de change plus faibles.

Pièges courants à éviter

Piège 1 : Attendre le moment parfait, et perdre un an

Beaucoup espèrent que le yen reviendra sous 4,8 pour changer, mais ratent la fenêtre de hausse avant la hausse des taux. La stratégie : faire des achats par tranches, en moyenne, en prenant une moitié rapidement, et l’autre lors des creux.

Piège 2 : Confondre taux de change cash et spot

Taux cash = billets physiques, plus cher de 1-2%, immédiat
Taux spot = virement électronique, moins cher mais T+2 pour la liquidation

Ne pas privilégier le cash pour économiser, au risque de payer plus cher.

Piège 3 : Oublier de déclarer la provenance des fonds

Changer plus de 10 millions TWD nécessite de déclarer la source des fonds pour éviter des problèmes de blanchiment. Préparer fiche de salaire ou rapport d’investissement.

Piège 4 : ATM en devises étrangères en rupture

Particulièrement à l’aéroport ou en week-end, les ATM manquent souvent de billets de 10 000 yens. Prévoir 2-3 jours d’avance ou répartir entre plusieurs banques.

Conseils finaux

Le yen est passé du « petit budget voyage » à un « outil de couverture patrimoniale ». Si votre portefeuille n’inclut pas encore de yen, décembre 2025 est un moment clé — hausse des taux imminente, taux de change élevé, taux d’intérêt en hausse.

En utilisant cette stratégie : petits montants via ATM, moyens via change en ligne, gros via dépôt à terme ou ETF, vous pouvez réduire au maximum le coût de change et maximiser les gains.

Ne laissez pas votre TWD dormir, ni attendre le moment parfait. Investissez par tranches, diversifiez, c’est la meilleure façon de couvrir la volatilité du marché taïwanais et de profiter des opportunités globales en 2025.