Churchill Capital Corp III sécurise plus de 3,6 milliards de dollars pour l'accord MultiPlan après la période de rachat

Churchill Capital Corp III a annoncé la réussite de la clôture de son délai de rachat lié à la fusion avec MultiPlan, avec des implications importantes pour la structure de financement de la transaction. Le véhicule d’investissement, négocié sous le ticker CCXX à la Bourse de New York, apportera des capitaux importants au secteur de l’analyse des données de santé grâce à cette fusion stratégique.

La position de capital renforce la structure de l’accord

La période de rachat s’est terminée avec plus de $1 milliards restant dans le compte de fiducie de Churchill III, sur les 1,1 milliard de dollars levés lors de l’offre publique initiale de février 2020. Cela représente un vote de confiance fort de la part des actionnaires dans la transaction proposée. Lorsqu’on le combine avec environ 2,6 milliards de dollars de financement engagé provenant de sources externes, la capitalisation totale de l’accord atteint plus de 3,6 milliards de dollars à la clôture.

Cette base financière solide positionne l’entité combinée pour poursuivre des stratégies d’expansion agressives et répondre aux préoccupations liées à l’endettement. Le capital accumulé permettra des investissements significatifs dans des initiatives de croissance et des acquisitions potentielles dans le secteur des technologies de la santé, tout en réduisant simultanément les obligations de dette.

Chronologie de la transaction et vote des actionnaires

Le conseil d’administration de Churchill III a approuvé à l’unanimité la proposition de fusion et a recommandé l’approbation des actionnaires. La réunion spéciale des actionnaires est prévue pour le 7 octobre 2020, avec la clôture anticipée de la transaction le 8 octobre 2020, sous réserve de l’approbation réglementaire finale et des conditions de clôture habituelles.

Les actionnaires inscrits au 14 septembre 2020 détiennent des droits de vote lors de la réunion spéciale. Churchill III a exprimé sa gratitude pour le soutien démontré par ses actionnaires et la communauté financière tout au long de ce processus.

Position sur le marché de MultiPlan

MultiPlan opère en tant que fournisseur d’analyses de données et de gestion des coûts axé sur la technologie, au service de l’industrie de la santé aux États-Unis. La société sert plus de 700 payeurs de soins de santé dans les marchés de la santé commerciale, dentaire, gouvernemental, ainsi que dans l’assurance property and casualty. L’organisation combine des services d’intégrité de paiement, des solutions basées sur le réseau, et des capacités avancées d’analytique pour faire face aux pressions sur les coûts de santé.

Hellman & Friedman et d’autres investisseurs détiennent actuellement MultiPlan. La fusion fournira le capital nécessaire à MultiPlan pour étendre sa portée sur le marché et ses capacités technologiques dans l’écosystème de la santé.

Implications stratégiques

La transaction Churchill Capital Corp III représente une avancée significative dans le financement de la technologie de la santé. La capitalisation et la structure substantielles de l’accord permettent à l’entité combinée de concurrencer efficacement dans le paysage en évolution de la gestion des coûts de santé. Les observateurs de l’industrie considèrent le fort soutien des actionnaires et les engagements financiers comme une validation de la stratégie commerciale et des opportunités de marché.

Churchill III a été fondée par des leaders d’affaires et financiers de renom dans le but d’identifier et d’exécuter des fusions d’entreprises transformationnelles. La société sponsor, Churchill Capital Corp, a précédemment facilité la fusion de mai 2019 avec Clarivate Analytics, un fournisseur complet de propriété intellectuelle et d’informations scientifiques. D’autres véhicules d’investissement Churchill Capital continuent d’évaluer des opportunités de fusions potentielles dans divers secteurs.