Friedman Industries fait un saut stratégique avec l'acquisition de Century Metals

Friedman Industries a conclu un accord en espèces significatif pour acquérir Century Metals and Supplies, Inc., un distributeur de matériaux et d’acier basé à Miami, marquant une expansion transformative sur les marchés du sud-est des États-Unis et d’Amérique latine. La démarche témoigne de l’engagement de l’entreprise à renforcer sa position concurrentielle par diversification géographique et amélioration de ses capacités produits.

Structure de l’accord et acquisition d’actifs

La transaction comprend les installations détenues par Century Metals à Miami ainsi que des opérations de distribution et d’entreposage en location à Orlando et Tampa, en Floride. Au-delà de l’immobilier, Friedman Industries acquiert des équipements de traitement, du fonds de roulement et les opérations établies d’une société qui a maintenu un chiffre d’affaires annuel moyen d’environ 111,0 millions de dollars au cours des trois derniers exercices fiscaux. Century Metals opérera en tant que filiale entièrement détenue, en conservant son identité de marque et la continuité de sa gestion sous la direction du président Misael Rosario.

Pénétration stratégique du marché

Cette acquisition représente une démarche calculée pour Friedman Industries afin d’établir des positions plus profondes sur des marchés régionaux à forte croissance. En intégrant l’empreinte opérationnelle de Century Metals, l’entreprise accède immédiatement à des bases de clients critiques dans le corridor du sud-est et en Amérique latine—zones où la demande augmente dans les secteurs de la construction résidentielle et des matériaux résistants à la corrosion.

L’entité combinée couvrira désormais sept sites de fabrication : Hickman, Arkansas ; Decatur, Alabama ; East Chicago, Indiana ; Granite City, Illinois ; Sinton, Texas ; Miami, Floride ; et Lone Star, Texas. Cette répartition géographique renforce la capacité de Friedman Industries à servir divers segments de clientèle avec une réactivité locale.

Amélioration du portefeuille de produits

L’acquisition offre d’importants avantages en diversification de produits. Friedman Industries bénéficie de capacités de découpe en bobines via les opérations de Miami de Century Metals et élargit son portefeuille pour inclure des produits en acier laminé à froid, revêtu et inoxydable, ainsi que des matériaux non ferreux tels que l’aluminium, le cuivre et le laiton. Ces ajouts complètent les segments existants de produits plats et tubulaires de l’entreprise, permettant à Friedman Industries d’offrir des solutions plus complètes à ses clients.

L’installation de Miami dispose de lignes de nivellement correctif, de coupe à longueur et d’équipements de découpe, des capacités qui améliorent l’infrastructure de traitement de Friedman Industries tout en réduisant les lacunes opérationnelles dans la chaîne d’approvisionnement.

Perspective de leadership sur la croissance

Michael Taylor, président et directeur général de Friedman Industries, a présenté l’accord comme une évolution naturelle de la stratégie d’expansion de l’entreprise : « L’acquisition renforce notre position sur le marché et ouvre des portes à des segments de clientèle que nous ne pouvions pas servir efficacement auparavant. Century Metals apporte à la fois une excellence opérationnelle et une réputation respectée bâtie sur 37 ans—des atouts que nous nous engageons à préserver et à renforcer. »

Misael Rosario a confirmé cette vision collaborative : « Ce partenariat crée des opportunités de croissance pour nos employés, clients et fournisseurs tout en maintenant l’indépendance opérationnelle qui a défini notre succès. »

Impact financier et calendrier

L’achat devrait être immédiatement bénéficiaire, contribuant positivement à la performance financière de Friedman Industries dès le départ. Montrose Advisors a fourni des services de conseil financier, tandis que Norton Rose Fulbright a assuré la représentation juridique de Friedman Industries tout au long du processus de transaction.

Justification stratégique

Au-delà des bénéfices financiers immédiats, l’acquisition permet à Friedman Industries de capter la demande émergente dans les marchés de la construction résidentielle et des applications résistantes à la corrosion. La région du sud-est des États-Unis, combinée aux marchés croissants d’Amérique latine, offre un potentiel d’expansion dans un contexte de consolidation plus large du secteur. En acquérant un acteur établi plutôt qu’en développant ses capacités de manière organique, Friedman Industries accélère son entrée sur le marché tout en acquérant une expertise opérationnelle et des relations clients établies, d’une valeur bien supérieure à ce qu’un développement en greenfield aurait coûté.