Géants de l'Internet enfoncent le clou : OGIG écrase le marché avec une hausse de 109 % tandis que l'AUM dépasse le demi-milliard

L’histoire de la transformation numérique qui a marqué 2020 a trouvé un véhicule parfait dans l’action OGIG, le ETF O’Shares Global Internet Giants, qui a délivré un rendement impressionnant de 109 % sur un an—démolissant la performance du NASDAQ 100 de plus de 60 %. Ce qui a commencé comme un changement impulsé par la pandémie vers tout en ligne s’est transformé en quelque chose de bien plus profond : une restructuration fondamentale de la façon dont le commerce, le travail et le divertissement fonctionnent.

Quand la nouvelle technologie dépasse l’ancienne

La montée d’OGIG reflète une divergence cruciale entre les géants technologiques traditionnels et la nouvelle vague d’entreprises numériques qui reshaping l’économie. Le portefeuille du fonds, composé de plus de 60 actions dans le secteur du commerce électronique et d’internet, a été délibérément construit pour capturer cette transformation. Voici ce qui rend OGIG différent : alors qu’environ 39 % se trouve dans des actions mega-cap dépassant $100 milliard de capitalisation boursière, le véritable moteur de croissance est constitué par les 60 % alloués à des entreprises technologiques plus petites sous ce seuil — les « géants de taille moyenne » qui sont devenus les meilleures performances du portefeuille.

Cette orientation stratégique a porté ses fruits de manière spectaculaire. Considérons les piliers mega-cap : Amazon a bondi de 75 %, Alibaba a augmenté de 31 %, Alphabet a gagné 34 %, Tencent a progressé de 70 %, et Facebook a avancé de 37 %. Mais la véritable histoire se trouve dans les performances du segment intermédiaire. Snap a délivré 191 % de rendement, Pinterest a explosé de 259 %, Farfetch a grimpé de 449 %, Trade Desk a augmenté de 242 %, et Etsy a bondi de 270 %. Plus encore, Zoom Video Communications, Shopify et MercadoLibre — des entreprises qui existaient à peine en tant que holdings majeures il y a quelques années — ont généré des rendements respectifs de 603 %, 171 % et 172 %.

La croissance du chiffre d’affaires : le moteur caché

Les règles de l’indice du fonds privilégient explicitement la croissance du chiffre d’affaires comme critère d’investissement principal, et les chiffres confirment cette approche. Fin 2020, l’indice OGIG affichait une croissance réelle du chiffre d’affaires (sur une base des 12 derniers mois) dépassant 40 % dans ses holdings. C’est près de 2,4 fois plus rapide que le NASDAQ 100 à 17 % et presque 4 fois plus que l’indice Sectoriel de la Technologie à 11 %. Il ne s’agit pas d’une surperformance accidentelle — c’est systématique et intentionnel.

Les développeurs du fonds ont explicitement conçu OGIG pour être sélectif, en privilégiant les entreprises avec une forte dynamique de croissance du chiffre d’affaires, de rentabilité et des bilans sains. Environ 71 % de l’indice diffère des benchmarks traditionnels comme le NASDAQ 100, offrant aux investisseurs un accès à des histoires de croissance qui pourraient autrement être enterrées dans des indices plus larges.

Les flux de capitaux valident la stratégie

Une forte demande des investisseurs a propulsé l’action OSMG et son actif sous gestion à plus de $600 millions en actifs. Les flux proviennent de bases d’investisseurs diverses, suggérant que la thèse « Nouvelle Tech contre Ancienne Tech » résonne auprès de différents types d’investisseurs — des fonds axés sur la croissance à ceux recherchant une exposition à la transformation structurelle de l’économie numérique.

L’économie numérique redéfinie

Ce que Kevin O’Leary, président des ETF O’Shares, a décrit comme le pouvoir transformateur de la COVID va bien au-delà du « travail à domicile ». C’est travailler, faire du shopping, jouer et apprendre de n’importe où — une réinvention complète de la façon dont les consommateurs et les entreprises interagissent avec la technologie. OGIG offre une mise en avant concentrée sur les entreprises qui dominent cette nouvelle réalité, mêlant des noms connus (Amazon, Google, Facebook) avec des puissances émergentes qui reshaping leurs secteurs respectifs.

Pour les investisseurs cherchant une exposition à une croissance réelle du chiffre d’affaires dans les actions internet et du commerce électronique, l’action OGIG représente une approche basée sur des règles qui filtre la qualité en plus de la croissance — exactement la combinaison qui a défini les meilleures performances technologiques lors du dernier cycle.