WiseTech Global étend sa présence en Amérique du Nord avec l'acquisition d'Envase Technologies, renforçant ses capacités en logistique terrestre

WiseTech Global a annoncé une étape stratégique majeure dans la logistique landside en Amérique du Nord par le biais de l’acquisition d’Envase Technologies, marquant une consolidation importante dans le secteur fragmenté des logiciels de gestion de transport. L’accord, entièrement en numéraire et en actions, est structuré à hauteur de US$230 millions, reflétant la valeur stratégique que les deux entreprises voient dans la plateforme combinée.

Détails de la transaction et structure financière

L’acquisition combine deux approches complémentaires du logiciel de logistique. WiseTech Global, qui exploite la plateforme largement adoptée CargoWise, desservant plus de 18 000 entreprises de logistique dans 170 pays, ajoute l’expertise spécialisée d’Envase dans le transport intermodal et les opérations de drayage. La transaction sera financée par une répartition 70/30 entre cash et actions : US$161 millions en numéraire aux côtés de US$69 millions en actions nouvellement émises de WiseTech Global distribuées aux vendeurs, dont Firmament et d’autres investisseurs.

Envase devrait contribuer à hauteur d’environ US$35 millions de revenus annuels avec une marge EBITDA se situant dans la fourchette basse à moyenne de 20-25 %, démontrant le profil de rentabilité du logiciel de logistique spécialisé sur le marché nord-américain. La clôture de la transaction est prévue pour février 2023, avec des coûts exceptionnels supplémentaires d’environ US$10 millions qui devraient être absorbés à partir des réserves existantes.

Position sur le marché et base de clients

Envase apporte une empreinte opérationnelle importante au portefeuille de WiseTech Global. La société sert actuellement plus de 1 300 clients en Amérique du Nord, comprenant des opérateurs de camionnage, des ports, des opérateurs de dépôts et des réseaux d’entrepôts. La plateforme se spécialise dans l’automatisation de la visibilité du mouvement des conteneurs lors des opérations d’importation et d’exportation, depuis la prise en charge initiale au port et à la gare jusqu’à la livraison à destination finale — une lacune critique dans la visibilité logistique globale.

Cette acquisition renforce la position de WiseTech Global dans l’un de ses six domaines prioritaires de développement : le segment de la logistique landside. En intégrant la focalisation nord-américaine d’Envase avec la portée mondiale et la profondeur en logistique internationale de CargoWise, l’entité combinée crée une solution d’exécution logistique plus complète. La nature fragmentée du drayage et du transport intermodal en Amérique du Nord a historiquement posé des défis d’optimisation, que cette consolidation de plateforme vise à résoudre.

Vision stratégique pour l’intégration

La direction d’Envase considère cette combinaison comme une opportunité de croissance accélérée significative. La suite de solutions logistiques landside assemblée par la société, lorsqu’elle est combinée avec l’infrastructure de plateforme établie de WiseTech Global et son expérience internationale, crée une capacité accrue pour les bases de clients existantes. L’intégration devrait entraîner une augmentation des taux d’utilisation et accélérer les cycles d’innovation dans un segment de marché encore très complexe et dispersé géographiquement.

Le PDG de WiseTech Global a souligné que cette acquisition représente une étape stratégique clé plutôt qu’une simple acquisition complémentaire, positionnant la logistique landside comme un élément essentiel de la stratégie globale de la plateforme de l’entreprise. Avec CargoWise déjà intégré à 41 des 50 principaux prestataires logistiques tiers dans le monde et à 24 des 25 principaux transitaires mondiaux, l’ajout de la spécialisation d’Envase dans le camionnage et le drayage en Amérique du Nord comble une lacune importante en termes de capacités.

Plus de détails sur la justification stratégique, les implications financières et le calendrier d’intégration étaient prévus lors de la présentation des résultats semestriels de WiseTech Global le 22 février 2023.