Know Labs fait progresser la surveillance non invasive du glucose avec une injection de capital de $12 millions de dollars du Lind Global Fund II

Know Labs, Inc. (NYSE American : KNW), le développeur de technologies innovantes de diagnostic médical non invasif, a annoncé un accord de financement stratégique avec Lind Global Fund II LP, géré par The Lind Partners, un investisseur institutionnel basé à New York. La structure de financement implique une clôture initiale de $4 millions de dollars sur un engagement total pouvant atteindre $12 millions, marquant une étape importante dans le parcours de l’entreprise vers l’obtention de l’autorisation réglementaire de la FDA pour son dispositif de surveillance continue de la glycémie propriétaire.

Accélération des initiatives de développement principal

L’afflux de capitaux permet à Know Labs d’étendre ses opérations à travers quatre axes de développement critiques. Ceux-ci incluent l’avancement de l’ingénierie matérielle, la montée en puissance de la collecte de données de recherche clinique, le raffinement des algorithmes propriétaires, et le renforcement de son portefeuille de propriété intellectuelle autour de sa technologie de capteur diélectrique à radiofréquence.

Ron Erickson, Directeur général et président, a souligné l’importance stratégique de cette levée de fonds : « Cet investissement nous positionne pour valider notre technologie de capteur lors d’essais cliniques à grande échelle tout en maintenant l’élan vers la soumission à la FDA. Le moniteur de glycémie continue portable non invasif représente une évolution significative dans la manière dont les patients peuvent accéder à une surveillance en temps réel de leur glucose sans le fardeau des méthodes invasives traditionnelles. »

Phillip Valliere, Directeur général chez The Lind Partners, a exprimé sa confiance dans le partenariat : « Know Labs a démontré une exécution cohérente à travers les étapes de développement et a construit une base solide de propriété intellectuelle. Nous avons confiance dans l’équipe de gestion de l’entreprise et dans son potentiel à obtenir l’approbation réglementaire et à établir des partenariats stratégiques. »

Structure d’investissement et termes financiers

Know Labs a reçu un produit net d’environ 3,68 millions de dollars après frais suite à la clôture initiale de $4 millions. Le financement prend la forme de notes convertibles sécurisées avec une valeur nominale totale de 14,4 millions de dollars contre un prix d’achat de 12,0 millions de dollars.

La note convertible issue de cette clôture initiale comporte des modalités de conversion spécifiques. Elle a une maturité de 24 mois et offre un prix de conversion de 1,00 $ par action — représentant une prime de 50 % par rapport au prix de clôture précédent de 0,667 $. La société conserve une flexibilité quant au mode de paiement : le remboursement peut être effectué en espèces ou par émission d’actions évaluées à 90 % de la moyenne des trois plus bas VWAP quotidiens durant les 20 jours de négociation précédant le paiement.

De plus, Know Labs émettra à Lind un warrant lui permettant d’acheter 3 000 000 d’actions, avec une couverture de warrant à 75 % du montant financé. Le warrant a un prix d’exercice de 0,80 $ par action ( avec une prime de 20 % par rapport au prix de clôture historique) et reste exerçable pendant 60 mois après la période de six mois suivant le financement initial.

Flexibilité de remboursement et sécurité des actifs

À partir de 120 jours après la date de financement, Know Labs remboursera le principal par versements mensuels de 240 000 $ ( représentant 1/20e de la valeur nominale). La société dispose d’une flexibilité pour satisfaire ces remboursements par paiements en espèces plus des frais de 5 %, émission d’actions ordinaires, ou une combinaison des deux approches.

Lind conserve le droit d’augmenter deux remboursements mensuels jusqu’à 750 000 $ s’ils sont payés en actions. Tous les financements sont garantis par les actifs détenus par Know Labs et ses filiales. La Bourse de New York (NYSE American) a approuvé à la fois l’accord de financement et l’émission des titres liés. Benchmark Company, LLC a agi en tant que conseiller financier exclusif pour cette transaction.

Plateforme technologique et opportunité de marché

La technologie principale de Know Labs utilise la spectroscopie et l’énergie électromagnétique pour capturer des signatures moléculaires uniques de substances. Cette approche brevetée et en attente de brevet peut être adaptée à des dispositifs portables, mobiles ou en laboratoire. La première application commerciale vise la surveillance continue de la glycémie, permettant aux patients d’accéder à des données de glucose sanguin abordables et en temps réel sans procédures invasives. Le produit nécessitera une autorisation de la FDA avant son lancement sur le marché.

À propos de The Lind Partners

The Lind Partners gère des fonds de capital de croissance institutionnels investissant dans des entreprises de petite et moyenne capitalisation aux États-Unis, au Canada, en Australie et au Royaume-Uni. Depuis 2011, la société a réalisé plus de 200 investissements directs totalisant plus de $2 milliards de dollars en valeur de transaction, déployant généralement entre $1 millions et $30 millions par investissement.