#预测市场 Le réaction du marché aux données de marché prédictif est très intuitive. La probabilité de Vosh sur Polymarket et Kalshi a bondi en une semaine de 7-10% à 48-52%, tandis que Hasset a chuté de 85%/81% à 42%/39%, cette inversion de tendance indiquant que le marché a réévalué l'information.

Les signaux clés proviennent de plusieurs aspects : premièrement, la déclaration publique de Trump "oui, je pense qu'il est" — ce type de soutien direct a un poids élevé dans les prévisions politiques ; deuxièmement, la déclaration de soutien du PDG de JPMorgan, Dimon ; troisièmement, la suspicion selon laquelle Hasset aurait été "trop proche du président" — ce qui devient un actif négatif, le marché réduisant la confiance envers les candidats trop proches du centre du pouvoir.

Il faut aussi noter l'ajustement de l'organisation des interviews — celle de Hasset a été annulée puis reprogrammée, tandis que Vosh a déjà terminé la sienne la semaine dernière, ce qui suggère une certaine transition de dynamique dans le processus de sélection.

Du point de vue de la chaîne, ce type de changement dans les anticipations politiques se reflète généralement d'abord sur le marché prédictif, avant d'influencer la tarification macroéconomique des actifs. La sélection du président de la Fed concerne la future orientation de la politique monétaire, qui est une variable en amont influençant les actifs risqués, il est donc important de suivre en continu l'évolution du processus décisionnel.