2025 : Quelles sont les actions technologiques à suivre

L’industrie de la technologie continue d’être un moteur principal du marché mondial des investissements. Avec le développement rapide de l’IA, la transition vers le numérique et l’intégration de systèmes automatisés dans diverses entreprises, ce secteur devrait connaître une croissance de 9,3 % d’ici 2025, alors que les dépenses mondiales en informatique devraient atteindre 5,75 billions de dollars américains.

Caractéristiques principales des actions du secteur technologique à l’heure actuelle

Actions technologiques (Technology Stocks) désignent les actions des entreprises qui développent et centrent leur activité sur l’utilisation de la technologie, qu’il s’agisse de sociétés de logiciels, de fabricants de matériel informatique, de fournisseurs de réseaux ou de plateformes de services en ligne.

Le terme clé ici est de classer ces actions comme des “growth stocks” qui présentent une croissance très élevée de leurs revenus, même si parfois elles ne réalisent pas de bénéfices immédiats, rendant l’utilisation du ratio P/E traditionnel parfois inappropriée.

Cinq principaux types d’actions technologiques

1. Géants de la technologie (Tech Giants)
Des entreprises comme Apple, Amazon, Microsoft, Alphabet et Meta Platforms qui dominent leur secteur.

2. Entreprises de développement de logiciels et de services numériques
Adobe et Microsoft, fournissant des solutions aux entreprises.

3. Fabricants de matériel et de puces Silicon
NVIDIA, Apple et AMD, leaders dans leurs domaines.

4. Entreprises technologiques de taille moyenne et petite
Zoom, Square et DocuSign, spécialisées dans des niches précises.

5. Startups innovantes (Startups) en pleine croissance
Tesla, Uber et Airbnb, qui transforment leur industrie.

Aperçu des plus grandes capitalisations boursières du secteur technologique (en 2025)

Analyse approfondie de huit actions technologiques à suivre

1. Microsoft (MSFT): Leader dans l’intégration de l’IA dans le cloud

Microsoft continue de montrer sa solidité en 2025 avec Azure en croissance de 33 %, l’IA représentant 16 % de sa croissance. Copilot est largement adopté, la société améliorant régulièrement ses fonctionnalités pour Microsoft 365 et ses applications spécialisées.

• Revenus totaux : 70,1 milliards USD
• Marge nette : 45,7 %
• P/E (TTM) : environ 38,5
• Rendement YTD : +12,03 %

2. NVIDIA (NVDA): Indispensable dans l’ère de l’IA

NVIDIA continue de dominer le marché des puces IA avec H100, Blackwell et Blackwell Ultra, étendant ses offres aux véhicules autonomes et robots, malgré les défis liés aux restrictions d’exportation vers la Chine.

• Revenus totaux : 44,1 milliards USD (en hausse de 69 % YoY)
• Marge nette : 50,1 %
• P/E (TTM) : environ 70,1
• Rendement YTD : +6,37 %

3. Apple (AAPL): Toujours axée sur l’iPhone alimenté par l’IA

Apple propose l’iPhone 16 avec des améliorations de caméra, étend ses services Apple TV+ et Apple Music, notamment à l’étranger. Cependant, la société fait face à des défis de croissance et de concurrence.

• Revenus totaux : 124,3 milliards USD
• Marge nette : 26,3 %
• P/E (TTM) : environ 30,8
• Rendement YTD : -18,0 %

4. Alphabet (GOOG): La recherche reste le principal générateur de profits

Alphabet affiche de solides résultats au T1 grâce à la recherche, YouTube et Google Cloud, intégrant Gemini et AI Overviews dans ses produits. La société prévoit d’investir 75 milliards USD dans l’infrastructure IA en 2025.

• Revenus totaux : 90,2 milliards USD
• Marge nette : 38,3 %
• P/E (TTM) : environ 18,9
• Rendement YTD : -8,65 %

5. Amazon (AMZN): AWS mise sur l’infrastructure IA

AWS se développe rapidement dans l’IA, malgré des limitations de ses data centers. La société réduit ses coûts et accélère la livraison, lançant Amazon Haul et des services publicitaires en forte croissance.

• Revenus totaux : 155,7 milliards USD
• Marge nette : 11,0 %
• P/E (TTM) : environ 32,8
• Rendement YTD : -5,8 %

6. Meta Platforms (META): La publicité IA-centrée gagne du terrain

Meta développe ses activités publicitaires alimentées par l’IA, avec 3,43 milliards d’utilisateurs quotidiens dans la Family of Apps. Son chatbot IA compte près d’un milliard d’utilisateurs mensuels. Reality Labs perd encore de l’argent, mais les lunettes RayBan AR rencontrent du succès.

• Revenus totaux : 42,31 milliards USD
• Marge nette : 39,3 %
• P/E (TTM) : environ 25,5
• Rendement YTD : +16,9 %

7. Tesla (TSLA): Robotaxi reste un atout

Tesla a livré moins que prévu, confrontée à une demande faible et à la concurrence tarifaire. Cependant, le développement de FSD (FSD) et Robotaxi pourrait soutenir ses projets à long terme.

• Revenus totaux : 19,335 milliards USD
• Marge nette : 5,7 %
• P/E (TTM) : environ 123,2
• Rendement YTD : -26,92 %

8. Adobe (ADBE): L’IA générative ouvre de nouvelles portes

Adobe intègre Firefly (Firefly) dans Creative Cloud et Document Cloud, lançant Firefly Image Model 4, Video Model et Vector Model pour transformer la création.

• Revenus totaux : 5,71 milliards USD
• Marge nette : 38,9 %
• P/E (TTM) : environ 45,1
• Rendement YTD : -6,24 %

Comment sélectionner les actions technologiques à détenir

Choisir des actions technologiques de qualité ne se limite pas à connaître le nom de l’entreprise, mais implique plusieurs critères :

👉 Entreprises générant des revenus pour d’autres
Sociétés qui développent des outils pour aider d’autres entreprises à augmenter leurs ventes, comme Alibaba ou Amazon, qui offrent des plateformes de vente.

👉 Entreprises améliorant l’efficacité
Workday, Salesforce, HubSpot, Slack et Zendesk, qui permettent aux utilisateurs d’être plus productifs.

👉 Entreprises réduisant les coûts
DocuSign et Zoom, qui permettent d’économiser sur les dépenses opérationnelles.

👉 Croissance démontrée
Une croissance régulière des ventes et des bénéfices est un signe positif.

👉 Innovation continue
Les entreprises qui lancent fréquemment de nouveaux produits et services.

👉 Expertise spécialisée
Les sociétés de logiciels doivent maîtriser leur domaine, celles de matériel doivent exceller dans leur fabrication.

👉 Rentabilité claire
Dans un secteur très concurrentiel, une rentabilité nette solide est essentielle.

Comment investir dans les actions technologiques

Les investisseurs ont plusieurs options :

1. Marché boursier direct
Acheter via un courtier agréé ou participer à une IPO (IPO).

2. Fonds communs
Investir dans des fonds axés sur la technologie, idéal pour les débutants.

3. ETF technologiques
Investir dans des ETF comme XLK, qui regroupent plusieurs actions du secteur.

Avantages d’investir dans le secteur technologique

✅ Opportunités de croissance élevées - Le secteur continue de croître rapidement grâce à l’innovation et à une forte demande.

✅ Profits importants pour les entreprises performantes - Les revenus et bénéfices des leaders technologiques sont souvent très élevés.

✅ Demande continue - La technologie est intégrée à la vie quotidienne et aux affaires.

✅ Investissement en R&D - Les entreprises investissent dans l’innovation pour créer de la valeur à long terme.

✅ Pouvoir de marché - Les leaders ont souvent une position dominante difficile à concurrencer.

Inconvénients de l’investissement dans les actions technologiques

❌ Volatilité élevée - Les prix des actions technologiques fluctuent rapidement.

❌ Incertitude du marché - La volatilité peut aussi affecter le marché global.

❌ Changements technologiques - La technologie obsolète peut faire perdre leur avantage aux entreprises.

❌ Concurrence féroce - La compétition intense peut limiter la croissance.

Point clé : faut-il investir dans les actions technologiques ?

2025 présente une perspective optimiste pour le secteur, avec le développement accéléré de l’IA, la digitalisation et une croissance des dépenses IT mondiales atteignant 5,75 billions de dollars. Cependant, la prudence reste de mise : certaines entreprises peuvent surestimer leurs projets IA. La sélection rigoureuse des actions, en privilégiant celles avec de solides résultats ou en investissant via des ETF pour diversifier, constitue une stratégie adaptée pour une recherche de gains à long terme.

Tant que la technologie reste un moteur de l’innovation dans les produits et services humains, les actions technologiques ont un potentiel élevé pour générer des profits. La clé est d’adopter une vision à long terme et de faire des choix judicieux.