Retraits de Fibonacci en la bourse : l'outil technique qui prédit où le prix rebondira

▶ Pourquoi Fibonacci est si efficace en analyse technique

Sur les marchés financiers, les mouvements de prix avancent rarement en ligne droite. Après chaque impulsion haussière ou baissière, une correction inévitable survient. C’est ici que le retracement de Fibonacci devient un allié précieux. Cet outil utilise des proportions mathématiques dérivées d’une ancienne suite numérique pour identifier les niveaux clés où le prix pourrait s’arrêter ou changer de direction.

Le secret réside dans la proportion dorée, équivalente à 1.618. Lorsque nous appliquons cette proportion aux mouvements du marché, nous obtenons des pourcentages spécifiques : 23,6 %, 38,2 %, 50 %, 61,8 % et 76,4 %. Chacun de ces niveaux agit comme une ligne imaginaire que le prix tend à respecter, devenant support ou résistance selon le contexte.

▶ L’histoire derrière les nombres

Les nombres de Fibonacci sont issus du travail du mathématicien italien Leonardo Pisano au XIIe siècle. Sa série commence simplement : 0, 1, 1, 2, 3, 5, 8, 13, 21, 34, 55, 89, 144… Chaque nombre est la somme des deux précédents. Ce qui est fascinant, c’est que cette séquence apparaît constamment dans la nature : dans les branches des arbres, dans les coquillages, voire dans le corps humain.

Les analystes financiers ont découvert que les marchés suivent des schémas similaires. D’où l’application de Fibonacci dans le trading, utilisant les proportions dérivées de cette série pour prédire les comportements du prix.

▶ Comment fonctionne le retracement de Fibonacci en bourse

La logique de base est simple : lorsqu’un actif commence à se corriger après un mouvement fort, on trace Fibonacci entre le point initial (minimum ou maximum) et le point de rupture. L’outil génère automatiquement les niveaux de retracement.

Dans une tendance haussière en correction, par exemple, les niveaux de Fibonacci indiquent jusqu’où le prix pourrait descendre avant de reprendre la hausse. Dans une tendance baissière en rebond, ils montrent jusqu’où il pourrait remonter avant de continuer à baisser.

La bonne tracée

La procédure est directe mais critique : on trace toujours de gauche à droite, en identifiant le dernier maximum et le dernier minimum de la tendance. Peu importe la temporalité (1 minute, 1 heure, 1 jour, 1 semaine) ni si la tendance est haussière ou baissière. Les niveaux sont les mêmes : 23,6 %, 38,2 %, 50 %, 61,8 % et 76,4 %.

Certains traders débattent pour savoir s’il faut utiliser la “mèche” complète de la bougie ou seulement le corps. La réalité est que les deux approches peuvent fonctionner ; cela dépend de votre style et de votre expérience.

▶ Application pratique en cas réel

Cas 1 : Opération de position (devise EUR/USD sur 1 jour)

Le graphique journalier de l’EUR/USD montrait une tendance baissière claire. Le maximum était à 1.09414 et en mai, un nouveau minimum à 1.03489 a été atteint. Lorsque le marché a commencé à remonter, on a tracé Fibonacci entre ces points.

L’entrée a été placée au niveau de 61,8 % (1.07139) car il coïncidait avec une moyenne mobile de 50 périodes, générant une convergence de signaux. Le stop loss a été placé au maximum précédent (1.09414), risquant 228 pips. Pour l’objectif de gains, on a utilisé les extensions de Fibonacci, fixant le take profit à 1.01810 (en visant 532 pips).

Résultat : La transaction a été clôturée avec un gain le 5 juillet, environ 43 jours après l’entrée. Avec un volume de 0,01 lot, le risque était de 22,8 USD et le gain de 53,2 USD (net de commissions).

Cas 2 : Opération intrajournalière (EUR/USD sur 1 heure)

Sur le même pair, mais avec une approche différente. Le graphique de 1 heure montrait une opportunité d’achat au niveau de 61,8 % de Fibonacci (1.04651). Simultanément, le Fibonacci journalier indiquait des résistances supérieures, agissant comme limite pour l’objectif de gains.

La convergence de deux temporalités différentes a permis d’opérer avec plus de précision : achat à 1.04651, stop loss à 1.04250 (40 pips de risque) et take profit à 1.06011 (135 pips de gain), générant un ratio risque/rendement de 1:3,4.

Résultat : La transaction s’est clôturée avec un gain le 22 juin, seulement 3 jours après (en excluant le week-end). Avec 0,05 lot, le risque était de 20 USD et le gain de 62,5 USD (net de commissions).

▶ Fibonacci pour entrée, sortie et gestion des risques

Une fois tracés, chaque niveau remplit une fonction spécifique :

Niveaux d’entrée : Les traders plus conservateurs préfèrent entrer à 61,8 %, tandis que les plus agressifs peuvent le faire à 38,2 %. Le niveau choisi détermine la taille du stop loss.

Take profit (TP) : Il est généralement placé au niveau 0 % de Fibonacci (le maximum ou minimum original) ou en utilisant les extensions de Fibonacci pour projeter des objectifs supérieurs.

Stop loss (SL) : Il est placé au-delà du niveau 100 % de Fibonacci ou au maximum/minimum absolu de la tendance précédente.

Une approche conservatrice courante : entrée à 61,8 %, TP à 0 %, SL à 100 %. Bien que cela offre un risque moindre, cela limite aussi les gains potentiels. Une approche plus agressive pourrait rechercher des rebonds plus profonds pour capturer des mouvements plus importants.

▶ Les extensions de Fibonacci : projeter les gains

Au-delà des retracements, il existe les extensions de Fibonacci. Tandis que les retracements mesurent jusqu’où le prix peut reculer, les extensions projettent jusqu’où il pourrait avancer après la correction.

Cela est particulièrement utile pour établir des objectifs de gains réalistes. Si vous savez qu’une extension est à 1.06157, c’est un niveau où de nombreux opérateurs prendront considérablement leurs profits.

▶ Fibonacci fonctionne sur plusieurs marchés et temporalités

Cet outil ne se limite pas aux devises. Il est également efficace sur :

• Actions individuelles
• Indices boursiers
• Matières premières
• Cryptomonnaies
• Futures

Et fonctionne sur toutes les temporalités imaginables. Cependant, son efficacité augmente significativement sur des périodes plus longues. Un Fibonacci en graphique journalier est plus fiable qu’un en graphique de 5 minutes. Cela s’explique par le fait que les cadres temporels plus larges reflètent des décisions plus fondamentales du marché.

▶ Fibonacci 100 % fiable seul ?

La réponse honnête est non. Fibonacci donne des probabilités, pas des certitudes. Son vrai pouvoir émerge lorsqu’il est combiné avec d’autres outils : moyennes mobiles, niveaux de supports et résistances historiques, indicateurs techniques, volume, ou analyse fondamentale.

Les confluences (lorsque plusieurs signaux convergent) sont là où la confiance réelle dans une opération se construit. Un retracement de Fibonacci coïncidant avec une moyenne mobile importante est plus fiable que Fibonacci seul.

▶ Développer son expérience avec Fibonacci

La familiarité avec cet outil grandit avec le temps. Au fur et à mesure que vous opérez, vous découvrirez que certains niveaux fonctionnent mieux que d’autres sur des marchés spécifiques. Certains traders ajustent les pourcentages standards en fonction de leur expérience.

La pratique sur un compte démo est inestimable. Vous pouvez y identifier des maxima et minima sur différentes temporalités sans risque réel de capital. Vous apprendrez à reconnaître quelles configurations fonctionnent en tendance claire versus en marchés latéraux.

Le retracement de Fibonacci en bourse n’est pas une formule magique, mais c’est l’un des outils les plus précis disponibles pour les traders cherchant à équilibrer risque et récompense de manière structurée.