JP Morgan lance le système d'IA 'Proxy IQ' pour l'automatisation des décisions de vote des actionnaires

Source : TokenPost Titre Original : JP Morgan, automatisation de l’exercice du droit de vote par IA… L’ère du ‘Proxy IQ’ s’ouvre Lien Original : https://www.tokenpost.kr/news/ai/322030 La plus grande banque d’investissement américaine, le système JP Morgan, a décidé de remplacer les cabinets de conseil externes par un système d’intelligence artificielle développé en interne lors de l’exercice du droit de vote lors des assemblées générales des principales entreprises. Il s’agit d’un exemple typique de déploiement complet de la technologie d’intelligence artificielle dans le domaine de la gestion d’actifs.

Selon les rapports, le système JP Morgan a annoncé via un mémo interne qu’il utiliserait une plateforme d’IA appelée ‘Proxy IQ’ pour automatiser le processus de prise de décision concernant l’exercice du droit de vote. Traditionnellement, les cabinets de conseil en droit de vote analysaient les nombreux résolutions lors des assemblées générales et fournissaient des recommandations d’approbation ou de rejet aux investisseurs institutionnels. Désormais, ce rôle sera remplacé par un système d’IA exploité de manière autonome par JP Morgan.

Cette initiative vise à traiter efficacement et de manière cohérente des milliers de résolutions d’assemblée générale chaque année. ‘Proxy IQ’, en étudiant plus de 3000 résolutions historiques, peut proposer aux gestionnaires de fonds la meilleure stratégie d’exercice du droit de vote pour des questions similaires. Ce système peut en grande partie remplacer les fonctions des cabinets de conseil traditionnels en matière de droit de vote, permettant aux institutions d’investissement de prendre des décisions plus rapides et indépendantes.

Depuis longtemps, les cabinets de conseil en droit de vote jouent un rôle important dans les décisions de vote des investisseurs institutionnels sur des sujets sensibles tels que la gouvernance d’entreprise et la rémunération des dirigeants. Les deux cabinets de conseil en droit de vote les plus influents au niveau mondial sont ISS et Glass Lewis, dont les recommandations ont une influence majeure sur les résultats réels des votes. L’année dernière, ces deux cabinets avaient conseillé de s’opposer à l’octroi d’options d’achat d’actions d’une valeur d’un billion de dollars au PDG Elon Musk lors de l’assemblée générale de Tesla, ce qui avait suscité une large attention.

Cependant, ces dernières années, certains critiquent l’influence excessive de ces cabinets. Le PDG de JP Morgan, Jamie Dimon, a sévèrement critiqué leur rôle, affirmant qu’ils sont “incompétents et devraient être éliminés du marché”. Leur comportement de recommandation excessif et leurs critères d’évaluation opaques pourraient avoir des effets négatifs sur la gestion des entreprises et nuire à l’ordre équitable du marché.

Ces critiques ont également incité des actions réglementaires du gouvernement américain. À la fin de l’année dernière, le président Trump a signé un décret renforçant la supervision de la Securities and Exchange Commission (SEC) sur les cabinets de conseil en droit de vote, tandis que la Federal Trade Commission (FTC) et le Département de la Justice enquêtent sur d’éventuelles collusions ou pratiques déloyales de ces cabinets.

L’introduction de l’IA par JP Morgan peut être vue comme une décision indépendante d’une banque spécifique, mais à long terme, elle est interprétée comme un signal d’innovation dans la manière dont l’ensemble de l’industrie de la gestion d’actifs mondiale exercera ses droits de vote. Il est prévu que d’autres grandes institutions financières adoptent des déploiements technologiques similaires, ce qui pourrait faire progressivement vaciller la position des cabinets de conseil en droit de vote sur le marché.