Tessco Menyelesaikan Kesepakatan Akuisisi Strategis $160 Juta, Saham Akan Dihapus dari Nasdaq

Distributor telekomunikasi nirkabel Tessco Technologies telah menyelesaikan transaksi merger besar dengan perusahaan ekuitas swasta Lee Equity Partners dan Twin Point Capital, mengakhiri perdagangannya di Nasdaq. Transaksi tunai penuh ini menilai Tessco sekitar $160 juta, dengan setiap saham dikonversi menjadi $9,00 per saham saat penutupan.

Gambaran Kesepakatan dan Persetujuan Pemegang Saham

Merger ini mendapatkan persetujuan pemegang saham selama rapat khusus yang diadakan pada 13 Juli 2023. Berdasarkan perjanjian, setiap saham biasa Tessco yang beredar dikonversi menjadi hak untuk menerima $9 dalam bentuk tunai. Setelah penyelesaian transaksi ini, saham Tessco akan berhenti diperdagangkan dan dikeluarkan dari daftar Nasdaq, menandai transisi penting bagi perusahaan yang terdaftar secara publik.

Kombinasi Strategis Menciptakan Raksasa Telekomunikasi

Melalui akuisisi ini, Tessco bergabung dengan Alliance Corporation— distributor peralatan bernilai tambah untuk infrastruktur jaringan nirkabel—dan GetWireless, LLC, spesialis solusi IoT seluler. Kombinasi ini dirancang untuk membangun distributor telekomunikasi bernilai tambah terkemuka di seluruh Amerika Utara.

Entitas yang digabungkan akan mempertahankan fasilitas operasional Tessco yang ada di Hunt Valley dan Timonium, Maryland, serta lokasi di Reno, Nevada. Kemitraan ini bertujuan untuk memperluas jejak fasilitas, memperbesar portofolio produk, dan meningkatkan kemampuan bernilai tambah dengan memanfaatkan kekuatan gabungan dari ketiga perusahaan.

Layanan dan Posisi Pasar

Tessco membawa pengalaman lebih dari 40 tahun sebagai distributor teknologi yang melayani ekosistem infrastruktur nirkabel. Perusahaan menyediakan produk di bidang komunikasi seluler, Wi-Fi, Internet of Things, backhaul nirkabel, dan sektor terkait, menyediakan solusi end-to-end dan keahlian teknis kepada produsen industri.

Alliance Corporation mengkhususkan diri dalam distribusi peralatan jaringan nirkabel, solusi 5G, sistem nirkabel tetap, dan peningkatan sinyal dalam gedung. Perusahaan melayani operator telekomunikasi, sistem integrator, dan perusahaan di bidang telekomunikasi, pemerintahan, kesehatan, industri, dan sektor lainnya.

GetWireless menyumbang modul seluler tertanam, gateway cerdas, dan solusi konektivitas IoT khusus, melayani operator seluler, reseller, integrator, dan OEM yang membutuhkan sistem seluler tingkat perusahaan dan industri.

Penasihat dan Rincian Keuangan

William Blair & Company bertindak sebagai penasihat keuangan eksklusif Tessco, sementara Ballard Spahr LLP memberikan penasihat hukum kepada perusahaan. Lee Equity Partners dan Twin Point Capital diwakili oleh Weil, Gotshal & Manges LLP, DLA Piper LLP, dan Harter Secrest & Emery LLP.

Lee Equity Partners, perusahaan ekuitas swasta yang berbasis di New York, biasanya menargetkan investasi ekuitas antara $50 juta dan $150 juta di perusahaan pasar menengah dengan nilai perusahaan antara $100 juta hingga $500 juta. Twin Point Capital, juga berbasis di New York, fokus membangun perusahaan terkemuka di pasar dalam bidang komunikasi, teknologi, dan layanan berbasis teknologi.