“今、私の米国株、金、ビットコインの投資はすべて同じアカウントで管理しており、USDTを使えばシームレスに切り替えることができる。これは数年前には想像もできなかったことだ。”この経験豊富な株式投資家の感慨は、現在の投資分野における深刻な変革を端的に表している。従来の金融と暗号通貨の境界線は、かつてない速度で溶けつつある。この変革を推進しているのは、単なる技術革新だけでなく、世界中の投資家の実際のニーズも大きく関係している。## グローバル資産の大融合、TradFiとCryptoの境界が消えつつある金融市場の構造は根本的に再編成されつつある。暗号通貨の総時価総額は2024年に2兆ドルを突破し、世界の暗号通貨ユーザー数は2014年の200万人から2024年には5.6億人に急増、年平均成長率は70%に達している。それにもかかわらず、世界のインターネットユーザーの暗号通貨浸透率はわずか10.33%にとどまり、大きな成長の潜在性を示している。この成長の背後には、従来の金融投資家の大規模な参入がある。2025年は、暗号通貨の主流化の重要な節目となる。Circleの数十億ドル規模のIPOや、米国での《GENIUS法》や《CLARITY法》などの重要な立法の成立は、デジタル資産に明確な規制枠組みを提供した。これらの進展は、機関投資家の参入障壁を取り除くだけでなく、従来の株式投資家が暗号の世界を探索するハードルも下げている。ステーブルコインはこの融合の中心的な推進力となり、年間取引量は驚異の9兆ドルに達し、PayPalの5倍を超え、Visaの約半分に迫っている。## 変革中の投資家：誰が従来の株式市場から暗号市場へシフトしているのか？JPモルガンの調査は、明確な変革者像を描き出している。若い男性が現在の暗号投資の主力だ。活発なChaseの当座預金口座利用者の約17%が、2017年から2025年にかけて暗号資産に投資している。年齢層による差も顕著で、Z世代とミレニアル世代の参加率は20%以上であるのに対し、X世代は13%、ベビーブーマー世代はわずか6%だ。性別の差も明らかで、同じ年齢層の男性が暗号投資に参加する可能性は、女性の約2倍にのぼる。これらの変革者は盲目的なリスク追求者ではない。データは、多くの暗号投資の規模が比較的小さく、中位額は一週間の収入未満であることを示している。しかし、注目すべきは、約20%の暗号ユーザーが暗号アカウントに移す資金が一ヶ月の収入を超えている点だ。従来の証券会社、Robinhoodなどは、このトレンドを敏感に捉えている。同社の暗号通貨事業は現在、総収益の21%を占めており、株式取引量は総取引の88%を占める一方、取引収益はわずか7%にとどまっており、暗号通貨取引の収益性の高さを示している。## シームレスな体験、Gate TradFiは変革者のコアニーズをどう満たすか？従来の株式投資家の暗号市場へのシフト傾向に直面し、Gate TradFiはワンストップソリューションを提供し、市場横断投資の三大課題：アカウントの断片化、決済の非効率性、リスク管理システムの非統一を解決している。この製品は、USDTを共通保証金として使用し、金、米国株、外国為替、指数、大宗商品などの従来の金融資産を同一アカウント内で取引できるようにしている。その核心的な革新は、USDxという価格単位で、USDTと1:1で連動している点だ。ユーザーは取引終了時にUSDxが自動的にUSDTに変換され、ほぼコストゼロで資産の変換を実現する。Gate TradFiと他のプラットフォームの大きな違いは、そのネイティブな統合性にある。MetaTrader 5などのサードパーティプラットフォームを統合してサービスを提供する取引所とは異なり、Gate TradFiはGateのメインアプリに深く統合されており、現物取引やコントラクト取引と同じようにスムーズなユーザー体験を提供している。## 従来投資家の暗号旅路、リスクとチャンスが共存従来の株式投資家にとって、暗号の世界への進出はチャンスを意味する一方、課題にも直面する。暗号通貨の高いボラティリティは、その最も顕著な特徴の一つだ。ビットコインの価格は2024年3月と11月に史上最高値を記録し、投資熱を引き起こした。注目すべきは、ビットコインETFなどの製品の登場により、暗号投資のハードルが大きく下がったことだ。データは、暗号資産を直接保有した経験のない投資家ほど、暗号ETFをポートフォリオに加える可能性が高いことを示している。従来の投資家が暗号資産にシフトするのは、段階的なプロセスをたどることが多い。多くはビットコインやイーサリアムなどの主流資産から始め、徐々にDeFiやGameFiなどのより複雑な暗号エコシステムを探索していく。この変革の過程では、教育とリスク管理ツールの重要性が増している。JPモルガンの調査は、全体の参加率は上昇しているものの、従来の投資家の暗号分野の理解は依然限定的であることを示し、投資家教育の必要性を浮き彫りにしている。## 資産のオンチェーン化進行中、RWAは投資の地図をどう再構築するか？リアルワールドアセット（RWA）のトークン化は、従来の金融と暗号の融合を推進するもう一つの重要な力だ。2026年1月中旬時点で、世界のトークン化資産の総価値は200億ドルを超え、過去最高を記録している。2022年初の9億ドルと比較して、RWAは20倍以上の成長を遂げた。中でも、トークン化された株式の時価総額は記録的な12億ドルに達し、トークン化された大宗商品市場は40億ドルを超え、過去1ヶ月で約15%増加している。BlackRockのBUIDLファンドの規模は、わずか1年で17億ドルを突破し、世界最大のトークン化貨幣ファンドとなった。これらの数字は、機関資金がオンチェーン資産に強い関心を示していることを明確に示している。RWAプロトコルのTVLは、DEXを超え、DeFiの第5位のカテゴリーとなり、暗号空間が伝統的資産のグローバル移転と決済の新たなシナリオへと進化していることを証明している。## 未来展望ゴールドマン・サックスやモルガン・スタンレーなどの伝統的な機関が暗号サービスを提供し始め、米国の信託・決済会社がSECの承認を得てオンチェーン資産のトークン化試験を行うなど、変革は確定的だ。今後数年で、RWAのトークン化市場規模は16兆ドルに急増すると予測されている。像Gateのようなプラットフォームは、デジタル資産と実体資産の新たな橋渡しを構築している。世界中で4,900万人以上のユーザーがGateを通じて資産を管理し、一つのアカウントで二つの世界をつなぐ投資の新時代が到来している。この技術革新に始まった変革は、最終的に誰もが資産配分の論理を再構築することになるだろう。従来の株式投資家の暗号旅は、今まさに始まったばかりだ。
Gate TradFi ユーザープロファイル解析：伝統的な株式投資家が暗号通貨の世界を受け入れ始める
“今、私の米国株、金、ビットコインの投資はすべて同じアカウントで管理しており、USDTを使えばシームレスに切り替えることができる。これは数年前には想像もできなかったことだ。”この経験豊富な株式投資家の感慨は、現在の投資分野における深刻な変革を端的に表している。
従来の金融と暗号通貨の境界線は、かつてない速度で溶けつつある。この変革を推進しているのは、単なる技術革新だけでなく、世界中の投資家の実際のニーズも大きく関係している。
グローバル資産の大融合、TradFiとCryptoの境界が消えつつある
金融市場の構造は根本的に再編成されつつある。暗号通貨の総時価総額は2024年に2兆ドルを突破し、世界の暗号通貨ユーザー数は2014年の200万人から2024年には5.6億人に急増、年平均成長率は70%に達している。
それにもかかわらず、世界のインターネットユーザーの暗号通貨浸透率はわずか10.33%にとどまり、大きな成長の潜在性を示している。この成長の背後には、従来の金融投資家の大規模な参入がある。
2025年は、暗号通貨の主流化の重要な節目となる。Circleの数十億ドル規模のIPOや、米国での《GENIUS法》や《CLARITY法》などの重要な立法の成立は、デジタル資産に明確な規制枠組みを提供した。
これらの進展は、機関投資家の参入障壁を取り除くだけでなく、従来の株式投資家が暗号の世界を探索するハードルも下げている。ステーブルコインはこの融合の中心的な推進力となり、年間取引量は驚異の9兆ドルに達し、PayPalの5倍を超え、Visaの約半分に迫っている。
変革中の投資家：誰が従来の株式市場から暗号市場へシフトしているのか？
JPモルガンの調査は、明確な変革者像を描き出している。若い男性が現在の暗号投資の主力だ。活発なChaseの当座預金口座利用者の約17%が、2017年から2025年にかけて暗号資産に投資している。
年齢層による差も顕著で、Z世代とミレニアル世代の参加率は20%以上であるのに対し、X世代は13%、ベビーブーマー世代はわずか6%だ。性別の差も明らかで、同じ年齢層の男性が暗号投資に参加する可能性は、女性の約2倍にのぼる。
これらの変革者は盲目的なリスク追求者ではない。データは、多くの暗号投資の規模が比較的小さく、中位額は一週間の収入未満であることを示している。しかし、注目すべきは、約20%の暗号ユーザーが暗号アカウントに移す資金が一ヶ月の収入を超えている点だ。
従来の証券会社、Robinhoodなどは、このトレンドを敏感に捉えている。同社の暗号通貨事業は現在、総収益の21%を占めており、株式取引量は総取引の88%を占める一方、取引収益はわずか7%にとどまっており、暗号通貨取引の収益性の高さを示している。
シームレスな体験、Gate TradFiは変革者のコアニーズをどう満たすか？
従来の株式投資家の暗号市場へのシフト傾向に直面し、Gate TradFiはワンストップソリューションを提供し、市場横断投資の三大課題：アカウントの断片化、決済の非効率性、リスク管理システムの非統一を解決している。
この製品は、USDTを共通保証金として使用し、金、米国株、外国為替、指数、大宗商品などの従来の金融資産を同一アカウント内で取引できるようにしている。
その核心的な革新は、USDxという価格単位で、USDTと1:1で連動している点だ。ユーザーは取引終了時にUSDxが自動的にUSDTに変換され、ほぼコストゼロで資産の変換を実現する。
Gate TradFiと他のプラットフォームの大きな違いは、そのネイティブな統合性にある。MetaTrader 5などのサードパーティプラットフォームを統合してサービスを提供する取引所とは異なり、Gate TradFiはGateのメインアプリに深く統合されており、現物取引やコントラクト取引と同じようにスムーズなユーザー体験を提供している。
従来投資家の暗号旅路、リスクとチャンスが共存
従来の株式投資家にとって、暗号の世界への進出はチャンスを意味する一方、課題にも直面する。暗号通貨の高いボラティリティは、その最も顕著な特徴の一つだ。ビットコインの価格は2024年3月と11月に史上最高値を記録し、投資熱を引き起こした。
注目すべきは、ビットコインETFなどの製品の登場により、暗号投資のハードルが大きく下がったことだ。データは、暗号資産を直接保有した経験のない投資家ほど、暗号ETFをポートフォリオに加える可能性が高いことを示している。
従来の投資家が暗号資産にシフトするのは、段階的なプロセスをたどることが多い。多くはビットコインやイーサリアムなどの主流資産から始め、徐々にDeFiやGameFiなどのより複雑な暗号エコシステムを探索していく。
この変革の過程では、教育とリスク管理ツールの重要性が増している。JPモルガンの調査は、全体の参加率は上昇しているものの、従来の投資家の暗号分野の理解は依然限定的であることを示し、投資家教育の必要性を浮き彫りにしている。
資産のオンチェーン化進行中、RWAは投資の地図をどう再構築するか？
リアルワールドアセット（RWA）のトークン化は、従来の金融と暗号の融合を推進するもう一つの重要な力だ。2026年1月中旬時点で、世界のトークン化資産の総価値は200億ドルを超え、過去最高を記録している。
2022年初の9億ドルと比較して、RWAは20倍以上の成長を遂げた。中でも、トークン化された株式の時価総額は記録的な12億ドルに達し、トークン化された大宗商品市場は40億ドルを超え、過去1ヶ月で約15%増加している。
BlackRockのBUIDLファンドの規模は、わずか1年で17億ドルを突破し、世界最大のトークン化貨幣ファンドとなった。これらの数字は、機関資金がオンチェーン資産に強い関心を示していることを明確に示している。
RWAプロトコルのTVLは、DEXを超え、DeFiの第5位のカテゴリーとなり、暗号空間が伝統的資産のグローバル移転と決済の新たなシナリオへと進化していることを証明している。
未来展望
ゴールドマン・サックスやモルガン・スタンレーなどの伝統的な機関が暗号サービスを提供し始め、米国の信託・決済会社がSECの承認を得てオンチェーン資産のトークン化試験を行うなど、変革は確定的だ。今後数年で、RWAのトークン化市場規模は16兆ドルに急増すると予測されている。
像Gateのようなプラットフォームは、デジタル資産と実体資産の新たな橋渡しを構築している。世界中で4,900万人以上のユーザーがGateを通じて資産を管理し、一つのアカウントで二つの世界をつなぐ投資の新時代が到来している。
この技術革新に始まった変革は、最終的に誰もが資産配分の論理を再構築することになるだろう。従来の株式投資家の暗号旅は、今まさに始まったばかりだ。