Hyperliquid HIP3 Ökosystem Goldrausch: Welche potenziellen Alpha-Projekte gibt es?

Autor: Rhythmus Klein工

Hyperliquid hat in diesem Jahr bereits genug beeindruckt.

Aber Hyperliquid hat weit mehr Ambitionen als das. Das gerade gestartete HIP-3-Upgrade hat Hyperliquid von einem Perp DEX in eine neue Art von kombinierbarem Finanz-Lego verwandelt.

Derzeit umfasst das HIP-3-Ökosystem über 20 Projekte, die mehrere vertikale Bereiche abdecken, darunter Handelsfrontend, Liquiditäts-Staking, DeFi-Protokolle, KI-Infrastruktur, Prognosemärkte usw. Dieses Ökosystem hat ein sehr markantes Merkmal: Die meisten Projekte befinden sich noch in der Testnet-Phase, die Teammitglieder verwenden häufig Pseudonyme, und die Finanzierung erfolgt hauptsächlich durch Eigenmittel, was scheinbar perfekt mit den Werten von Hyperliquid übereinstimmt, die VC ablehnen.

Das Interessanteste an diesem Ökosystem ist, dass sie versuchen, das Werkzeug der perpetual contracts in neuen Szenarien anzuwenden – sei es bei Pre-IPO Unternehmensanteilen, traditionellen Aktien, Rohstoffen, Rechenressourcen oder den Erträgen selbst. Der von HIP-3 bereitgestellte genehmigungsfreie Rahmen setzt unerwartete Innovationskraft frei.

Aber obwohl es sich noch in der Anfangsphase befindet, haben mehrere Projekte mit hohem TVL wie Kinetiq (19 Milliarden Dollar TVL), Unit (8 Milliarden Dollar TVL) und Felix (3 Milliarden Dollar TVL) bereits einen erheblichen Einfluss gezeigt. Rhythmus BlockBeats hat 16 HIP-3-Ökosystemprojekte ausgewählt und vorgestellt:

Handelsfront

Basierend

Based ist eine Handels-Superanwendung, die auf Hyperliquid basiert und von Ethena Labs unterstützt wird. Sie bietet nicht nur Spot- und Perpetual-Futures-Handel ( mit 40-fachem Hebel ), eine Based Visa-Karte, Portfolio-Management und ein Partnerprogramm, sondern hat auch eine coole Funktion namens Based Streams – ein von DEX betriebenes Live-Streaming-Dienst, bei dem Creator ihren Handelsprozess live übertragen, Token-Belohnungen annehmen und Zuschauer durch HyperCore belohnen können.

Based hat am 10. Oktober Based Streams eingeführt, das erste Frontend, das den HIP-3-Markt unterstützt, und hat den ersten XYZ100-USD-Indizesmarkt eingerichtet, dessen 24-Stunden-Handelsvolumen 35 Millionen US-Dollar erreichte. Die iOS- und Android-Anwendungen werden voraussichtlich Mitte 2025 veröffentlicht.

Liquid

Liquid ist eine mobile First-Handelsanwendung, die speziell für Hyperliquid entwickelt wurde. Sie bietet unverwalteten perpetual Futures Handel ( mit bis zu 100-fachem Hebel ), Ertragsstrategien und ausgewählten Finanznachrichten. Um die Einstiegshürde zu senken, integriert Liquid eine E-Mail-Registrierungsfunktion, um die Komplexität der Wallets zu vereinfachen, sodass auch gewöhnliche Benutzer problemlos einsteigen können.

Das Team hat einen professionellen Hintergrund im Bereich KI und Kryptowährungen und verfügt über umfangreiche Erfahrung in DeFi und mobiler Entwicklung. Die Anwendung wurde am 8. August im App Store veröffentlicht und integriert Privy, um eine Registrierung und Ertragsfunktion in Sekundenschnelle zu ermöglichen. Derzeit befindet sie sich noch in der öffentlichen Testphase.

Aura

Aura ist eine mobile Social-Crypto-Anwendung, die mit Hyperliquid integriert ist. Das Kernkonzept besteht darin, den Handel zu einer sozialen Aktivität zu machen. Benutzer können in Echtzeit mit Freunden handeln, die Vermögenswerte des jeweils anderen verfolgen und gemeinsam neue Token entdecken, wodurch der kalte, unpersönliche Handel in ein warmes, soziales Erlebnis verwandelt wird.

Liquid Staking und Kreditvergabe

Kinetiq Exchange

Kinetiq ist das Liquid Staking-Protokoll auf Hyperliquid und das Projekt mit dem höchsten TVL im Ökosystem, das 1,9 Milliarden Dollar erreicht hat. Benutzer, die HYPE staken, können kHYPE-Token als Liquiditätszertifikat erhalten, die über StakeHub an erstklassige Validierer delegiert werden. kHYPE kann als Sicherheit für den HIP-3-Perpetual Contract verwendet werden, was die Bereitstellungsschwelle erheblich senkt.

Das Beeindruckendste ist die Launch-Plattform von Kinetiq, die auf HIP-3 basiert. Diese Plattform ermöglicht es Teams, ihre eigenen perpetual contract exchanges zu betreiben, ohne viel Startkapital aufbringen zu müssen, indem sie auf den Crowdfunding kHYPE-Staking-Pool zugreifen. Derzeit hat Kinetiq etwa 36 Millionen HYPE gestakt, was ungefähr 10% des zirkulierenden Angebots von HYPE entspricht.

Felix

Felix ist eine auf HyperEVM basierende DeFi-Kredit- und CDP-Plattform, die von Liquity V2 abgezweigt wurde. Benutzer können Vermögenswerte wie HYPE oder uBTC als Sicherheiten für Kredite verwenden, durch den Vanilla-Markt Peer-to-Peer-Kredite aufnehmen und Stablecoins wie feUSD minten. Felix verwendet ein variables Zinssatzmodell, um den Benutzern flexible Kreditoptionen zu bieten. Derzeit beträgt das TVL 300 Millionen Dollar.

Innovative Handelsprodukte

Einheit

Unit konzentriert sich auf die Tokenisierung von Spotmärkten und nicht auf Perpetual Contracts, indem es Native Spot-Liquidität für den HIP-3 Perpetual Contract bereitstellt, um das gesamte Ökosystem zu ergänzen. Es ist der größte Anbieter von Spotvermögen auf Hyperliquid und das erste Projekt, das das Mainnet auf HIP-3 launcht, und hält verschiedene Vermögenswerte wie BTC, ETH, SOL.

Gleichzeitig versucht Unit, über HIP-3 einen Markt für unbefristete Kontrakte im Zusammenhang mit großen US-Aktien wie Tesla und Google einzuführen, um traditionelle Finanzanlagen auf die Blockchain zu bringen. Die Teammitglieder stammen von Top-Institutionen wie HRT, Jump und Fortress, und der aktuelle TVL beträgt 831 Millionen US-Dollar.

Ventuals

Ventuals ist eine dezentrale Derivate-Plattform, die sich auf den Handel mit perpetual Futures von privaten Pre-IPO-Unternehmen konzentriert. Möchten Sie Anteile an SpaceX oder OpenAI handeln? Das ist auf Ventuals möglich, mit einem maximalen Hebel von 10x. Die Plattform verwendet Optimistic Oracles und das vHYPE Liquid Staking Mechanismus, ohne den Weg der VC-Finanzierung zu gehen, sondern hat im September 2025 durch die Community die “Sekai Kappas” NFT zur Eigenfinanzierung geprägt.

Ventuals wird Anfang 2025 das Testnetz starten und am 16. Oktober die vHYPE-Staking-Einlagen eröffnen, um die unbefristeten Verträge von mehr als 10 privaten Unternehmen zu testen. Dies ist das Flaggschiffprojekt von HIP-3, das erstmals unbefristete Verträge auf Off-Chain-Vermögenswerte ausweitet und das Anwendungspotenzial von HIP-3 in der realen Welt repräsentiert.

Volmex

Volmex hat für HIP-3 volatilitätsbasierte Produkte eingeführt. Es hat den BVIV/EVIV-Index für BTC und ETH veröffentlicht, als Angstindex des Kryptomarktes (ähnlich dem VIX-Index der traditionellen Finanzen )). Volmex plant, unter dem Rahmen des Builder-Marktes von Hyperliquid volatilitätsbasierte unbefristete Verträge einzuführen, die es Händlern ermöglichen, direkt mit der Marktvolatilität zu handeln.

Nunchi

Nunchi baut eine ertragsorientierte permanente Vertragsbörse auf, die Erträge und Zinsspreads in handelbare permanente Derivate umwandelt. Die Plattform bietet zwei Produktkategorien an: Ertragsperpetual ( basierend auf APY/Zinssatz ) und Basisperpetual ( basierend auf Preisverhältnis ). Auf HIP-3 hat Nunchi FR-Perpetual eingeführt – einen Markt für die Finanzierungsraten anderer permanenter Verträge, der sich darauf konzentriert, die Staking- und Gebührenerträge von HIP-3 zu ergänzen.

Hyperbolisch

Hyperbolic hat auf Hyperliquid den perpetual Futures für Rohstoffe eingeführt, unter Verwendung des HIP-3 Standards, ausgestattet mit institutioneller Infrastruktur. Dies ermöglicht es den Nutzern, perpetual Verträge für traditionelle Rohstoffe wie Öl, Gold und Erdgas zu handeln und physische Waren auf die Blockchain zu bringen.

Ddot

Ddot basiert auf HIP-3 und hat eine Handelsplattform für Waren geschaffen, die sich auf den Markt für physische Waren und handelbare reale Vermögenswerte konzentriert. Im Vergleich zu den finanziellen Derivaten von Hyperbolic legt Ddot mehr Wert auf den Handel und die Zirkulation der Waren selbst.

Infrastruktur

Global Compute Index

Echtzeit-Cloud-GPU-Preisdashboard und Marktindex, der die Spot- und On-Demand-Preise der wichtigsten GPUs (H100, H200, A100 usw.) aggregiert und den täglichen Durchschnitt sowie den 30-Tage-Durchschnitt bereitstellt. Es wird der weltweit erste auf HIP-3 basierende Computing-Perpetual-Future aufgebaut, der als Orakel-Anbieter Preisdaten in den genehmigungsfreien Perpetual-Markt aggregiert.

Das Kernprodukt ist in Betrieb und zeigt die aktuellen Spotpreise in Echtzeit an. Es wird an einer On-Chain-Erweiterung gearbeitet, einschließlich der Integration mit dem Oracle von Seda.

Sekai

Sekai ist ein LST( Liquid Staking Token ) Protokoll, das es jedem ermöglicht, auf HyperEVM leicht LST-Assets auf Basis von CoreWriter zu erstellen. Es wurde für die “Unicorn” ( Hochpotenzial-Deployers ) im Rahmen von HIP-3 entworfen und löst das Problem der hohen Eintrittsbarriere von 500.000 HYPE. Unternehmen, Projekte, Gemeinschaften und Institutionen können über Sekai ihre eigenen Liquid Staking Tokens einführen und planen, für jeden HIP-3 DEX LST-Unterstützung bereitzustellen.

Flow DEX

Flow DEX ist ein global konformer Anbieter von Liquidität und ein Unternehmen für außerbörslichen Handel / Market-Making-Infrastruktur. Es hilft Hyperliquid, im Maßstab zu wachsen, die On-Chain-Tiefe zu erhöhen, institutionelle Mittel anzuziehen und Token-Emissionen über verschiedene Börsen und Protokolle hinweg zu unterstützen. Als Liquiditätsstütze des Ökosystems spielt Flow DEX eine Schlüsselrolle im Hintergrund.

Andere

Hyperbet

Hyperbet baut eine dezentrale Casino- und Wettplattform auf HyperEVM auf und bietet On-Chain-Wettspiele und ein sozialisiertes Glücksspielerlebnis. Obwohl dieses Feld umstritten ist, ist es definitiv eine Richtung für Blockchain-Anwendungen.

OnlyVibes

OnlyVibes ist eine Handelsgemeinschaft und Signal-Share-Gruppe auf Hyperliquid, die Handelsideen, Echtzeit-Marktanalyse und Handelstechniken anbietet, um den Mitgliedern zu helfen, gemeinsam Trends zu erkennen und Risiken zu managen. Im Vergleich zu technischen Produkten scheint dies eher eine Trader-Community zu sein.