Considera este ángulo de inversión: ¿qué pasaría si la competencia entre EE. UU. y China en IA y dominio de semiconductores cambia inesperadamente?

Si las tensiones geopolíticas se relajan y la dinámica de la carrera tecnológica cambia, la infraestructura de centros de datos y las acciones relacionadas con IA podrían reaccionar de manera drástica. Hablamos de empresas que impulsan la capacidad de cómputo, fabricación de chips y infraestructura en la nube.

El libro de jugadas actual asume tensiones crecientes y desacople tecnológico. Pero invierte el escenario: si la cooperación se convierte en la narrativa en lugar de la competencia, ¿cómo afectaría eso a las valoraciones? ¿Aceleraría la consolidación? ¿Se extenderían o contraerían los ciclos de inversión en centros de datos?

Piensa en: proveedores de GPU, fabricantes de semiconductores, empresas de infraestructura hyperscaler, proveedores de energía que soportan grandes granjas de cómputo. Estos activos han sido valorados en base a una suposición geopolítica específica. Cualquier cambio en esa suposición crea oportunidades de alpha.

La clave es seguir el cambio en la narrativa antes de que el mercado vuelva a ajustar los precios. Observa de cerca las señales políticas, los datos comerciales y el sentimiento del sector tecnológico.