Como mais posso investir além do Novo Dólar Taiwanês? Guia completo e acessível de investimentos em moedas estrangeiras

Muitos investidores taiwaneses enfrentam uma dúvida: com as taxas de juro em New Taiwan Dollar (NTD) há muito tempo em níveis baixos, como podem aumentar seus rendimentos através de ativos em moeda estrangeira? Na verdade, o investimento em moedas estrangeiras não apresenta uma barreira alta; o segredo está em escolher a estratégia e as ferramentas corretas. Este artigo irá guiá-lo pelo ecossistema completo do investimento em moedas estrangeiras, desde conceitos básicos, métodos de investimento, seleção de moedas, até recomendações para operações práticas, ajudando-o a ter uma direção mais clara neste mercado.

O que é investimento em moedas estrangeiras? Entenda os conceitos básicos primeiro

Antes de falar sobre investimento em moedas estrangeiras, é necessário distinguir os conceitos de “moeda estrangeira” e “câmbio”, que muitas vezes são confundidos.

“Moeda estrangeira” refere-se a todas as moedas de outros países além do dólar taiwanês (NTD), sendo um ativo negociável no mercado cambial. “Câmbio” é um conceito mais amplo, abrangendo diversos ativos existentes em forma de moeda estrangeira — depósitos bancários, títulos do governo, ações, etc., todos considerados dentro do escopo cambial.

Simplificando, o investimento em moedas estrangeiras consiste principalmente em comprar e vender diferentes moedas, desfrutando de rendimentos de juros ou lucrando com as oscilações na taxa de câmbio. As moedas mais comuns entre os taiwaneses incluem dólar americano (USD), dólar australiano (AUD), iene japonês (JPY), dólar canadense (CAD), libra esterlina (GBP), entre outras, que são as moedas de maior liquidez internacional.

Como ganhar dinheiro com investimento em moedas estrangeiras? Diferença de juros e de câmbio são os dois principais motores de lucro

As fontes de lucro do investimento em moedas estrangeiras vêm principalmente de duas formas: rendimento de diferencial de juros e lucro com variação cambial.

Diferencial de juros refere-se à diferença entre as taxas de juros de referência de diferentes países. Por exemplo, atualmente, a taxa de depósito nos EUA é cerca de 5%, enquanto em Taiwan é apenas 2%, deixando uma margem potencial de 3%. Se você trocar NTD por dólares e fazer um depósito, poderá lucrar com essa diferença.

Variação cambial vem das oscilações na taxa de câmbio entre as moedas. Quando você compra dólares a 33 NTD por dólar e, ao vendê-los quando a moeda americana se valoriza para 35 NTD por dólar, lucra com essa valorização.

Porém, há uma armadilha: “Lucrar com o diferencial de juros, mas perder na variação cambial”. Por exemplo, você compra dólares a uma taxa de 33:1, ganha 5% de juros em dólares, mas ao vender, a taxa de câmbio caiu para 30:1, resultando em prejuízo cambial. Portanto, antes de investir em moedas estrangeiras, é importante decidir se deseja manter a longo prazo com base nos juros ou aproveitar as oscilações de curto prazo na taxa de câmbio.

Comparação de três principais métodos de investimento: escolha o que mais combina com você

No investimento em moedas estrangeiras em Taiwan, há três principais caminhos:

Primeiro: Depósito em moeda estrangeira — a opção mais segura

Este é o método mais fácil para iniciantes. Basta abrir uma conta em moeda estrangeira no banco, apresentando documentos de identificação se tiver mais de 20 anos. As taxas de depósito fixo geralmente são superiores às de conta à vista, mas a liquidez é menor — se desejar resgatar antes do vencimento, o banco pode deduzir juros. Indicado para quem busca rendimentos estáveis e não se interessa por oscilações de curto prazo.

Segundo: Fundos em moeda estrangeira — flexibilidade e rendimento

Fundos em moeda estrangeira não exigem contratos de longo prazo, podem ser comprados e vendidos a qualquer momento, com rendimentos intermediários entre contas à vista e depósitos fixos. Os investidores podem investir em moeda local (NTD) e o fundo faz a troca cambial por eles. Exemplos comuns incluem fundos de mercado monetário e ETFs de moeda, com taxas de administração geralmente entre 0,5% e 0,6%. Essa abordagem oferece uma combinação de rendimento e flexibilidade, sendo adequada para investidores que precisam de mobilidade.

Terceiro: Margem de câmbio — alto risco e alta recompensa

Este é o método mais flexível, porém também o mais perigoso. Utilizando alavancagem (normalmente de 50 a 200 vezes), o investidor precisa de uma pequena margem de garantia para realizar grandes operações. Vantagens incluem negociação 24 horas, mecanismo T+0, e baixa barreira de entrada; desvantagens, o risco de liquidação forçada (margin call) é alto. Este método é recomendado apenas para quem tem experiência e alta tolerância ao risco.

Análise das quatro principais moedas globais: conheça os quatro tipos de moedas

No mercado cambial, as principais moedas podem ser divididas em quatro categorias, cada uma com suas características:

1. Moedas políticas — dólar e euro

A volatilidade dessas moedas é influenciada principalmente pelas políticas monetárias dos bancos centrais. Quando os bancos centrais adotam políticas expansionistas ou reduzem juros, a moeda tende a se desvalorizar; ao contrário, políticas restritivas e aumento de juros levam à valorização. Investir nessas moedas requer atenção às ações do Federal Reserve (Fed) e do Banco Central Europeu (BCE).

2. Moedas de refúgio — iene japonês e franco suíço

Estes países têm economias estáveis e riscos políticos baixos, com bancos centrais que raramente alteram as taxas de juros. Quando há incerteza global ou turbulência nos mercados, investidores buscam essas moedas como refúgio. O iene, em particular, é frequentemente usado em operações de carry trade — emprestando ienes a juros baixos para investir em países com juros mais altos.

3. Moedas de commodities — dólar australiano e dólar canadense

Estes países dependem da exportação de commodities. Quando os preços internacionais de petróleo, minério de ferro, etc., sobem, essas moedas tendem a se valorizar; quando caem, desvalorizam-se. Por exemplo, a Austrália é o maior exportador mundial de minério de ferro, e sua moeda é altamente correlacionada com o preço do minério. Essas moedas são consideradas boas opções para iniciantes devido à sua previsibilidade relativa.

4. Moedas de mercados emergentes — yuan, rand sul-africano, entre outras

Essas moedas oferecem altas taxas de juros, mas apresentam riscos elevados, como instabilidade política, alta volatilidade cambial, baixa liquidez internacional e spreads amplos. Investir requer cautela, pois o ganho de juros pode ser compensado por perdas cambiais.

Perspectivas das principais moedas em 2025

Com a chegada de 2025, a política dos bancos centrais globais apresenta divergências, impactando o desempenho das moedas:

EUR/USD( — tendência de alta

Apesar de o Fed ter realizado várias reduções de juros em 2025, o BCE mantém postura mais conservadora. Como resultado, o euro atingiu máxima de quatro anos. O mercado acredita que o Fed enfrenta maior incerteza, enquanto o BCE mantém maior independência e estabilidade, tornando o euro mais atrativo.

USD/JPY) — movimento de oscilação

O Banco do Japão (BoJ) interrompeu o ciclo de aumento de juros devido às políticas comerciais dos EUA, mas espera-se que retome o aumento até o final do ano. A diferença de juros entre os dois países deve diminuir, e a política interna do Japão também influencia, mantendo o par em faixa de oscilações no curto prazo.

GBP/USD( — tendência de fraqueza

O libra teve alta neste ano, principalmente devido ao enfraquecimento do dólar, não por melhora fundamental da moeda britânica. Com o Fed tornando suas políticas mais claras, o mercado pode reavaliar a perspectiva para a libra. Além disso, o crescimento econômico do Reino Unido permanece fraco, limitando a valorização da moeda. Espera-se que oscile dentro de uma faixa.

USD/CHF) — valor de refúgio em evidência

Com os EUA enfrentando dificuldades comerciais e fiscais em 2025, o status de refúgio do franco suíço se fortalece. A expectativa é de desaceleração do crescimento americano e continuidade de cortes de juros pelo Fed, sustentando a valorização do franco suíço.

Cinco fatores que impulsionam a volatilidade cambial

Para lucrar no mercado de moedas, é fundamental entender o que movimenta as taxas de câmbio:

1. Diferença de inflação — moedas de países com baixa inflação tendem a se valorizar. Baixa inflação indica menor aumento de preços, maior poder de compra e valorização cambial; alta inflação leva à desvalorização.

2. Níveis de juros — juros altos atraem investimentos estrangeiros. Aumento de juros aumenta a demanda pela moeda, elevando seu valor; redução de juros faz o contrário.

3. Dívida governamental — países com alta dívida tendem a ter moedas mais fracas. Dívida elevada pode gerar saída de capitais, venda de títulos e desvalorização cambial.

4. Condições comerciais — aumento nas exportações e preços de commodities favorecem a valorização da moeda. Quando as exportações crescem mais que as importações, há superávit comercial e a moeda se valoriza.

5. Estabilidade política — países com baixa instabilidade política atraem mais investimentos, fortalecendo sua moeda. Políticas transparentes e estabilidade política são fatores positivos.

Guia prático para iniciantes na operação

Depois de entender a teoria, é hora de colocar em prática. Tomando como exemplo o mercado de câmbio com margem (que exige maior habilidade de operação):

Primeiro passo: escolher o ativo de negociação

Identifique o par de moedas que deseja comprar ou vender, estudando as políticas de juros, dados econômicos e principais exportações de ambos os países. Por exemplo, se você acredita que o Fed reduzirá juros enquanto o BoJ mantém, pode considerar vender dólares e comprar ienes.

Segundo passo: elaborar um plano de negociação

Com base na sua tolerância ao risco, defina pontos de entrada e saída, stop-loss e take-profit. O mercado cambial é cheio de variáveis, e um plano claro ajuda a controlar riscos. Recomenda-se usar ordens de trailing stop para gerenciar perdas automaticamente.

Terceiro passo: seguir disciplina rigorosa

Evite negociações emocionais, não compre no topo ou venda no fundo. Espere por tendências claras (que geralmente levam pelo menos 5 minutos ou mais) antes de entrar. Assim que a tendência se consolidar, execute o plano. Limite a duas operações por dia para dar tempo ao mercado de mostrar sua direção.

Quarto passo: gerenciar a mentalidade

O mercado de moedas funciona 24 horas, com oscilações constantes. Manter a racionalidade e controlar emoções é fundamental para lucros sustentáveis. Continue estudando, aprendendo com suas experiências e ajustando estratégias.

Cinco regras de ouro para investimento em moedas estrangeiras

1. Invista apenas nas moedas que conhece: o mercado tem muitas moedas, mas as mais negociadas continuam sendo dólar, iene, euro, etc. Para iniciantes, comece com as moedas mais familiares.

2. Acompanhe as notícias e taxas de câmbio constantemente: o mercado cambial é influenciado por notícias globais, dados econômicos, etc. Recomenda-se seguir CNBC, Bloomberg, Yahoo Finance, para informações em tempo real.

3. Diversifique para reduzir riscos: não coloque todos os recursos em uma única moeda. Pode-se ter depósitos em dólar, fundos em AUD, etc., para se proteger de oscilações.

4. Use stop-loss e take-profit habilmente: essenciais na negociação de câmbio, especialmente na margem. Definir limites de perdas ajuda a evitar liquidação forçada; limites de lucro garantem realização de ganhos.

5. Aproveite o momento de entrada: não compre no topo ou venda no fundo. Planeje com antecedência e aguarde o momento ideal. Uma estratégia simples é seguir a tendência e agir quando ela estiver clara.

Último aviso

Qualquer teoria de negociação só é válida se for testada na prática. Recomenda-se que iniciantes usem contas demo para praticar, testar estratégias e avaliar o controle de risco, antes de investir dinheiro real. O sucesso no investimento em moedas estrangeiras depende, fundamentalmente, de uma combinação de conhecimento, disciplina e experiência acumulada.