As ações americanas atingem novas máximas e recuam, os setores financeiros lideram as quedas, as declarações de políticas de Trump provocam volatilidade no mercado

Fonte: BlockMedia Título Original: [뉴욕증시 마감] 미 증시, 사상 최고 후 숨 고르기…JP모건 급락·트럼프 변수 부담 Link Original:

Visão Geral do Mercado

Após atingir uma nova máxima histórica, o mercado de ações dos EUA apresentou realização de lucros, encerrando em queda geral. Em um contexto de desempenho fraco do setor financeiro, uma série de declarações políticas do presidente Trump aumentou a volatilidade do mercado, enquanto os investidores avaliam os indicadores de preços e o caminho da política do Federal Reserve.

Desempenho dos Principais Índices

No horário local de 13 de janeiro, na Bolsa de Nova York:

• O índice Dow Jones Industrial caiu 398,21 pontos (0,80%), fechando em 49.191,99
• O índice S&P 500 caiu 13,53 pontos (0,19%), fechando em 6.963,74
• O índice Nasdaq Composite caiu 24,03 pontos (0,10%), fechando em 23.709,87

Dados do CPI e Queda no Setor Financeiro

O índice de preços ao consumidor (CPI) de dezembro divulgado no mesmo dia ficou em linha com as expectativas do mercado, com alta de 0,3% em relação ao mês anterior e 2,7% em relação ao mesmo período do ano anterior. Excluindo alimentos e energia, que são mais voláteis, o núcleo do CPI subiu 2,6% na comparação anual, abaixo do esperado.

Apesar dos dados do CPI de dezembro estarem em linha com as expectativas, as ações do setor financeiro ainda sofreram vendas. Uma grande instituição financeira teve uma queda de cerca de 3% em suas ações principais, apesar de seu desempenho no quarto trimestre ter superado as expectativas. Embora o departamento de trading tenha melhorado, as taxas de corretagem de bancos de investimento não atingiram as previsões. Além disso, a declaração do presidente Trump de limitar as taxas de juros de cartões de crédito a 10% ao ano aumentou as preocupações sobre riscos regulatórios gerais ao setor financeiro.

Outras ações financeiras também caíram:

• Uma instituição financeira global caiu 1%
• Visa e Mastercard despencaram cerca de 4% cada
• ETFs do setor financeiro (XLF e KBWB) também caíram

Declarações Políticas Aumentam a Incerteza do Mercado

Uma série de declarações políticas do presidente Trump gerou preocupações no mercado, incluindo restrições aos dividendos e recompras de ações de contratantes de defesa, e a proibição de grandes investidores institucionais comprarem residências unifamiliares. O mercado acredita que, embora essas declarações tenham baixa probabilidade de serem implementadas, ainda assim impactam negativamente o sentimento dos investidores. Um diretor de uma gestora de investimentos avaliou que essas medidas, sem um processo legislativo, seriam difíceis de implementar apenas por meio de ações administrativas.

Pressão sobre as Ações de Tecnologia

As ações de tecnologia também não escaparam. Após o presidente Trump afirmar que resolveria o aumento de custos de energia causado por centros de dados de uma grande empresa de tecnologia, as ações dessa companhia ainda caíram mais de 1%.

Aumento nos Preços do Petróleo

Os preços internacionais do petróleo subiram significativamente devido ao aumento do risco no Oriente Médio. Trump anunciou que cancelará todas as reuniões com o Irã e imporá tarifas de 25% sobre países que negociam com o Irã, elevando a tensão geopolítica.

Expectativas para a Política do Federal Reserve

As expectativas para a política do Federal Reserve permanecem relativamente estáveis. O mercado espera que o Fed corte a taxa de juros duas vezes neste ano, com o primeiro corte possivelmente ocorrendo por volta de junho. No entanto, a investigação criminal do Departamento de Justiça dos EUA sobre o presidente do Fed e as declarações contínuas de pressão de Trump levantaram preocupações sobre a independência do Fed, abalando a confiança na tomada de decisões de política.

Perspectivas de Mercado

Analistas de Wall Street geralmente acreditam que riscos políticos e incertezas de políticas podem limitar o potencial de alta do mercado de ações no curto prazo, mas, desde que os indicadores de preços e emprego não se deteriorarem drasticamente, a probabilidade de uma tendência de queda acentuada é baixa.