YZi Labs investe dezenas de milhões de dólares na Genius Trading, CZ atua como consultor: A "revolução da privacidade" no terminal de negociação Web3

“Se hoje fosse reconstruir a Binance, não a construiria como uma exchange centralizada, mas sim na blockchain.” Assim descreve Ryan Myher, cofundador e diretor de operações da Genius Trading, a sua visão. Esta startup, liderada pelo YZi Labs (escritório de família dos cofundadores da Binance, Zhao Changpeng e He Yi), está a tentar redefinir a negociação descentralizada usando tecnologias de privacidade e cross-chain.

Investimento estratégico

O mundo das criptomoedas voltou a focar-se num projeto apoiado por uma figura lendária. O YZi Labs, escritório de família independente do Binance Labs, anunciou um investimento estratégico de “oito dígitos” (ou seja, dezenas de milhões de dólares) na Genius Trading. O foco principal deste investimento não é apenas o capital, mas também as pessoas. Zhao Changpeng (CZ), cofundador da Binance, confirmou que se juntou ao projeto como conselheiro.

Esta não é a primeira vez que o YZi Labs e o CZ apoiam projetos emergentes com um modelo de “investimento + consultoria”. Ainda no início de 2025, investiram de forma semelhante na startup Vana, focada em inteligência artificial e propriedade de dados. Este modelo demonstra que, mesmo após sair das operações diárias da Binance, o CZ continua a participar profundamente na formação do futuro das criptomoedas através de capital e insights do setor.

Armaan Kalsi, cofundador e CEO da Genius Trading, confirmou à imprensa que o investimento ocorreu em dezembro do ano passado, com um valor “muito superior a 10 milhões de dólares”. Antes desta ronda, a empresa já tinha levantado um total de 7 milhões de dólares em duas rodadas de financiamento.

Terminal de negociação com prioridade na privacidade

O que é que a Genius Trading está a construir exatamente? A sua autoidentificação é como um “terminal de negociação unificado na blockchain, com prioridade na privacidade”. O objetivo é fornecer, através de um terminal não custodial e com integração cross-chain, funcionalidades de spot, contratos perpétuos e copy trading, aspirando a ser uma alternativa na blockchain à Binance. O núcleo desta visão é resolver dois problemas centrais das negociações na blockchain: vazamento de privacidade e complexidade de operações cross-chain. Nas negociações tradicionais na blockchain, endereços de carteiras de grandes investidores e estratégias de negociação podem ser facilmente rastreados e analisados, levando a riscos como “front-running”.

A Genius está a desenvolver uma camada de privacidade central, atualmente em fase de testes. Permite aos utilizadores dividir grandes transações em “centenas de carteiras” para execução, mantendo a transação na blockchain enquanto reduz significativamente a rastreabilidade. A plataforma planeia lançar uma versão pública de teste do seu protocolo de privacidade no segundo trimestre de 2026.

Cross-chain: experiência sem ponte

Para além da privacidade, outro pilar tecnológico da Genius é uma experiência de negociação cross-chain sem falhas. A plataforma permite aos utilizadores aceder diretamente à liquidez de mais de 10 blockchains, incluindo BNB Chain, Solana, Ethereum, Avalanche, sem necessidade de ponte de ativos, troca de carteiras ou divulgação de intenções de negociação na blockchain.

Isto aborda um dos principais problemas atuais na experiência DeFi. Os processos tradicionais de ponte cross-chain são complicados, demorados e apresentam riscos de segurança. Historicamente, pontes como a Ronin Bridge sofreram ataques que resultaram em perdas de centenas de milhões de dólares. A solução da Genius combina lógica de roteamento cross-chain proprietária e integração direta com DEXs descentralizados, processando a complexidade nos bastidores e oferecendo aos utilizadores uma experiência de “uma só clique” semelhante à de uma exchange centralizada.

Campo de testes para grandes baleias na blockchain

Desde o lançamento “suave” em outubro de 2025, a Genius Trading já processou silenciosamente mais de 60 milhões de dólares em volume de negociação. Os seus primeiros utilizadores são principalmente baleias na blockchain — traders experientes que gerenciam milhões de dólares mensalmente. Isto não é por acaso. Para estes utilizadores de alto valor, a privacidade das estratégias de negociação e a gestão eficiente de capitais em várias blockchains são prioridades que superam a busca por tokens de alto rendimento. A Genius atende a esta necessidade profissional ainda pouco servida.

Kalsi acredita que a atual “guerra dos terminais de negociação” no setor é uma competição acirrada entre plataformas como Axiom, GMGN, em termos de aquisição de utilizadores e densidade de funcionalidades. Mas o verdadeiro investimento da Genius é que, quando a febre de especulação passar e os utilizadores começarem a construir a sua vida financeira na blockchain, a privacidade e a soberania serão essenciais.

Tendências de mercado e perspetivas

A ascensão da Genius Trading acompanha a evolução do mercado de criptomoedas rumo a infraestruturas mais maduras.

Até 14 de janeiro de 2026, o líder de mercado Bitcoin (BTC) cotava a $95.540,2, com um valor de mercado de 1,9 biliões de dólares, representando 55,99% do mercado, tendo subido 4,60% nas últimas 24 horas. Simultaneamente, o token de troca de valor de exchange, GateToken (GT), estava a $10,79, com um aumento de 4,76% no mesmo período. Isto indica um sentimento geral positivo no mercado e um aumento do interesse por infraestruturas de negociação inovadoras.

A interoperabilidade cross-chain tornou-se uma prioridade incontornável na indústria. Desde a parceria entre PancakeSwap e Across Protocol para uma troca cross-chain com um clique, até às várias pontes que disputam quota de mercado, simplificar a experiência cross-chain é a chave para atrair a próxima onda de utilizadores em grande escala. A Genius Trading combina agregação de liquidez cross-chain com proteção de privacidade, entrando num setor mais diferenciado e tecnicamente profundo.

Com o lançamento da versão pública de teste do seu protocolo de privacidade no segundo trimestre de 2026 e a orientação estratégica do CZ como conselheiro, este projeto criado por uma equipa da Yale em 2022 pode desempenhar um papel importante na futura configuração de “exchanges na blockchain”. O seu percurso de desenvolvimento também serve de lembrete para toda a indústria: após a busca por velocidade e lucros, segurança, privacidade e soberania do utilizador são as bases que levam a DeFi à adoção mainstream.