Os 5 principais vencedores de ações de mineração do Canadá nesta semana: ganhos percentuais impulsionam oportunidades de rendimento

As ações de mineração canadenses surgiram esta semana como oportunidades de rendimento atraentes, com os 5 principais desempenhos a oferecer aumentos percentuais notáveis num ambiente de mercado volátil. Os destaques do setor evidenciam tanto os desafios como as oportunidades presentes no setor de recursos do Canadá, à medida que os investidores procuram exposição a empresas que avançam em projetos de exploração mineral de alto potencial.

Obstáculos de Mercado: Compreender a Queda Percentual nas Ações Canadenses

Esta semana foi marcada por uma turbulência significativa no mercado que criou oportunidades incomuns para investidores seletivos. O Statistics Canada divulgou os dados do produto interno bruto de novembro, revelando que a economia permaneceu estagnada em relação a outubro, enquanto o mês anterior registou uma contração de 0,3 por cento. As indústrias de produção de bens enfrentaram pressão particular, com uma queda de 0,3 por cento em novembro, devido a uma contração de 1,3 por cento na manufatura e uma diminuição de 2,1 por cento no comércio grossista, em meio às tensões comerciais Canadá-EUA.

Apesar destes obstáculos, o comércio retalhista expandiu-se 1,3 por cento, enquanto o transporte e armazenamento cresceram 0,9 por cento. Dados avançados de dezembro sugerem que o PIB real aumentou marginalmente 0,1 por cento, apontando para uma contração de 0,1 por cento no quarto trimestre e um ganho anual de 1,3 por cento para 2025.

Os bancos centrais de ambos os lados da fronteira mantiveram a sua postura de política atual. O Banco do Canadá manteve a sua taxa de referência inalterada em 2,25 por cento, citando vulnerabilidade contínua às políticas comerciais dos EUA em evolução e incertezas geopolíticas. A Reserva Federal dos EUA também manteve a sua Taxa de Fundos Federais entre 3,25 e 3,75 por cento, refletindo a persistente incerteza do mercado.

Volatilidade das Commodities Impulsiona o Desempenho Excepcional das 5 Melhores Ações

Neste cenário incerto, os metais preciosos experimentaram oscilações dramáticas. O ouro inicialmente caiu de acima de US$5.500 para perto de US$5.100 durante as primeiras negociações nos EUA, mas recuperou parcialmente antes de colapsar abaixo de US$4.800 na manhã de sexta-feira — uma queda semanal de 1,76 por cento, encerrando a US$4.840,76 por onça. A queda da prata foi mais severa, despencando 28,17 por cento apenas na sexta-feira, terminando a semana 13,62 por cento mais baixa, a US$83,43 por onça.

Nos metais base, o cobre registou uma queda semanal de 1,32 por cento, para US$5,98, enquanto o índice de commodities S&P Goldman Sachs contrariou a tendência, com um ganho de 4,24 por cento, atingindo 598,20.

Os índices de ações canadenses recuaram significativamente. O índice composto S&P/TSX perdeu 3,4 por cento, fechando em 31.923,52, enquanto o índice composto do TSX Venture sofreu uma queda mais acentuada de 8,15 por cento, para 1.051,08. O índice composto da CSE caiu 9,54 por cento, para 169,92. Estas quedas criaram oportunidades distintas no setor de mineração, onde empresas específicas com notícias de exploração promissoras registaram ganhos percentuais excecionais.

Histórias de Sucesso na Perfuração: Por que estas Ações Canadenses Lideram os Ganhos Percentuais

A volatilidade paradoxalmente criou condições para uma valorização percentual significativa nas 5 principais ações de mineração, particularmente aquelas que anunciaram avanços importantes na exploração ou iniciativas estratégicas. Empresas com resultados positivos de perfuração, anúncios de financiamento bem-sucedidos ou aquisições transformadoras atraíram capital de investidores, apesar da fraqueza geral do mercado.

A diferença de desempenho entre estes principais vencedores e os índices de mercado mais amplos demonstra como desenvolvimentos específicos de projetos podem impulsionar retornos excecionais no setor de mineração, mesmo durante períodos de retração dos mercados de ações em geral.

Top 5 Ações de Mineração Canadenses por Aumento Percentual

1. Vanguard Mining: Ascensão de 141 Percento

Vanguard Mining (CSE:UUU) liderou a semana com um ganho notável de 141,18 por cento, encerrando a C$0,41, com uma capitalização de mercado de C$29,82 milhões. Esta empresa de exploração opera ativos de urânio, cobre e níquel em todo o Canadá e Paraguai, com o seu projeto emblemático de urânio Yuty Prometeo no Paraguai e o projeto de cobre-molibdénio Redonda perto de Campbell River, Colúmbia Britânica.

A subida dramática seguiu-se ao anúncio, na terça-feira, de um programa de perfuração agressivo de fase 2 em Redonda. A iniciativa inclui até 7 furos totalizando 2.800 metros, direcionados às porções sudeste da propriedade entre furos históricos. O programa baseia-se nos resultados da fase 1, que “confirmaram um sistema mineralizado de cobre-molibdénio significativamente expandido em Redonda”, com a empresa também a planear mapeamento detalhado e prospeção nas regiões norte e oeste para identificar alvos prioritários adicionais.

2. San Lorenzo Gold: Ganho Semanal de 85,6 Percento

San Lorenzo Gold (TSXV:SLG) registou um aumento semanal de 85,6 por cento, avançando para C$2,32 por ação, com uma capitalização de mercado de C$185,63 milhões. A empresa de exploração avança com o projeto Salvadora na província de Chañaral, no Chile, onde 25 concessões de exploração e nove de exploração industrial cobrem 8.796 hectares, abrigando um sistema porfirítico de cobre-ouro substancial.

Impulsionando o rally da semana estiveram resultados excecionais de ensaios de amostras divulgados a partir de perfurações em Cerro Blanco. O primeiro furo, perfurado até 472 metros, encontrou 222,4 metros de mineralização ao longo de cinco secções, com o intervalo mais amplo a apresentar 1,09 gramas por tonelada métrica de ouro em 132,2 metros, a partir de 201,5 metros de profundidade. Esta mineralização provavelmente representa o nível superior de um sistema porfirítico e sugere a continuação dos sistemas encontrados durante a perfuração de 2025 anterior.

3. Ameriwest Critical Minerals: Valorização de 75,76 Percento

Ameriwest Critical Minerals (CSE:AWCM) registou um ganho semanal de 75,76 por cento, atingindo C$0,58, com uma capitalização de mercado de C$14,69 milhões. A empresa opera ativos de exploração na Colúmbia Britânica e nos estados de Nevada, Oregon e Arizona, EUA. Uma recente mudança de nome de Ameriwest Lithium reflete a diversificação do portfólio para incluir cobre e minerais de terras raras.

Entre as recentes aquisições estão as reivindicações de minerais de terras raras Xeno RAR, na Colúmbia Britânica (através de um acordo definitivo de outubro de 2025), e o projeto de cobre Bornite, em Oregon (concluído em novembro através da aquisição de 34 reivindicações minerais não patenteadas). A propriedade de Bornite, anteriormente explorada pela Plexus nos anos 1990, possui um recurso histórico de 138,5 milhões de libras de cobre, 54.000 onças de ouro e 1,7 milhões de onças de prata.

O aumento percentual seguiu o anúncio, a 20 de janeiro, de que a Ameriwest aumentou uma colocação privada sem corretor de C$2 milhões para C$3 milhões, com os fundos destinados a acelerar a exploração de Bornite. A visão de longo prazo da empresa inclui o desenvolvimento de uma operação subterrânea de cobre de aproximadamente 1.000 toneladas por dia, se a exploração, financiamento e licenciamento forem bem-sucedidos.

4. Tectonic Metals: Rally Semanal de 61,78 Percento

Tectonic Metals (TSXV:TECT) avançou 61,78 por cento, para C$2,54 por ação, atingindo uma capitalização de mercado de C$217,87 milhões. Esta empresa de exploração de ouro persegue o projeto Flat, em 98.840 acres no oeste do Alasca, que abriga um sistema de ouro relacionado a intrusões reduzidas e seis alvos de escala distrital.

O aumento de quinta-feira seguiu-se ao anúncio de resultados de perfuração significativos em 20 furos distribuídos por quatro áreas-alvo. Mais notavelmente, a primeira perfuração na intrusão Black Creek — localizada a 6 km ao norte de Chicken Mountain — descobriu uma nova zona de ouro. O furo de descoberta, iniciado na superfície, retornou 4,5 g/t ao longo de 48,77 metros, incluindo um intervalo central de 7,79 g/t em 24,38 metros, com uma secção de 6,1 metros a 15,19 g/t. Estes resultados confirmam mineralização de ouro em cinco alvos de intrusão, com resultados de 14 furos adicionais pendentes.

5. Golden Lake Exploration: Aumento Semanal de 60 Percento

Golden Lake Exploration (CSE:GLM) registou um ganho de 60 por cento, atingindo C$0,12, com uma capitalização de mercado de C$12,48 milhões. A empresa detém o projeto de ouro Jewel Ridge, no Nevada, ao longo da prolificíssima tendência de ouro Battle Mountain-Eureka, que produziu mais de 40 milhões de onças e alberga operações da McEwen Mining e North Peak Resources.

A valorização semanal seguiu o anúncio, na quarta-feira, de que a Golden Lake celebrou um acordo definitivo para aquisição completa pela McEwen Mining, tornando-se uma subsidiária da mesma. Este acordo transformador oferece ao Jewel Ridge potencial de integração na mina Gold Bar, adjacente, da McEwen, permitindo acesso à infraestrutura estabelecida e financiamento.

Perspetivas Económicas para o Setor de Mineração do Canadá

O desempenho excecional das 5 principais ações de mineração esta semana ilustra várias dinâmicas-chave. A incerteza económica, as tensões comerciais e a continuidade da política dos bancos centrais criam condições voláteis que podem impactar desproporcionalmente as ações do setor de recursos. No entanto, empresas com resultados de exploração convincentes, aquisições estratégicas ou negócios transformadores podem alcançar valorização percentual significativa, mesmo durante períodos de retração geral do mercado de ações.

Para investidores focados em rendimento, as 5 principais ações de mineração do Canadá demonstram que uma exposição seletiva a empresas com ativos de alta qualidade e programas de exploração ativos pode gerar retornos substanciais. O setor permanece sensível às oscilações dos preços das commodities, às condições macroeconómicas e aos desenvolvimentos específicos de projetos — fatores que devem orientar as decisões de investimento.

A força contínua dos preços de metais preciosos e básicos a longo prazo, aliada à estabilidade regulatória do Canadá e à infraestrutura mineira consolidada, sugere oportunidades de investimento contínuo entre os principais desempenhos do setor.

Perguntas Frequentes sobre Investimentos em Ações de Mineração Canadenses

O que distingue o TSX do TSXV?

A Bolsa de Valores de Toronto (TSX) serve empresas seniores com maiores capitalizações de mercado, enquanto a Bolsa de Valores Venture de Toronto (TSXV) acolhe empresas menores de exploração e desenvolvimento mineral. Empresas que progridem com sucesso normalmente sobem do TSXV para a bolsa principal TSX.

Quantas empresas de mineração operam nas bolsas canadenses?

Em dezembro de 2025, o TSXV lista 898 empresas de mineração e 71 de petróleo e gás, representando mais de 60 por cento do total de 1.531 empresas listadas na bolsa. O TSX alberga 175 empresas de mineração e 51 de petróleo e gás, entre as suas 2.089 listagens. Juntos, o TSX e o TSXV representam aproximadamente 40 por cento das empresas de mineração cotadas publicamente no mundo.

Quais são os custos típicos para listagem no TSXV?

A listagem no TSXV envolve várias categorias de taxas que variam consoante a complexidade da transação. As taxas de listagem variam geralmente entre C$10.000 e C$70.000, enquanto despesas de contabilidade e auditoria variam entre C$25.000 e C$100.000. Os honorários legais ultrapassam C$75.000, e as comissões de subscritores podem atingir 12 por cento. Despesas adicionais incluem taxas de comissão de valores mobiliários, custos de agência de transferência, despesas de relações com investidores e seguro de responsabilidade de diretores e administradores. Estes custos iniciais são complementados por taxas de manutenção contínua, taxas de listagem regulares e despesas de reporte periódico.

Como é que os investidores negociam na TSXV?

Os investidores negociam valores mobiliários listados na TSXV de forma idêntica às ações em qualquer bolsa — através de corretores licenciados ou contas de investimento individuais durante o horário normal de negociação da bolsa. As compras e vendas de ações seguem a mecânica padrão do mercado de ações.