Quais pares de moedas são populares entre os traders: análise detalhada

No mercado cambial, a popularidade dos pares de moedas entre os traders depende de vários fatores — desde liquidez e spreads até à estabilidade económica dos países. Se está a começar a negociar no Forex, é importante compreender a mecânica dos pares de moedas, pois o sucesso na negociação baseia-se neste fundamento. Cada par é composto por duas moedas que são negociadas numa única sistema: ao comprar uma moeda, está automaticamente a vender a outra. Isto funciona de forma semelhante à conversão de dólares americanos em moeda estrangeira antes de uma viagem.

Fundamentos dos pares de moedas: o que deve saber um trader

Em cada par de moedas, a primeira moeda é chamada moeda base, e a segunda é a moeda cotada. O preço do par indica quantas unidades da moeda cotada são necessárias para comprar uma unidade da moeda base. Por exemplo, EUR/USD cotado a 1,1000 significa que para adquirir um euro, precisa de 1,10 dólares americanos.

Compreender este mecanismo é crucial para traders que querem operar eficazmente no mercado cambial. Diferentes pares têm características distintas — nível de volatilidade, volume de negociação e correlações entre eles. É por isso que a popularidade dos pares de moedas entre traders ativos varia consoante a situação atual do mercado e os estilos de negociação.

EUR/USD: porque os traders escolhem o par mais líquido

EUR/USD ocupa o primeiro lugar em volume de negociação e é o par mais popular. Segundo dados de 2022, este par controla 22,7% do volume mundial de negociação no Forex. Esta popularidade deve-se a várias razões: alta liquidez, spreads estreitos, estabilidade das economias da zona euro e dos EUA, além do apoio das maiores instituições financeiras.

EUR/USD demonstra ligações de correlação interessantes com outros pares. Tem uma correlação negativa com USD/CHF e positiva com GBP/USD, refletindo as ligações entre euro, libra e franco suíço. Os traders são atraídos pela estabilidade deste par e pela previsibilidade relativa dos seus movimentos, embora decisões do Banco Central Europeu e do Federal Reserve possam causar volatilidade significativa.

USD/JPY: popularidade devido à volatilidade

USD/JPY ocupa o segundo lugar em popularidade, com uma quota de 13,5% do volume mundial de negociação (dados de 2022). Este par atrai traders, especialmente os que se dedicam ao day trading, devido à sua elevada volatilidade e sensibilidade às mudanças na política económica.

USD/JPY reage ativamente às decisões do Banco do Japão sobre as taxas de juro, pois alterações na política do banco central afetam imediatamente o valor do iene. Além disso, este par mostra uma correlação positiva com USD/CHF e USD/CAD — outros pares onde o dólar americano é a moeda base. A situação geopolítica entre os EUA e os países do Extremo Oriente também influencia significativamente os movimentos deste par, criando oportunidades e riscos para traders ativos.

GBP/USD: terceiro par mais popular

GBP/USD controla 9,5% do mercado cambial, refletindo a força das economias do Reino Unido e dos Estados Unidos. Apesar de ter um volume de negociação menor que EUR/USD e USD/JPY, continua a ser uma escolha popular entre traders à procura de oportunidades alternativas no Forex.

GBP/USD mostra uma correlação negativa com USD/CHF e positiva com EUR/USD. Isto significa que a libra, o euro e o franco suíço frequentemente movem-se na mesma direção, o que é importante ter em conta ao construir um portefólio diversificado de pares de moedas. Traders que acompanham a popularidade de diferentes pares usam frequentemente GBP/USD como complemento a instrumentos mais líquidos.

Porque o dólar americano domina o mercado cambial

O dólar americano participa em praticamente todos os principais pares de moedas, e isso não é por acaso. É a moeda de reserva mundial, o que lhe confere uma popularidade constante. A potência económica dos EUA, a estabilidade política e a fiabilidade do sistema financeiro criam condições para que os traders prefiram pares de moedas com o moeda dos EUA em várias combinações.

Factores-chave que influenciam a popularidade dos pares de moedas

A popularidade dos pares de moedas entre traders não é fixa — ela varia consoante diversos fatores. Entre eles estão:

Fatores económicos: dados de PIB, taxa de desemprego, inflação e decisões dos bancos centrais. Os traders acompanham atentamente os calendários económicos, pois os pares de moedas reagem rapidamente a dados económicos inesperados.

Taxas de juro: alterações na política dos bancos centrais afetam diretamente o valor das moedas. Pares ligados a países que aumentam as taxas de juro tendem a valorizar-se.

Volatilidade de negociação: alguns traders preferem pares com alta volatilidade para day trading e scalping, enquanto investidores de longo prazo optam por pares mais estáveis.

Riscos geopolíticos: guerras, conflitos comerciais, sanções e instabilidade política em vários países criam incerteza que influencia a popularidade dos pares de moedas.

Liquidez e spreads: traders preferem pares com alta liquidez, pois garantem melhor execução de ordens com spreads mais estreitos.

Como escolher pares de moedas para o seu estilo de negociação

A escolha de pares de moedas populares deve depender do seu estilo de negociação. Traders diários, que preferem entradas e saídas rápidas, costumam optar por pares com alta volatilidade, como GBP/USD e USD/JPY. Traders de swing trading geralmente acompanham tendências de médio prazo no EUR/USD e outros pares líquidos. Investidores de longo prazo focam-se em indicadores económicos fundamentais e escolhem pares mais estáveis.

É importante manter-se atualizado sobre eventos atuais e dados económicos. A popularidade dos pares de moedas pode mudar consoante o crescimento económico de certos países ou a atratividade das taxas de juro. Traders que analisam regularmente o mercado cambial e acompanham as decisões dos bancos centrais têm vantagem na escolha dos pares mais promissores para negociar.

Lembre-se de que todas as decisões de investimento devem ser tomadas com base na sua experiência, situação financeira e objetivos. Não invista valores que não possa perder. A popularidade dos pares de moedas não garante lucros — o sucesso depende da sua análise, gestão de riscos e disciplina na negociação.