Политика Федеральной резервной системы спровоцировала 15% волатильность на крипторынке в 2025 г.

Содержание статьи

Резкое ужесточение монетарной политики Федеральной резервной системы в середине ноября 2025 г. вызвало мощные колебания на рынке криптовалют: волатильность выросла на 15%, что существенно изменило поведение инвесторов и структуру рынка. В результате решения ФРС на рынке цифровых активов доминировали антирисковые настроения, а Bitcoin и Ethereum оказались под сильным давлением.

Анализ исторических данных подтверждает тесную связь между действиями Федеральной резервной системы и динамикой цен криптовалют. В период политики количественного смягчения во время пандемии COVID (2020–2021 гг.) Bitcoin стремительно вырос, а в 2022 г. на фоне повышения ставок и ужесточения монетарной политики его стоимость снизилась более чем на 75% от максимума. Этот тренд доказывает: монетарные шоки неизменно ведут к падению криптовалют.

Несмотря на снижение Ethereum на 15% до четырехмесячного минимума $2 625, крупные институциональные игроки постепенно наращивали длинные позиции, что свидетельствует о возможной стабилизации рынка. Корреляция Bitcoin с NASDAQ 100 на уровне 46% в 2025 г. показывает, что криптовалюты стали высокобета-активами, оперативно реагирующими на макроэкономические сигналы и решения ФРС, а также отличающимися высокой чувствительностью к ожиданиям по ставке и публикациям инфляционных данных.

Публикация инфляционных данных вызывает 10% колебания цен Bitcoin

Анализ влияния инфляционных данных на волатильность цен Bitcoin

Инфляционные отчеты, особенно индекс потребительских цен (CPI), оказывают существенное влияние на цену Bitcoin, хотя характер этого воздействия сложнее прямых 10% колебаний. В марте 2025 г., когда CPI составил 2,8% в годовом выражении, курс Bitcoin вырос примерно на 2% до $82 000 — инвесторы ожидали возможного снижения ставки ФРС. Это подтверждает: если инфляция оказывается ниже прогнозов, настроения на рынке улучшаются, а стоимость активов растет.

Взаимосвязь между инфляционными публикациями и изменениями цены Bitcoin варьируется. В мае 2024 г. Bitcoin вырос на 7,02% за сутки после выхода CPI с понижением показателя с 3,5% до 3,4% годовых. Однако негативные инфляционные данные провоцируют обратную реакцию. В июле 2025 г. индекс цен производителей (PPI) прибавил 0,9% за месяц и 3,3% за год, превысив прогнозы и снизив ожидания по смягчению политики ФРС, что вызвало сильное падение Bitcoin и других криптовалют.

Волатильность связана с тем, что участники рынка воспринимают инфляционные публикации как сигналы для дальнейшей монетарной политики. Хотя резкие 10% движения случаются редко, отчеты по инфляции стабильно вызывают перемещения в диапазоне 2–7%, что делает их ключевым инструментом для трейдеров крипторынка.

Движения S&P 500 и золота коррелируют с крипторынком на 30%

Результаты анализа

Связь между традиционными рынками и криптовалютами существенно усилилась в 2025 г. По результатам исследований, коэффициент корреляции между ценой золота и крипторынком составляет 0,30, а S&P 500 демонстрирует гораздо более тесную взаимосвязь с цифровыми активами — корреляция достигает 0,88 в середине 2025 г.

Движения индекса доллара США служат главным триггером для этих рынков. При снижении индекса на 4,3% в январе–марте 2025 г. золото выросло на 12,7%, а криптовалюты также демонстрировали позитивную динамику. В апреле–июне 2025 г. укрепление доллара на 2,8% привело к коррекции золота на 5,4% и снижению криптовалют.

Bitcoin показывает более высокую корреляцию с акциями, чем с драгоценными металлами. Это говорит о том, что криптовалюты выступают скорее как активы роста, а не как классические защитные инструменты. Корреляция 0,88 с S&P 500 отражает растущее институциональное участие и увеличение зрелости рынка цифровых активов, а золото с корреляцией 0,30 демонстрирует иную структуру рисков и инвестиционные задачи в современных портфелях.

FAQ

Что такое PERP coin?

PERP coin — это нативный токен Perpetual Protocol, обеспечивающий торговлю деривативами и открытие маржинальных позиций без необходимости владения базовыми активами.

Достигнет ли Pepe Coin $1?

С учетом текущих рыночных тенденций и экспертных прогнозов, Pepe Coin может достичь $1 к 2026 г., но это будет зависеть от дальнейшего роста и уровня принятия в криптоиндустрии.

Какой прогноз цены PERP coin?

Ожидается, что PERP coin достигнет $1,7 к 2029 г., а средняя цена составит $6,12 к 2033 г. В настоящее время PERP торгуется по $1,08.

Что такое криптовалюта Donald Trump?

Donald Trump crypto coin ($TRUMP) — токен на базе Ethereum, запущенный в январе 2025 г. Связан с публичным брендом Трампа, создан анонимными разработчиками.