Novolex Holdings и Pactiv Evergreen завершили сделку слияния, что меняет рынок упаковки Северной Америки

В ходе трансформирующего шага, укрепляющего позицию Novolex Holdings как мощного игрока в упаковочной индустрии, компания завершила планы по приобретению Pactiv Evergreen Inc. (NASDAQ: PTVE) в полностью наличной сделке стоимостью 6,7 миллиарда долларов. В рамках соглашения акционеры Pactiv Evergreen получат по 18,00 долларов за акцию — премию в 49% по сравнению с ценой до объявления — что станет одним из самых значительных объединений в секторе упаковки продуктов питания и напитков.

Стратегическая обоснованность сделки

Слияние объединяет двух дополняющих друг друга участников отрасли с разными сильными сторонами в различных типах субстратов и производственных возможностях. Novolex Holdings обладает глубокими знаниями в области упаковки для общественного питания и доставки, в то время как Pactiv Evergreen вносит прочный портфель свежих продуктов и картонных упаковок для напитков. Вместе объединенная компания будет управлять более чем 250 брендами и 39 000 SKU, создавая уникальное разнообразие субстратов, охватывающее волокно, смолу и переработанный материал после потребления.

Это интеграция отвечает важной рыночной тенденции: клиенты все чаще требуют партнеров, способных предоставлять комплексные решения по упаковке в различных регионах и категориях товаров. С производственными мощностями в США, Канаде и Мексике объединенная компания будет управлять одной из самых обширных производственно-распределительных сетей Северной Америки, обеспечивая беспрепятственное обслуживание как для компаний из списка Fortune 500, так и для региональных производителей продуктов питания.

Инновации и устойчивое развитие как основные драйверы

Обе организации продемонстрировали приверженность исследованиям и разработкам, а также операционной эффективности. Объединив свои возможности в области материаловедения и разработки настраиваемых продуктов, Novolex Holdings ускорит создание упаковки следующего поколения — перерабатываемой, компостируемой и многоразовой, с учетом целей по сокращению выбросов на уровне всей компании. Это позиционирует объединенную компанию для удовлетворения растущего спроса со стороны экологически сознательных брендов и ритейлеров.

Финансовая структура и владение

Сделка поддерживается значительным институциональным финансированием. Средства, управляемые Apollo, которая владеет большинством акций Novolex Holdings с 2022 года, продолжат поддерживать компанию. Кроме того, Canada Pension Plan Investment Board (CPP Investments) вложит примерно $1 миллиардов и станет значительным миноритарным акционером после слияния.

Председатель и генеральный директор Novolex Holdings Стэн Бикулег будет руководить объединенной организацией. Сделка не содержит условий финансирования и ожидается завершение к середине 2025 года, при условии получения необходимых регуляторных одобрений и выполнения условий закрытия. Сделка уже получила одобрение совета директоров Pactiv Evergreen и его контролирующего акционера, Packaging Finance Limited.

Рыночные последствия

Портфель из 39 000 SKU и расширенная географическая присутствие позволяют объединенной компании обслуживать разнообразную клиентскую базу — от ресторанов быстрого питания и полносервисных заведений до производителей продуктов питания, напитков и промышленных клиентов. Консолидируя эти возможности, Novolex Holdings укрепляет свою конкурентную позицию и повышает оперативную реактивность в рамках фрагментированной цепочки поставок упаковки в Северной Америке.