В торговле контрактами применение нулевой суммы мышления заключается в формировании осознания противника: каждые ваши заработанные деньги — это убытки вашего оппонента; ваши убытки превращаются в его прибыль. Исходя из этой логики, стратегии фиксации прибыли и ограничения убытков становятся не только математической задачей, но и психологической игрой и вопросом управления капиталом.

На основе нулевой суммы мышления вы можете оптимизировать свою стратегию по следующим направлениям:

1. Фиксация прибыли: не надеясь съесть последнюю копейку

В нулевой сумме, когда цена достигает экстремальных значений, противник может потерпеть крах. Точка фиксации прибыли должна быть установлена до того, как противник полностью обанкротится или сдастся и уйдет с рынка.

· Поиск «областей массового ликвидации кредитного плеча»
Можно использовать инструменты (например, тепловую карту ликвидаций Coinglass) для наблюдения. Если цена приближается к уровню, где большое количество коротких позиций может быть ликвидировано, эти ордера станут ордерами на покупку, что подтолкнет цену вверх. Но как бы ни было, не стоит ждать, пока все короткие позиции не будут ликвидированы. Потому что, как только последняя соломинка сломается, мощный покупательский импульс исчезнет, и цена может быстро откатиться. Трейдеры, торгующие по правому краю, могут зафиксировать прибыль при ускорении ликвидаций, а трейдеры по левому краю — заранее выйти до массовых ликвидаций.
· Наблюдение за «отчаянием противника»
Когда рыночная эмоция чрезвычайно однородна, например, вы видите, что сообщество коллективно кричит «убейте медведей», это говорит о том, что потенциальная сила быков исчерпана. В нулевой сумме, когда все противники уничтожены, источник вашей прибыли исчезает. В такой ситуации, даже если технические индикаторы еще не достигли вершины, стоит рассматривать фиксацию прибыли.

2. Ограничение убытков: ваша нижняя граница — пиршество для противника

В нулевой сумме стоп-лосс должен быть установлен до уровня, где противник считает, что вы «точно умрете».

· Осторожно с «охотой за ликвидациями»
Крупные игроки (основные участники рынка) обычно следят за стопами мелких трейдеров. Предположим, все поставили стопы на покупку на уровне 58 000 долларов, тогда крупные участники могут специально сбросить цену до 57 900 долларов, чтобы активировать ваши стопы, а затем вернуть цену обратно. Ваши убытки станут их прибылью.
· Стратегия: Не ставьте стопы на круглых уровнях (например, 60 000 долларов) или на уровнях поддержки, видимых всем. Лучше немного отойти от массовых уровней, например, поставить стоп на 57 888 долларов, чтобы избежать плотных зон с большим объемом сделок.
· Не держите позицию «напряженно»
В нулевой сумме с высоким кредитным плечом держание позиции означает не только потерю денег, но и оплату комиссий за финансирование. Чем дольше вы держите позицию, тем больше зарабатывает противник. Установите тайм-стоп: если за полчаса движение против вашего ожидания, значит, ваше решение ошибочно, лучше выйти и наблюдать.

3. Точка входа: искать несимметричные преимущества противника

Перед входом задайте себе вопрос: кому я хочу заработать деньги?

· Заработать на «ликвидационных ордерах»
Если цена в определенной области, и при небольшом движении на 1% активируются массовые цепные ликвидации противников, это отличная точка входа, потому что цена может притянуться к ней как магнит. Можно разместить ордера на безопасном расстоянии, чтобы поймать ускорение, вызванное ликвидациями.
· Заработать на «отрезанных» ордерах
Когда цена пробивает диапазон консолидации, наблюдайте за объемом. Если падение сопровождается огромным объемом (многие закрывают позиции), это может быть последним падением, потому что противник уже уничтожен, продавливание исчерпано. В этот момент вход — ваши противники — те, кто закрывает позиции с убытком.

4. Пример комплексной стратегии

Допустим, вы — внутридневной бык. Используя нулевое мышление, можно составить такой план:

1. Анализ противника: обнаружить, что в 1% ниже есть много коротких позиций, а в 0,5% выше — много длинных, оказавшихся в просадке (потенциальное давление на продажу).
2. Вход: если цена опустилась в зону скопления коротких позиций, и после ложного пробоя быстро вернулась, войти в лонг (цель — заработать на ликвидации коротких позиций).
3. Стоп-лосс: поставить чуть ниже зоны скопления коротких ордеров (чтобы избежать «пробития» и убытков).
4. Фиксация прибыли: закрывать часть позиций до достижения зоны просадки длинных ордеров сверху. Потому что, как только вы зафиксируете прибыль, это может спровоцировать закрытие длинных позиций и снижение цены.

В целом, использование нулевой суммы мышления — это постоянное напоминание себе: рынок жесток, ваша прибыль зависит от ошибок противника. Вы должны раньше других заметить ошибку и, пока противник ее не исправил, забрать свою прибыль.