Nuix Ltd (ASX:NXL) (Q1 2026) Основные моменты отчета о прибылях и убытках: сильный рост доходов и стратегические инициативы…

GuruFocus News

Пн, 23 февраля 2026 г., 14:01 GMT+9 4 мин чтения

В этой статье:

NXL.AX

+15,07%

Эта статья впервые опубликована на GuruFocus.

**Рост ACV:** увеличение на 8,4% до 234,4 миллиона долларов.

**Выручка:** выросла на 15,2% до 121,2 миллиона долларов.

**Скорректированный управленческий EBITDA:** вырос на 42,6% до 19,1 миллиона долларов, маржа расширилась с 12,7% до 15,8%.

**Чистая денежная позиция:** 57,8 миллиона долларов, рост на 88,4% по сравнению с предыдущим годом.

**Чистое удержание долларов (Net Dollar Retention):** 101%, снизилось с 109,6% за аналогичный период прошлого года.

**Отток клиентов:** улучшился до 5,9%, снизившись с 7,1% по итогам FY25.

**Свободный денежный поток:** 20,4 миллиона долларов, по сравнению с отрицательными 7,4 миллиона долларов в первой половине 2025 года.

**Расходы на R&D:** 28,8 миллиона долларов, что составляет 24% от выручки.

**Статутный EBITDA:** 26,5 миллиона долларов.

**Региональные показатели:** ACV в EMEA вырос на 18,8%, в Северной Америке — на 10,8%, в Азиатско-Тихоокеанском регионе — снизился на 8,6%.

Внимание! GuruFocus обнаружил 2 предупреждающих признака у MAYNF.

Оценена ли справедливая стоимость ASX:NXL? Проверьте свою гипотезу с помощью нашего бесплатного калькулятора DCF.

Дата выпуска: 22 февраля 2026 г.

Для полного текста транскрипта отчета о прибылях и убытках, пожалуйста, обратитесь к полному транскрипту.

Положительные моменты

Nuix Ltd (ASX:NXL) зафиксировала рост годовой стоимости контрактов (ACV) на 8,4%, достигнув 234,4 миллиона долларов.

Выручка увеличилась на 15,2% до 121,2 миллиона долларов, что свидетельствует о сильных финансовых показателях.

Скорректированный управленческий EBITDA вырос на 42,6% до 19,1 миллиона долларов, что указывает на значительный операционный рычаг.

Компания достигла существенного увеличения генерации наличных средств, завершив с чистой денежной позицией в 57,8 миллиона долларов.

Nuix Ltd запустила комплексную программу миграции клиентов на современную платформу, что способствует росту ACV.

Отрицательные моменты

Чистое удержание долларов (NDR) снизилось до 101% с 109,6% за аналогичный период прошлого года, что указывает на сложности в удержании доходов от существующих клиентов.

ACV по компонентам снизился на 18,3 миллиона долларов из-за уменьшения продаж в сегменте компонентов и миграции на новые решения.

Потеря крупного клиента к конкуренту негативно повлияла на NDR.

ACV в Азиатско-Тихоокеанском регионе снизился на 8,6%, отчасти из-за потери крупного клиента из юридического сектора.

Компания сталкивается с трудностями в систематической миграции клиентской базы на новую платформу, что особенно важно при слабом показателе NDR.

Основные вопросы и ответы

В: Можете ли вы выделить какие-либо части дорожной карты продукта, особенно важные для стимулирования роста бизнеса в среднесрочной перспективе? О: Джон Ратвен, временный генеральный директор: Модели AI BYO ожидается, будут способствовать сильному росту. Мы также готовимся к запуску платформы NEOSAS. Предстоящий выпуск платформы neo версии 2.2.1 продолжит стимулировать рыночный импульс.

В: Какой уровень зрелости необходим в командах продаж и маркетинга для повышения их эффективности? О: Джон Ратвен, временный генеральный директор: Инвестиции сосредоточены на поддержке продаж и внедрении нашего идеального профиля клиента. Наш новый генеральный директор сосредоточится на развитии маркетинга, ориентированного на аккаунты, и полевых программ для увеличения генерации лидов и активности на верхней части воронки.

Продолжение истории  

В: Можете ли вы подробнее рассказать о чистом удержании долларов (NDR) в 101% и снижении крупных контрактов? О: Питер Макклелланд, финансовый директор: NDR не достигает нашего целевого диапазона, но рост новых бизнесов сильный. Снижение связано с завершением обычных циклов проектов клиентов, некоторыми клиентами, выбирающими прямые сделки, и потерей клиента в юридическом секторе.

В: Почему Nuix Neo и Nuix Neo Discover представлены отдельно, и будет ли так продолжаться? О: Джон Ратвен, временный генеральный директор: Разделение обеспечивает прозрачность состава наших предложений. Мы планируем продолжать такую отчетность в обозримом будущем.

В: Планируются ли изменения в структуре каналов продаж, особенно между прямыми продажами и дистрибуцией? О: Джон Ратвен, временный генеральный директор: Планов по изменению структуры нет. Мы продолжим использовать гибридную модель выхода на рынок, задействуя как прямые продажи, так и партнеров по каналам.

В: Как изменение определения Идеального профиля клиента (ICP) влияет на целевые сегменты клиентов? О: Джон Ратвен, временный генеральный директор: Мы сосредоточены на уточнении стратегии выхода на рынок для привлечения крупных, строго регулируемых отраслей, таких как государственные учреждения и крупные корпорации, где наше ценностное предложение наиболее сильное.

В: Какие новые функции включены в NO 2.1 по сравнению с 2.0? О: Джон Ратвен, временный генеральный директор: Обновление включает семантический поиск, улучшения интерфейса и возможности локального развертывания для ускорения времени достижения ценности в среде клиента.

В: Можно ли ожидать в будущем большего доли многолетних сделок? О: Джон Ратвен, временный генеральный директор: Хотя мы не ожидаем резкого увеличения, наш целевой рынок — крупные предприятия и государственные учреждения — предпочитают долгосрочные сделки, и мы готовы их учитывать в соответствии с их коммерческими требованиями.

Для полного текста транскрипта отчета о прибылях и убытках, пожалуйста, обратитесь к полному транскрипту.

Terms and Privacy Policy

Политика конфиденциальности

Подробнее