【3 грудня. Лідери опціонів на акції США】

Дані по зайнятості ADP виявилися слабшими, очікування зниження ставки посилюються, загалом ринок США демонструє помірно позитивний настрій, чіпи та акції зростання продовжують домінувати у волатильності.
$Тесла(TSLA)$​ Call займає перше місце за обсягом угод, переважають активні покупки, на високих рівнях все ще є кошти, що нарощують кредитне плече; з одного боку — очікування щодо політики робототехніки/Robotaxi у США та оптимізм щодо покращення постачань до Китаю підштовхують ціну акцій вгору, з іншого — падіння продажів у Європі та відкрита критика переоціненості від Michael Burry та інших.
👉 Стратегія: якщо є спотові акції, використовуйте покритий call з легким страйком поза грошима на 1–3 місяці для зниження волатильності; якщо налаштовані на зростання, але боїтеся корекції, замініть короткостроковий «голий» call на бичачий call spread на березень.
$Nvidia(NVDA)$​ Call входить до числа лідерів, невеликий чистий купівельний потік, ціна коливається біля 50-денної лінії, переважно відбувається обіг на високих рівнях, а не масовий вихід. Конгрес виключив нові обмеження на експорт, переговори про багатомільярдну співпрацю з OpenAI тривають, кілька брокерів продовжують підкреслювати лідерство в AI, але експортний контроль і оцінка залишаються стримуючими факторами.
👉 Стратегія: для середньострокового бичачого погляду переважно використовуйте Bull Put Spread на 3–6 місяців (продати опціон put трохи поза грошима, купити ще дешевший put), щоб заробити на часовій вартості та водночас контролювати ризик екстремального падіння.
$Intel(INTC)$​ Call має високу частку, але загалом чистий продаж, що свідчить про фіксацію прибутку після зростання. Останнє зростання ціни пов’язане з чутками про контрактне виробництво для Apple M-серії, розширенням у Малайзії, а також інвестиціями держави, SoftBank і Nvidia; офіційно анонсовано збереження бізнесу NEX, що підсилює історію AI+edge computing.
👉 Стратегія: потенціал для подальшого зростання обмежений, можна скористатися Call Credit Spread на 1–3 місяці (продати call на високому страйку, купити ще вищий call), щоб висловити позицію «оптимістично, але без агресії»; якщо дуже хочете зайти, продавайте put з далеким терміном і страйком поза грошима як дисконтовану заявку. #OptionsFlow