Позов SEC стверджує, що хостинг майнінгу Bitcoin може бути цінними паперами

Джерело: CryptoTale Оригінальна назва: SEC Lawsuit Says Bitcoin Mining Hosting Can Be Securities Оригінальне посилання: https://cryptotale.org/sec-lawsuit-says-bitcoin-mining-hosting-can-be-securities/

• SEC заявила, що покупці хостингу очікували пасивний дохід від майнінгу Bitcoin від операцій VBit.
• Регулятори пов’язали доходи інвесторів із сумарною продуктивністю майнінгу, яку керувала компанія.
• SEC звинуватила Даня Во у зловживанні коштами та виїзді з США після розлучення.

Комісія з цінних паперів і бірж США подала позов проти компанії з майнінгу Bitcoin VBit і її засновника Даня Во, звинувативши їх у шахрайських угодах щодо хостингу, які функціонують як цінні папери, та у привласненні приблизно $48 мільйона доларів від інвесторів у період з 2018 по 2022 рік. Позов, поданий у середу до Окружного суду США для округу Делавер, стверджує, що VBit залучила понад 95,6 мільйонів доларів від приблизно 6400 інвесторів через майнингові установки та пасивні угоди з хостингом.

Згідно з даними SEC, ці угоди з хостингом кваліфікувалися як інвестиційні контракти за тестом Хауї, оскільки інвестори очікували прибутків і повністю покладалися на операційні зусилля VBit, а не на власні дії. Агентство стверджувало, що Во просував “готове рішення”, яке обіцяло пасивний дохід від Bitcoin без операційних навантажень. Це призвело до того, що інвестори позбавилися контролю, нагляду або доступу до майнингових установок, у яких вони вважали себе власниками.

Як угоди з хостингом стали цінними паперами

SEC заявила, що більшість клієнтів VBit обирали угоди з хостингом, які пропонували пасивний прибуток від сумарних майнингових операцій замість прямої власності або управління майнинговим обладнанням. Інвестори повністю покладалися на роботу VBit, оскільки не могли відстежувати установки, перевіряти продуктивність або впливати на операції, згідно з твердженнями, включеними до цивільного позову SEC.

Регулятори також звернули увагу на рішення VBit спрямувати хешрейт у майнинговий пул під контролем компанії, що пов’язало доходи інвесторів із загальною продуктивністю пулу, а не з окремим обладнанням. SEC зазначила, що потенційний прибуток кожного інвестора залежав від успіху більшого майнингового пулу VBit і залучення додаткових учасників до цієї спільної структури.

Оскільки прибутки залежали від колективної роботи та управління VBit, SEC заявила, що інвестори очікували отримувати доходи, що походять від зусиль третіх сторін, що відповідає основній вимозі тесту Хауї.

Звинувачення у шахрайстві та зловживанні коштами інвесторів

SEC звинуватила Во у введенні інвесторів в оману щодо стандартів роботи, а також у невиконанні базових галузевих практик, зокрема прозорості щодо власності обладнання, місцезнаходження та майнингової продуктивності. Згідно з поданням, Во зберігав повний контроль над операціями VBit, маркетинговими матеріалами, змістом вебсайту та інформацією про облікові записи інвесторів, представленою через онлайн-панелі.

Агентство стверджувало, що Во перерахував приблизно $5 мільйон доларів членам родини та колишній дружині, усіх яких названо у позові як допоміжних відповідачів. У позові зазначено, що Во подав на розлучення у листопаді 2021 року, покинув США і виїхав із залишками коштів, які регулятори описали як привласнені інвесторами. Пізніше VBit продала свій бізнес компанії Advanced Mining Group у 2022 році, хоча SEC зазначила, що компанія тепер є непрацездатною.

Ширші регуляторні та політичні наслідки

Комісія з цінних паперів і бірж (SEC) звинуватила Во у шахрайстві щодо інвесторів і у продажі та пропозиції цінних паперів, які не були зареєстровані в SEC. Його також звинуватили у вимаганні повернення коштів, сплаті штрафів і забороні будь-коли пропонувати цінні папери, оскільки санкції передбачали такі обмеження. Позов ілюструє регуляторну позицію, що деякі діяльності, пов’язані з криптовалютами, розглядаються як пропозиції цінних паперів, що створює виклики для учасників галузі.

Одночасно законодавці обговорюють двопартійний законопроект, який передбачає створення національної спеціальної групи з боротьби з криптовалютним шахрайством для виявлення та вирішення проблеми. SEC попередила, що цей випадок має слугувати сигналом для інвесторів щодо оцінки пасивного доходу від майнінгу криптовалют і забезпечення прозорості, перевірності та незалежного аудиту операцій.

Поки законодавці розглядають нові заходи безпеки, залишається одне питання, яке є центральним для регуляторів і інвесторів: коли обіцянка пасивного доходу від Bitcoin переходить межу і стає пропозицією цінних паперів?