2025 рік: Повний гід по ф'ючерсах на американські індекси: від початківців до професіоналів

Чим відрізняється індекс ф’ючерсів на акції?

Індекс ф’ючерсів на американські акції — якщо ви вперше чуєте про нього, то таке пояснення допоможе зрозуміти простіше. Це об’єднання цін кількох компаній у один індекс, а потім торгівля цим індексом за майбутньою ціною.

Наприклад, S&P 500 — це індекс, що включає 500 великих компаній США. Ф’ючерс на цей індекс — це ф’ючерс на S&P 500. Він розраховується на основі компаній, що котируються на Нью-Йоркській та NASDAQ біржах, з високою ринковою капіталізацією та ліквідністю.

Зараз активно торгуються три основних індекси ф’ючерсів:

• Ф’ючерс на S&P 500: найширший індекс великих компаній, що слугує барометром здоров’я всієї економіки США
• Ф’ючерс на NASDAQ 100: зосереджений на технологічних компаніях, таких як Apple, Microsoft, Tesla
• Ф’ючерс на Dow Jones: базується на 30 великих стабільних компаніях, більш консервативний

З-поміж цих трьох індексів найбільша ліквідність у ф’ючерсів на S&P 500 та NASDAQ 100, тому їх переважно обирають приватні трейдери.

Чому інвестувати у ф’ючерси на американські акції?

Передбачати майбутній ринок

Через свою природу ф’ючерси рухаються раніше за спотовий ринок. Це тому, що ринок ф’ючерсів відображає очікування щодо майбутніх цін.

Тобто, аналізуючи рухи ф’ючерсів, можна передбачити, яким буде спотовий ринок у майбутньому. Це як дивитися на ціну ф’ючерсу сьогодні, щоб здогадатися про ціну акцій завтра.

Стратегія захисту портфеля

Якщо здається, що технологічні акції знизяться? Продати ф’ючерси, щоб заздалегідь застрахуватися від збитків. Це називається хеджування.

Крім того, ф’ючерси на індекси набагато безпечніші за окремі акції. Адже навіть у випадку зростання всього сектору технологій, окремі акції можуть падати. Але індекс рухається за загальним трендом, зменшуючи ризики для інвестора.

Максимізація капіталу за допомогою левериджу

Леверидж — це використання позичених коштів для збільшення обсягу торгівлі.

Маючи лише 100 тисяч гривень, можна за допомогою левериджу 1:10 торгувати на 1 мільйон гривень. Решту 900 тисяч можна використовувати для інших цілей.

Навіть інструменти з щоденним коливанням у 0.1% при використанні левериджу 1:10 дають змогу збільшити цю змінність до 1%. Але потрібно пам’ятати, що збитки теж зростають у такій пропорції.

Якщо ви новачок, краще використовувати низький леверидж — (1:2~1:5).

Реальна вигода від високої ліквідності

Обсяг торгів ф’ючерсами дуже великий. Оскільки потрібно закривати позиції перед датою закінчення, щодня відбувається мільйони угод.

При високій ліквідності ви можете:

• купувати і продавати будь-коли
• швидко виконувати ордери
• майже не виникає сліпі(відхилення між ціною ордеру та ціною виконання)

Практика: з чого почати

Вибір торгової платформи

Вітчизняні брокери vs Глобальні торгові платформи

Вітчизняні брокери:

• повністю підтримують українську мову
• пропонують продукти з валютним хеджуванням(усунення валютних ризиків)
• при пошуку продукту достатньо ввести “ф’ючерс”, щоб швидко знайти відповідні фонди або ETF

Глобальні платформи:

• працюють цілодобово
• мають багато CFD та інструментів з левериджем
• доступні через веб та мобільні додатки з будь-якої точки світу

Три стратегії торгівлі

Стратегія слідування тренду Купуєте, коли ціна зростає, продаєте — коли падає. Найпростіша і дружня до початківців.

Стратегія контртренду Очікуєте зміну тренду і торгуєте у протилежному напрямку. Якщо правильно визначити момент — можна отримати великі прибутки, але й ризик великих збитків. Підходить досвідченим.

Стратегія арбітражу Використовує різницю між ціною ф’ючерсу і спотовою ціною. Наприклад, якщо ф’ючерс на S&P 500 дорожчий за спотовий, продаєте ф’ючерс і купуєте акції. Висока волатильність підвищує ризик збитків, тому потрібно ретельно аналізувати.

Методи аналізу: технічний vs фундаментальний

Технічний аналіз

• базується на графіках і патернах цін
• використовує скользящі середні, полосі Боллінджера, MACD
• переваги: зрозумілий і легкий у вивченні
• недоліки: може пропустити фундаментальні фактори

Фундаментальний аналіз

• зосереджений на фінансовому стані компаній, економічних показниках(процентних ставках, інфляції)
• переваги: дозволяє зрозуміти глибокі причини рухів
• недоліки: складний, вимагає багато часу, ринок не завжди реагує швидко

Практична порада: використовувати обидва підходи у поєднанні — це підвищить ймовірність успіху.

Перевірка торгових витрат

• Комісії: залежать від брокера та платформи(Додаткові витрати при використанні CFD або левериджу)
• Валютний ризик: при конвертації гривень у долари(може виникнути)захищайтеся валютним хеджуванням
• Податки: ставки залежать від брокера — внутрішнього чи глобального, потрібно заздалегідь уточнювати

CFD vs ф’ючерсні контракти: що обрати?

CFD (Контракт на різницю

Продукт, що не передбачає володіння активом, а лише розрахунок різниці цін.

Плюси:

• можливість використовувати високий леверидж понад 1:100
• цілодобова торгівля
• відсутність терміну закінчення

Мінуси:

• вищі комісії
• менша ліквідність і ризик сліппінгу
• складний продукт, потрібні знання

) Ф’ючерсний контракт

Договір про купівлю або продаж активу у майбутньому за заздалегідь визначеною ціною.

Плюси:

• більша ліквідність ніж у CFD
• ідеально під хеджування
• прозорість

Мінуси:

• обмежений час торгівлі
• існує дата закінчення
• оподаткування прибутку

Який індекс обрати?

Довгострокова стабільна інвестиція: ф’ючерс на Dow Jones ###зосереджений на великих компаніях, з низькою волатильністю(

Агресивний заробіток: ф’ючерс на NASDAQ 100 )зосереджений на технологіях, сильний у зростаючих ринках(

Диверсифікація: ф’ючерс на S&P 500 )найширший(

Враховуйте і поточну ситуацію на ринку. Якщо технологічний сектор слабкий, з обережністю ставтеся до NASDAQ.

Прогноз індексів ф’ючерсів на 2025–2026 роки

США залишаються найбільшою економікою світу. )Очікується, що довгостроковий тренд зростання збережеться(, але короткострокова волатильність не зникне.

Фактори:

• політика ФРС щодо ставок
• економічні показники США )зайнятість, ВВП, інфляція
• політична нестабільність
• міжнародна ситуація

Тому перед торгівлею та після неї важливо постійно слідкувати за економічними новинами і знати дати публікації ключових показників.

Підсумок

Індекс ф’ючерсів на американські акції — чудовий інструмент для відчуття пульсу світових фінансів.

Зміцнивши базові знання і застосовуючи правильний леверидж, чітку стратегію і постійний моніторинг, можна отримати хороші результати. Але пам’ятайте, що ф’ючерси несуть ризик втрати початкового капіталу, тому завжди оцінюйте свою толерантність до ризику перед початком.