Інвестиційний менеджер робить великі ставки на акції Varonis, згідно з останнім поданням до SEC

2026-02-23 20:37:21

17 лютого 2026 року американська компанія Capital Management повідомила про купівлю 137 233 акцій Varonis Systems (VRNS 7,68%) у поданні до Комісії з цінних паперів і бірж США (SEC), що оцінюється приблизно у 5,76 мільйонів доларів за даними середньої квартальної ціни.

Що сталося

Згідно з недавнім поданням до SEC від 17 лютого 2026 року, American Capital Management збільшила свою позицію у Varonis Systems на 137 233 акції протягом четвертого кварталу 2025 року. Оцінна вартість транзакції, виходячи з середньої ціни закриття за квартал, становила 5,76 мільйонів доларів. Вартість позиції на кінець кварталу зменшилася на 29,34 мільйона доларів, що включає як вплив додаткових акцій, так і зміни у ціні акцій.

Що ще потрібно знати

Фонд збільшив свою частку у Varonis, яка тепер становить 2,18% від його активів, що підлягають звітуванню у формі 13F.

Основні активи після подання:

NASDAQ: AVAV: 156,67 мільйонів доларів (6,9% активів)
NASDAQ: CYBR: 152,56 мільйонів доларів (6,7% активів)
NASDAQ: MEDP: 126,02 мільйонів доларів (5,6% активів)
NASDAQ: KTOS: 124,07 мільйонів доларів (5,5% активів)
NASDAQ: IDXX: 122,96 мільйонів доларів (5,4% активів)

На 17 лютого 2026 року акції оцінювалися у 25,32 долара, що на 42,7% менше за минулий рік, що перевищує відставання від індексу S&P 500 на 54,5 відсоткових пунктів.

Огляд компанії

Показник	Значення
Доходи (TTM)	623,53 мільйони доларів
Чистий прибуток (TTM)	(129,32 мільйонів доларів)
Ціна (на закритті ринку 17/02/26)	25,32 долара
Зміна ціни за рік	(42,74%)

Загальний огляд компанії

Varonis Systems, Inc. надає програмні рішення для безпеки даних, аналітики, класифікації та управління доступом, з основними продуктами, такими як DatAdvantage, DatAlert і Data Classification Engine.
Компанія отримує доходи переважно від продажу ліцензій на програмне забезпечення, підписок та відповідних сервісів підтримки та обслуговування корпоративним клієнтам.
Varonis орієнтується на ІТ, безпеку та бізнес-професіоналів великих підприємств і організацій у Північній Америці, EMEA та інших міжнародних ринках.

Varonis Systems, Inc. є провідним постачальником програмного забезпечення для безпеки даних і аналітики, обслуговуючи понад 2400 співробітників і глобальну клієнтську базу підприємств. Стратегія компанії зосереджена на допомозі організаціям захищати конфіденційну інформацію, керувати доступом і дотримуватися нормативних вимог за допомогою передових, масштабованих рішень. Varonis використовує власні технології та експертизу для допомоги клієнтам у вирішенні викликів захисту даних у локальних і хмарних середовищах.

Що означає ця транзакція для інвесторів

У четвертому кварталі (три місяці, що закінчилися 31 грудня 2025 року) інвестиційний менеджер American Capital Management придбав 137 000 акцій Varonis Systems на суму приблизно 5,75 мільйонів доларів. Ось що потрібно знати інвесторам про цю транзакцію і акції Varonis Systems.

По-перше, щоб дати контекст цієї операції, слід зазначити, що акції Varonis пережили складний період. За останні 12 місяців вони знизилися приблизно на 45%, причому більша частина цього падіння сталася в жовтні 2025 року після публікації фінансових результатів за третій квартал. Доходи виявилися нижчими за очікування аналітиків. Це, у поєднанні з слабким прогнозом на майбутнє, спричинило значний розпродаж. Однак доходи і прибутки за четвертий квартал відновилися і перевищили очікування аналітиків. Тим не менше, акції не змогли піднятися і знизилися майже на 28% з початку року.

Дивлячись вперед, інвестори, включаючи American Capital, роблять ставку на інтеграцію даних з штучним інтелектом у компанії. Varonis прагне стати важливою частиною стеку робочих процесів ШІ — аудиту та захисту базових даних у рамках організаційних процесів. Це, разом із переходом компанії до більшої маржі та хмарної моделі програмного забезпечення як послуги (SaaS), може стимулювати зростання доходів і прибутків у 2026 році.

З іншого боку, песимісти вказують, що агенти ШІ потенційно можуть забрати частку ринку у Varonis. Крім того, компанія стикається з юридичними труднощами через колективні позови інвесторів, викликані результатами третього кварталу та падінням ціни її акцій.

Підсумовуючи, American Capital Management зробила значну ставку на перетворення Varonis. Акції компанії зазнали удару, але існують як оптимістичний, так і песимістичний сценарій щодо їхнього майбутнього.

Переглянути оригінал

Ця сторінка може містити контент третіх осіб, який надається виключно в інформаційних цілях (не в якості запевнень/гарантій) і не повинен розглядатися як схвалення його поглядів компанією Gate, а також як фінансова або професійна консультація. Див. Застереження для отримання детальної інформації.