Повний посібник для новачків щодо торгівлі ф'ючерсами｜9 ключових кроків від початку до практики

Хочете освоїти торгівлю ф’ючерсами? Спершу зрозумійте: ф’ючерси — це не просто гра купівлі-продажу, а інвестиційна битва, що вимагає дисципліни, системності та усвідомлення ризиків. Цей гайд проведе вас з нуля, простою мовою пояснить основну логіку, практичні кроки та потенційні небезпеки, щоб ви були готові до входу на ринок.

Що таке ф’ючерси? Швидке ознайомлення за 5 хвилин

Ф’ючерс — це контракт. Учасники торгівлі виставляють ціну на біржі, один купує, інший продає, і домовляються про майбутню дату та ціну для виконання угоди. Звучить просто, але саме “майбутнє” — це ядро ф’ючерсної гри.

Об’єктами ф’ючерсної торгівлі можуть бути товари (нафта, золото, пшениця), валютні курси, індекси, облігації та будь-які фінансові активи. Учасники не зобов’язані негайно поставляти активи — достатньо внести гарантійний внесок, щоб контролювати контрактову вартість, яка значно перевищує їхні власні кошти — це і є леверидж, або кредитне плече, і джерело ризику.

Простий порівняльний приклад:

• Купівля акцій: витрачаєш 10 000 грн — контролюєш активи на цю суму.
• Купівля ф’ючерсу: достатньо внести 5 000 грн гарантійного внеску — контролюєш контракт на 50 000 грн.

Ця можливість “боятися великих” при малих вкладеннях приваблює багато інвесторів, але водночас призводить до великих втрат.

5 важливих характеристик ф’ючерсів для новачків

Перед початком навчання запам’ятайте ці п’ять пунктів — вони визначають, чи підходить вам торгівля ф’ючерсами:

1. Торгівля з гарантійним внеском + леверидж
Мінімальний внесок — 5-15% від контрактної вартості. Це дозволяє ефективно використовувати капітал, але збільшує ризик втрат — 50% збитку може спричинити вимогу додаткового внеску або ліквідацію позиції.

2. Можливість торгівлі як “вгору”, так і “вниз”
На фондовому ринку короткі позиції складні (потрібно позичати цінні папери), а у ф’ючерсах — просто. Купуєш, якщо очікуєш зростання, продаєш — якщо падіння. Це дає більшу гнучкість.

3. Контракти мають термін дії
Ф’ючерси не безстрокові — їх потрібно закривати або переносити перед датою закінчення. Тому потрібно слідкувати за датами, на відміну від довгострокових акцій.

4. Можливість торгівлі в межах дня
На відміну від акцій, які потрібно чекати T+2, ф’ючерси можна купити і продати в один день, навіть кілька разів за секунду. Це приваблює трейдерів, що люблять швидкий ритм.

5. Комісії значно нижчі, ніж у акцій
Торгівля ф’ючерсами — дешевша, що приваблює активних трейдерів, але може спонукати до надмірної торгівлі та втрат.

Вибір брокера та відкриття рахунку — біржі, товари, гарантійний внесок

Основні світові біржі ф’ючерсів

Вибір біржі визначає, які активи ви можете торгувати. В Україні основна — Тайванська ф’ючерсна біржа (Taiwan Futures Exchange), головний продукт — індексні ф’ючерси на тайванський індекс. Для міжнародних активів (S&P 500, нафта, золото) потрібно обирати міжнародні біржі: CME (Чикаго), NYMEX (Нью-Йорк), COMEX (Нью-Йорк).

Україна vs світові ринки ф’ючерсів

Український ринок:

• Плюси: знайомий, регулювання, зручний час торгівлі
• Мінуси: обмежений асортимент (індекси, електроенергія, частково акції)

Міжнародний ринок:

• Плюси: широкий вибір активів, висока ліквідність
• Мінуси: потрібно міжнародний рахунок, різниця у часі, валютний ризик

Відкриття рахунку та внесення гарантійного внеску

Процес схожий:

1. Обрати брокера (в Україні — Юніон, Кір, Гонконг, іноземні — Interactive Brokers, TD Ameritrade)
2. Подати заявку онлайн
3. Підписати угоду
4. Поповнити рахунок — переказом з банку
5. Отримати доступ до платформи для торгівлі

Приклад гарантійного внеску (на основі даних “Юніон” 2025 року):

Новачкам рекомендується починати з менших контрактів — наприклад, міні-індекс або мікро-ф’ючерси.

9 кроків практичної торгівлі ф’ючерсами

Крок 1: Вивчіть ринок і інструменти
Зрозумійте, що ви торгуєте не просто ціною, а очікуваннями щодо ринку. Обирайте ліквідні контракти, зазвичай ближчі до дати закінчення.

Крок 2: Визначте стиль торгівлі — довгий чи короткий

• Довгостроковий: хеджування існуючих позицій, не для спекуляцій.
• Короткий: швидка торгівля, багато угод, підходить для досвідчених.

Крок 3: Відкрийте демо-рахунок
Обов’язково! Багато брокерів пропонують симулятори з віртуальним балансом. Тренуйтеся 2-4 тижні, щоб протестувати стратегію.

Крок 4: Оберіть контракт
Розділяють на шість груп:

• Індекси (S&P 500, NASDAQ, тайванський індекс)
• Процентні ставки (US Treasuries)
• Сільськогосподарські (пшениця, кукурудза)
• Метали (золото, срібло)
• Енергоресурси (нафта, газ)
• М’які товари (цукор, апельсиновий сік)

Найпопулярніші — індекси та нафта.

Крок 5: Створіть сигнали входу
Аналізуйте:

• Фундаментальні дані (економіка, новини)
• Технічний аналіз (свічки, MA, RSI, MACD)
• Статистичні моделі

Крок 6: Визначте “вгору” або “вниз”

• Купуйте, якщо очікуєте зростання
• Продавайте, якщо очікуєте падіння

Крок 7: Встановіть стоп-лосс і тейк-профіт
Обов’язково! Це — запорука виживання:

• Стоп-лосс — обмежте збитки
• Тейк-профіт — зафіксуйте прибуток

Крок 8: Виконайте угоду
Через платформу — введіть:

• контракт
• напрямок (купити/продати)
• кількість
• ціну
• стоп-лосс і тейк-профіт

Крок 9: Моніторинг і вихід
Постійно слідкуйте:

• чи рухається ціна у потрібному напрямку
• чи не досягли стоп-лосс або тейк-профіт
• чи з’явилися нові ризики

Якщо так — закривайте позицію.

5 головних ризиків у торгівлі ф’ючерсами

Ризик 1: Леверидж — меч двосічний
Виграєш — отримуєш більший прибуток, програєш — втрати можуть перевищити внесок і спричинити ліквідацію.

Приклад: Вклад 10 000 грн у ф’ючерс на індекс, рух на 2% — втрата всієї суми.

Ризик 2: Необмежена відповідальність
На відміну від акцій, де максимум — втрата вкладених грошей, у ф’ючерсах — можливі борги, якщо ринок рухається проти вас дуже швидко.

Ризик 3: Надмірна торгівля
Легкість відкриття багатьох позицій може призвести до великих втрат через часті угоди та високі комісії.

Ризик 4: Відсутність дисципліни
Без чітких правил і контролю ризику — швидко втратити все.

Ризик 5: Термін дії контракту
Контракти мають дату закінчення. Невчасне закриття або перенесення може спричинити примусове закриття або збитки.

Плюси і мінуси ф’ючерсів

Переваги:

• Високий леверидж
• Можливість торгувати як “вгору”, так і “вниз”
• Хеджування ризиків
• Висока ліквідність
• Низькі комісії

Недоліки:

• Високий ризик
• Високий поріг входу (знання, досвід)
• Стандартизація контрактів
• Постійні маржинальні вимоги
• Обмежені строки дії

Що таке CFD і чим він відрізняється від ф’ючерсів?

Якщо ф’ючерси здаються занадто складними або ризикованими, можна розглянути контракти на різницю (CFD).

Ключові моменти CFD:

• Леверидж — головний інструмент управління ризиком
• Вимагає чіткої торгової стратегії
• Не має терміну закінчення, можна тримати довго
• Вибір активів — широкий

Що потрібно для успіху у торгівлі ф’ючерсами?

• Чітка система торгівлі: правила входу, виходу, управління ризиком і капіталом
• Дисципліна і психологічна стійкість: дотримуйтесь правил, не піддавайтеся емоціям
• Постійне навчання і аналіз: вдосконалюйте стратегію, аналізуйте помилки
• Достатній капітал і психологічна витримка: щоб пережити серії збитків і не зійти з дистанції

Підсумок: головні поради для торгівлі ф’ючерсами

• Спершу тренуйтеся на демо-рахунках
• Створіть і дотримуйтесь чіткої системи
• Не нехтуйте ризик-менеджментом
• Постійно вчіться і вдосконалюйтеся
• Пам’ятайте: втрати — це норма, важливо контролювати їх масштаб

Ф’ючерси — це не просто шлях до багатства, а швидка дорога, що може привести і до банкрутства. Вибір за вами — відповідальність теж.