П’ять гарячих стратегій у сфері штучного інтелекту, що перевищують очікування щодо прибутків

Хоча увага ринку зазвичай зосереджена на одній історії про прибутки, цього тижня відкривається більш тонка можливість: сузір’я компаній, що використовують гарячу хвилю інфраструктури штучного інтелекту, стабільно демонструють результати. Окрім очевидних виробників чипів, різноманітна екосистема компаній — інженери дата-центрів, консультанти з енергопостачання, будівельники інфраструктури та постачальники послуг — всі отримують вигоду від розширення штучного інтелекту. Що відрізняє ці п’ять компаній, так це не лише їх участь у бумі AI, а й їх здатність перевищувати очікування щодо прибутків квартал за кварталом. Ці компанії оволоділи складним мистецтвом: стабільно перевищувати очікування з прибутків з року в рік.

Лідер у напівпровідниковій галузі

NVIDIA Corp. (NVDA) залишається головною новиною, і на це є вагомі підстави. За п’ять років компанія допустила лише три провали у прибутках, закріпивши за собою статус зірки у цій сфері. Однак у 2026 році акції зупинилися, додавши лише 2,7% з початку року. Вартість акцій стала більш привабливою, тепер вони торгуються з прогнозним P/E 25 — і виникає питання, чи цей відкат створює можливість для інвесторів, які шукають вихід на ринок інфраструктури AI.

Будівельники інфраструктури

Наступна історія може ховатися за межами галузі напівпровідників. Компанії, що безпосередньо будують і забезпечують інфраструктуру AI, працюють на повну потужність.

Sterling Infrastructure, Inc. (STRL) обслуговує клієнтів із провідних компаній у сферах дата-центрів та розподільчих центрів — фізичного каркаса революції AI. Цього року компанія показала вражаючі результати: акції зросли на 42% з початку року. Історія Sterling говорить сама за себе: лише дві невдачі у прибутках за п’ять років, остання — у 2023 році. Чи зможе Sterling продовжити свою переможну серію, коли будівництво дата-центрів прискорюється?

MasTec, Inc. (MTZ) займається будівництвом і обслуговуванням критичної інфраструктури у сферах енергетики, комунікацій та utilities — секторів, що тепер тісно пов’язані з бумом AI через величезні енергетичні потреби. Акції відображають цей тренд, зросли на 28,1% з початку року. Вражаюче, що MasTec допустила лише один провал у прибутках за п’ять років, що робить її машиною для виконання плану. Чи збережеться така гарна динаміка?

Консалтинг і підтримка

Willdan Group, Inc. (WLDN) надає стратегічні консультації енергетичним компаніям, що орієнтуються на виклики розширення інфраструктури AI. Компанія досягла чогось вражаючого: перевищує очікування прибутків 11 кварталів поспіль. Акції зросли на 6,6% з початку року і наближаються до п’ятирічних максимумів. Чи зможе Willdan продовжити свою неймовірну серію з 12 перевищень?

Arcosa, Inc. (ACA) виробляє продукти та послуги для підтримки промислової інфраструктури, задовольняючи попит від будівництва, пов’язаного з AI. Компанія має бездоганну репутацію, допустила лише чотири невдачі за п’ять років, з них лише одну — з 2022 року. Торгується біля п’ятирічних максимумів і зросла на 15,2% з початку року, Arcosa є ще одним потенційним кандидатом на несподіваний прибуток.

Спільна нитка

Що об’єднує ці п’ять різних компаній, так це не їх галузь — а їхній рівень виконання. Кожна з них демонструє дисципліну у досягненні або перевищенні очікувань. Фон — очевидний: інфраструктура для AI вже будується, і ці компанії займають ключові позиції в цій екосистемі. Від виробництва чипів до фізичного будівництва та консультаційних послуг — всі вони отримують вигоду від галузевого розгортання, яке тільки набирає обертів.

Питання для інвесторів полягає не в тому, чи інфраструктура AI гаряча — вона безперечно такою є. А в тому, чи варто отримати експозицію до цієї теми через перевірених гравців з доведеною здатністю приносити прибутки.