Gần đây đã thấy các quỹ ESG xuất hiện khắp nơi, và thành thật mà nói, đáng để hiểu rõ lý do tại sao lại có nhiều sự xôn xao như vậy. Để tôi phân tích xem quỹ ESG là gì và tại sao chúng lại trở thành chủ đề nóng trong giới đầu tư.

Vì vậy, ESG viết tắt của Môi trường, Xã hội và Quản trị. Rất đơn giản - các quỹ này tập trung vào các công ty thực sự quan tâm đến tác động của họ đối với hành tinh, cách họ đối xử với con người, và liệu lãnh đạo của họ có hoạt động trung thực hay không. Ý tưởng là các công ty làm tốt trong các lĩnh vực này thường có hiệu suất tốt hơn về lâu dài. Điều này hợp lý khi bạn nghĩ về nó - một công ty quản lý rủi ro môi trường hoặc đối xử công bằng với nhân viên có khả năng quản lý tổng thể tốt hơn.

Quỹ ESG là gì chính xác? Chúng về cơ bản là các danh mục đầu tư gồm cổ phiếu và trái phiếu của các công ty đáp ứng các tiêu chí ESG nhất định. Một số nhà quản lý quỹ rất nghiêm ngặt, chỉ chọn các công ty có hồ sơ thành tích tốt. Những người khác cố ý bao gồm các công ty mà họ nghĩ còn có thể cải thiện, đặt cược rằng sự chú ý của nhà đầu tư sẽ thúc đẩy họ hướng tới các thực hành tốt hơn.

Tuy nhiên, điều thú vị là lĩnh vực ESG thực sự gây tranh cãi. Một mặt, các nhà đầu tư cảm thấy yên tâm khi biết rằng số tiền của họ hỗ trợ các công ty cố gắng làm đúng với thế giới. Mặt khác, các nhà phê bình cho rằng ESG mơ hồ, không nhất quán, và đôi khi chỉ là hình thức "xanh hóa" - các công ty gắn nhãn ESG mà không thực sự thay đổi gì. Cũng đã có phản ứng chính trị, với một số nhân vật bảo thủ phản đối ESG như một phần của cuộc chiến văn hóa.

Vấn đề thực sự là gì? Không có một tiêu chuẩn duy nhất cho quỹ ESG hoặc cách các công ty được xếp hạng. Các tổ chức xếp hạng khác nhau sử dụng các tiêu chí khác nhau. Một công ty có thể được xếp hạng ESG cao bởi một tổ chức, trong khi tổ chức khác lại không đồng ý. Sự không nhất quán này là một vấn đề hợp lý nếu bạn cố gắng xác định xem một công ty có thực sự xứng đáng với nhãn ESG hay không.

Bây giờ, ESG thường bị gộp chung với Đầu tư có trách nhiệm xã hội (SRI) và Trách nhiệm xã hội của doanh nghiệp (CSR), nhưng chúng có chút khác biệt. ESG tập trung vào nhà đầu tư và cụ thể các yếu tố quan trọng. SRI rộng hơn - bao gồm bất cứ điều gì nhà đầu tư quan tâm, dù đó là các vấn đề môi trường, nguyên tắc dựa trên đức tin, hay dịch vụ khách hàng tốt. CSR là những hoạt động mà các công ty thực hiện để đóng góp lại - các chương trình bền vững, công việc cộng đồng, kiểu như vậy.

Nếu bạn quan tâm đến các quỹ thực tế, hiện có hơn 580 lựa chọn ESG. Vanguard's FTAX nắm giữ các công ty công nghệ lớn và loại trừ các doanh nghiệp không đáp ứng tiêu chuẩn của UN Global Compact. Shelton Green Alpha nhắm vào các công ty trong nền kinh tế xanh có tiềm năng tăng trưởng. Parnassus Core Equity kiểm tra các thực hành đạo đức và tránh nhiên liệu hóa thạch cùng thuốc lá. iShares ICLN tập trung vào các công ty năng lượng tái tạo. Quỹ SSIAX của 1919 hướng tới lợi nhuận cao từ danh mục đầu tư có trách nhiệm xã hội, chia thành cổ phiếu Mỹ và trái phiếu đầu tư hạng.

Tóm lại về quỹ ESG là gì: chúng là cách để bạn phù hợp hóa danh mục đầu tư của mình với các giá trị cá nhân trong khi vẫn theo đuổi lợi nhuận. Nhưng hãy tự nghiên cứu cách mỗi quỹ chọn lựa công ty như thế nào. Đầu tư ESG không bắt buộc cho một danh mục đa dạng - một số nhà đầu tư không quan tâm đến các yếu tố này và vẫn thành công. Điều quan trọng là bạn có muốn số tiền của mình hỗ trợ các công ty tạo ra những thay đổi tích cực hay không. Đó là quyết định cá nhân.