投资组合：新手如何不迷失方向

让我们坦诚 — 投资组合的形成 乍一看似乎很复杂。实际上，这只是一个资产组合(股票、债券、加密货币)，旨在实现您的财务目标。关键是要在冒险之前理解游戏规则。

风险并不是关于可怕的故事，而是关于你的机会

对风险的准备并不是勇气，而是真实评估自己的财务状况。首先需要回答三个问题。

您准备好损失多少？ 如果您有安全垫(3-6个月的支出)，您可以承受更高风险的资产——同样是加密货币。如果没有——请先储蓄。没有"黑天"备用金的人不应该在波动性工具上投入大笔资金。

您投资的期限是多长？ 这是最重要的。如果您在两年内购买房屋，由于市场下滑而损失30%的资本，那将是悲剧。但如果您面前的时间跨度是20年(退休金，留给孩子的遗产)，短期价格下跌只是噪音。较长的时间跨度使您能够承担更多风险并获得更多收益。

您对资产的理解是什么？ 投资于不理解的事物是失去金钱的可靠方式。如果您是加密货币的新手，请从小开始，慢慢增长。如果您已经对比特币和其他资产有了一定的了解，管理风险就容易多了。

如何将鸡蛋分放在不同的篮子里

资产分配就是这样：你将你的资金分配在不同类型的投资中。没有通用的方案，但有逻辑。

保守投资者 (养老金接近):

• 50% 债券和现金
• 30% 折扣
• 20% 替代资产

积极投资者 (在前方 20 年):

• 60% 折扣
• 20% 债券
• 10% 现金
• 10% 加密货币

他们之间有无数种选择。主要原则是：时间越多，股票和加密货币的比例就越高。离最终目标越近，就越保守。

例如，拥有大额资金的投资者可以将70%投入股票，20%投入债券，10%留作现金。如果这10%能覆盖意外支出，他就可以承受这样的风险。而临近退休的人则更倾向于持有更多债券和现金，只将一小部分投入风险资产。

多样化：不要把所有的赌注押在一匹马身上

如果您将所有资金投入到一只股票或一个国家的加密货币中，您就被一个事件所束缚。投资组合多样化解决了这个问题：您可以投资于不同的行业、地区和资产类别。

有两种方法：

被动 — 购买(ETF)类型的S&P 500或FTSE 100的共同基金。专业人士已经为您选择了股票。您可以每月从工资中向这些基金补充资金。

主动 — 您可以自行选择单独的股票、债券和加密货币。这需要更多的时间和分析，但提供了更大的控制。使用 CoinMarketCap 等工具进行加密，使用 Bloomberg 进行股票.

但请记住：分散投资并不保证盈利，也无法在熊市中拯救你。这只是降低了在一个点上的集中风险。

监控和重构并不是一次性的工作

您创建了投资组合吗？太好了，但这项工作并没有结束。市场在变化，您的目标也在变化，风险承受能力在上升或下降。

想象一下：您的投资组合中有60%的股票，30%的债券，10%的现金。经过一年，您的财务状况改善，您准备承担更大的风险。您可以将现金减少到5%，并添加5%的比特币。这是再平衡。

或者反过来：你接近退休了，需要更加保守。你出售风险资产，转向债券和现金。

资产组合再平衡是一个周期性过程(每六个月或一年)，您检查当前的资产配置是否与最初的计划一致。市场的涨跌不均匀，有些资产超出目标比例，另一些则落后。定期调整可以帮助您保持在正确的轨道上。

主要的是不要追逐幻想

投资组合的形成是一个漫长的过程。没有保证100%利润且风险为零的魔法方案。如果有人向您保证这一点，那就是谎言。

初学投资者应记住自身的风险承受能力，诚实评估自己的知识水平，不要被巨额收益的承诺所诱惑。随着时间的推移，您将积累经验，学会有效地管理投资组合。最重要的是开始，然后只是系统地行动。