QOMPLX开启上市之路：市值14亿美元的风险分析领导者与Tailwind Acquisition Corp合并，标志着重大网络安全基础设施布局

一览交易要点

QOMPLX是一家云原生风险分析平台，专注于网络安全和保险领域，已与Tailwind Acquisition Corp (NYSE: TWND)完成了最终的商业合并协议。合并完成后，合并实体将在纽约证券交易所以QPLX交易，估值约为14亿美元，每股价格为$10 。

此次合并包括由William P. Foley II的Cannae Holdings牵头的全额认购$180 百万PIPE发行，以及Fidelity Management & Research Company、Hedosophia和RenaissanceRe Ventures的额外机构支持。公司预计在交割后将获得大约$280 百万的总募资额，扣除收购成本。

通过收购实现战略扩展

作为合并的一部分，QOMPLX正在收购两家专业分析公司，以增强其市场地位。Sentar是一家快速扩展的网络情报与运营提供商，服务于国家安全部门，拥有数十年的先进威胁检测和Active Directory安全经验。Tyche是一家保险建模和精算平台，为QOMPLX的产品增加了全面的风险建模、资本配置和定价能力。

这两项收购战略使QOMPLX能够同时捕获政府网络安全合同和企业保险风险管理的机会——这两个高增长细分市场都面临严峻的安全和合规挑战。

财务动能与增长轨迹

QOMPLX的2021年调整后收入预计为$141 百万，较2020年的$96 百万基础实现了显著增长。平台实现了139%的净收入留存率，并在FY19至FY20期间实现了700%以上的有机增长。合并后的业务目前服务超过95家企业和政府客户，并通过Sentar的既有关系扩大了在主要联邦机构的影响力。

技术与市场定位

公司的专有风险云平台通过先进的检测机制，能够识别对企业认证系统（特别是Active Directory漏洞）的灾难性攻击，从而实现差异化。其统一分析引擎实时摄取、关联和处理不同来源的数据，将内部安全态势可视化与外部威胁情报相结合。

对于企业客户，QOMPLX充当战略风险汇总层，帮助安全、运营、财务和风险团队开发共享的分析框架，以支持网络安全决策。在保险行业，该技术使精算师和承保人能够模拟风险在投资组合中的累积，并开发创新的风险转移产品。

领导团队与业绩

CEO Jason Crabtree和CTO Andrew Sellers拥有卓越的背景。Crabtree是西点军校毕业生，曾任军校第一队长和罗德奖学金获得者，曾担任美国陆军网络司令部指挥官的特别顾问。Sellers是美国空军学院的毕业生和Truman奖学金获得者，拥有伊拉克战争的作战经验。创始团队有意从国家安全领域的精英背景中招聘人才，建立了深厚的政府和国防合同专业知识。

市场环境与时机

此次交易正值身份验证和安全漏洞意识增强之际，尤其是在SolarWinds和Sunburst攻击等高调事件之后。这些事件加快了企业和政府在先进威胁检测和身份保护方面的投入，正好契合QOMPLX的核心能力。网络安全和风险管理领域正经历一场向数据驱动、量化风险框架的根本转变——而QOMPLX的技术正提供了可衡量的价值。

交易时间表与顾问团队

预计交易将在2021年中完成，前提是Tailwind股东批准及满足惯常的交割条件。Jefferies担任Tailwind的独家财务顾问和PIPE发行代理，Piper Sandler和Barclays提供额外的资本市场咨询支持。Kirkland & Ellis LLP代表Tailwind进行法律事务，King & Spalding LLP为QOMPLX提供法律顾问。

投资者电话会议定于2021年3月2日东部时间上午8:30举行。