ثلاثة ألعاب زخم تستحق انتباهك: TER، LRCX، و DINO

ت震 السوق الأخيرة زعزعت ثقة المستثمرين، لكن المتداولين المخضرمين يعرفون خطة اللعب جيدًا. عندما تضرب التصحيحات، تكمن الفرصة الحقيقية في تحديد الأسماء ذات الجودة التي تظهر قوة تقنية وتحسن في الأساسيات. في سوق اليوم، تبرز ثلاث أسهم بشكل خاص: Teradyne (TER)، Lam Research (LRCX)، وHF Sinclair (DINO). كل منها جذب ترقية جديدة من المحللين، وتحمل تقلبات السوق برشاقة، وأقامت تشكيلات تقنية قوية تشير إلى إمكانات ارتفاع مستمرة.

تيرادين تتقدم في ازدهار الذكاء الاصطناعي والأتمتة

Teradyne (TER) برزت كواحدة من أكثر المؤدين ديناميكية في السوق، وتقع في النقطة المثالية حيث تتصادم اتجاهان عملاقان: إنتاج أشباه الموصلات والأتمتة الصناعية. سيطرة الشركة على اختبار أشباه الموصلات يمنحها تعرضًا مباشرًا لدورة الرقائق المدفوعة بالذكاء الاصطناعي، بينما يستفيد قسم الروبوتات من اعتماد الأتمتة الواسع عبر التصنيع.

الرقم يروي قصة مقنعة. رفع المحللون بشكل كبير توقعاتهم للأرباح، مع ارتفاع تقديرات الربع الحالي بنسبة تقارب 33%، وتوجيهات السنة الكاملة ترتفع بنسبة 10.5%. لقد أكسب هذا المسار السهم تصنيف Zacks Rank #2 (Buy). من المتوقع أن ينمو الإيرادات بنسبة 6.9% هذا العام، ويتسارع بشكل حاد إلى 21.2% في 2025. والأكثر إثارة للإعجاب، أن الأرباح من المتوقع أن تتوسع بمعدل 27.3% سنويًا على مدى الثلاثة إلى الخمسة أعوام القادمة—دليل على استغلال التشغيل الذي يبدأ مع توسع الشركة.

من الناحية التقنية، يظهر TER قوة نموذجية. لقد كان السهم يبني نمط تجميع نموذجي للاتجاه الصاعد الصحي، مع كسر فوق $188 من المحتمل أن يشير إلى المرحلة التالية للأعلى. بالنظر إلى الرياح الداعمة من طلب أشباه الموصلات واعتماد الروبوتات، يبدو أن Teradyne في وضع جيد لتحقيق أداء متفوق مستمر.

لام ريسيرش تلتقط الاتجاهات الديموغرافية لأشباه الموصلات

Lam Research (LRCX) تواصل الاستفادة من التيارات القوية التي تعيد تشكيل مشهد تصنيع الرقائق. كشركة رائدة في توريد معدات تصنيع الرقائق لمصنعي أشباه الموصلات حول العالم، تقع في مركز دورة أشباه الموصلات المدفوعة بالذكاء الاصطناعي.

حجة الاستثمار بسيطة: مراجعات أرباح تصاعدية بالإجماع، مع ارتفاع تقديرات العام القادم بأكثر من 10%، مما يمنح تصنيف Zacks Rank #1 (Strong Buy) لـ LRCX. من المتوقع أن تتضاعف الأرباح بمعدل 20.3% سنويًا على مدى الثلاثة إلى الخمسة أعوام القادمة، مع استمرار الطلب على معدات العمليات المتقدمة بقوة. من المتوقع أن تنمو الإيرادات بنسبة 13% هذا العام و11% العام المقبل.

على الرغم من أن السهم يتداول عند تقييم مميز قدره 33.8 مرة أرباح مستقبلية—مرتفع مقارنة بمتوسطه الخمسة أعوام عند 21.2 مرة—إلا أنه لا يزال أدنى من متوسط صناعة معدات أشباه الموصلات الأوسع عند 44.5 مرة. يبدو أن المستثمرين على استعداد لدفع مقابل تعرض لام لمجال التصنيع عالي الجودة وسجلها في التنفيذ المستمر.

تقنيًا، كسر LRCX للتو نمط تجميع جيد التكوين، مما يشير إلى زخم متجدد. إذا حافظ السهم على دعم فوق 165 دولارًا، يظل الإعداد قائمًا لمزيد من المكاسب مع تقدم السوق الصاعد.

HF سينكلير مستعدة لانتعاش قطاع الطاقة

HF Sinclair (DINO) تقدم نوعًا مختلفًا من الفرص—القيمة مع تحسن المعنويات. تنتج وتروج هذه الشركة المتنوعة في مجال الطاقة البنزين، الديزل، وقود الطائرات، الديزل المتجدد، والمنتجات الخاصة.

بعد سنوات من الإهمال النسبي، بدأت أسهم الطاقة في جذب الانتباه مرة أخرى مع استقرار أسعار النفط. كانت HF Sinclair تتجه للأعلى طوال العام، متفوقة على تحركات أسعار النفط بفضل مراجعات تقديرات المحللين الكبيرة. خلال الشهرين الماضيين، قفزت توقعات أرباح السنة الحالية بنسبة 71%، وتقديرات العام القادم ارتفعت بنسبة 38%، مما منح السهم تصنيف Zacks Rank #2 (Buy).

القصة التقييمية تضيف إلى الجاذبية. يتداول عند 11.4 مرة أرباح مستقبلية مقابل متوسط القطاع عند 12.4 مرة، مما يوفر خصمًا حتى مع تزايد المعنويات. الصورة التقنية مشجعة أيضًا—لقد قضى السهم أسابيع مؤخرًا في تجميع ضمن قاعدة واسعة ويبدو الآن مستعدًا للتمدد للأعلى. مع أساسيات قوية، ارتفاع أسعار النفط، وتقديرات أرباح مرتفعة بشكل كبير، تبدو HF Sinclair جاهزة لتحقيق تقدم مهم آخر.

الخلاصة

ما يربط بين TER، LRCX، وDINO هو مزيج نادر: مراجعات أرباح مرتفعة، إعدادات تقنية تشير إلى مزيد من الارتفاع، وأساسية أعمال تتطور بشكل حقيقي. بينما قد تستمر تقلبات السوق في اختبار عزيمة المستثمرين، أظهرت هذه الثلاثة نوع القوة النسبية التي عادةً ما تستمر خلال التقلبات. لأولئك الباحثين عن تعرض لمضاعفات ذات جودة مع خصائص نمو وزخم، تمثل هذه الثلاثة نقاط دخول جذابة مع استئناف السوق الصاعد لمساره.