هيئة الأوراق المالية والبورصات في هونغ كونغ تغرم 4 ملايين دولار لشركة Shengbao Finance: بيع منتجات أصول افتراضية مخصصة للمحترفين للعملاء التجزئة

HashBandit · 2026-01-07T01:38:12+00:00

لجنة الأوراق المالية والبورصات في هونغ كونغ تفرض غرامة قدرها 4 ملايين يوان على سنبو فاينانس (هونغ كونغ) المحدودة، بسبب توزيعها منتجات أصول افتراضية معقدة لعملاء تجزئة غير مؤهلين. كشفت التحقيقات أن الشركة لم تقم بتقييم معرفة العملاء الأساسية، ولم توفر معلومات كافية وشرحًا للمخاطر، مما ينتهك متطلبات التنظيم. هذه الحالة تذكر منصات التداول بضرورة إدارة المخاطر بشكل صارم، ويجب على المستثمرين التأكد من تصنيفهم ومطابقة مخاطر المنتجات.

HashBandit

2026-01-07 01:38:12

إنشاء الملخص قيد التقدم

【比推】أعلنت هيئة الأوراق المالية والاستثمار في هونغ كونغ مؤخرًا عن حالة امتثال في تداول الأصول الافتراضية. قررت الهيئة فرض غرامة على شركة سونبار المالية (هونغ كونغ) المحدودة بمبلغ 4 ملايين يوان.

المشكلة الرئيسية في المخالفة هي أن سونبار المالية قامت على منصتها للتداول عبر الإنترنت بتوزيع منتجات الأصول الافتراضية التي كان من المفترض أن تقتصر على المستثمرين المحترفين، على عملاء التجزئة غير المؤهلين. خلال الفترة من نوفمبر 2018 إلى نوفمبر 2022، حدثت 1,446 عملية تداول للأصول الافتراضية على المنصة، شارك فيها 130 عميل تجزئة، وتضمنت 32 منتجًا من منتجات الأصول الافتراضية. والأكثر إثارة للاهتمام هو أن جميع هذه المنتجات تنتمي إلى فئات معقدة، منها 21 منتجًا مشتقًا يتم تداوله في البورصات.

وقد ثبت من خلال تحقيقات هيئة الأوراق المالية والاستثمار أن شركة سونبار المالية كانت تفتقر إلى ثلاث نقاط رئيسية عند تقديم هذه المنتجات: أولاً، عدم تقييم مدى معرفة العملاء بأساسيات الاستثمار في الأصول الافتراضية؛ ثانيًا، عدم تزويد العملاء بمعلومات كافية عن المنتجات وشرح للمخاطر؛ ثالثًا، عدم وجود بيان تحذيري خاص بالأصول الافتراضية. كل ذلك يخالف التعليمات المرسلة إلى الوسطاء المرخصين من قبل الهيئة.

هذه الحالة تقدم دروسًا لكل من منصات التداول والمستثمرين على حد سواء. بالنسبة للمنصات، يجب تطبيق إدارة مخاطر منتجات الأصول الافتراضية وتصنيف العملاء بشكل صارم. أما المستثمرون، فحتى على المنصات المرخصة، يجب التأكد من تصنيفهم بشكل صحيح، وما إذا كانت منتجات التداول تتوافق مع قدرتهم على تحمل المخاطر.

شاهد النسخة الأصلية

قد تحتوي هذه الصفحة على محتوى من جهات خارجية، يتم تقديمه لأغراض إعلامية فقط (وليس كإقرارات/ضمانات)، ولا ينبغي اعتباره موافقة على آرائه من قبل Gate، ولا بمثابة نصيحة مالية أو مهنية. انظر إلى إخلاء المسؤولية للحصول على التفاصيل.

تسجيلات الإعجاب 22

أعجبني
22
5
إعادة النشر
مشاركة

تعليق

0/400

RamenStacker

· منذ 23 س

مرة أخرى خبر عن فرض غرامة على منصة تداول، وهذه المرة كانت قاسية حقًا، تدفع المتداولين الأفراد إلى الهاوية شراء العملاء التجزئة للمنتجات المشتقة، هو مثل بيع السكاكين للأطفال، في النهاية ستحدث مشكلة هذه الموجة من سونغ باو كانت حقًا جشعة، أكثر من 1400 صفقة خلال أربع سنوات فقط من أجل الرسوم، هل الأمر يستحق يا أخي الامتثال حقًا أمر صعب جدًا، حتى المنصات تتعرض للعقوبات، فماذا عسانا أن نفعل نحن هذا هو السبب في أنني الآن أكتفي بالتداول الفوري، المنتجات المشتقة خطيرة جدًا حقًا

شاهد النسخة الأصليةرد0

GasFeeCryer

· 01-07 02:07

Here's the translation to ar-SA: هذه نفس الحيلة القديمة لدفع المستثمرين الأفراد نحو الهاوية، 400 ألف دولار عقوبة بالنسبة لهذه المنصات الكبرى لا تعني شيئاً عمل جيد، يجب التحقيق من هذه البورصات الجشعة الطريقة التي استخدمتها Saxo Bank مجنونة فعلاً، أكثر من 1400 معاملة في 4 سنوات ولا تزال لا تعرف مستوى العميل... Hong Kong تأخذ الأمر بجدية فعلاً، على الأقل هناك من يراقب لماذا المستثمرون الأفراد دائماً هم الضحايا الأخيرين، بدون إنذارات المخاطر وبدون العناية الواجبة هذا ما أريد أن أراه، استمروا في التحقيق! إذا لم تقم بعمل compliance صحيح ستدفع الثمن

شاهد النسخة الأصليةرد0

PebbleHander

· 01-07 02:06

هذه هي السبب في أن المستثمرين الأفراد دائمًا ما يتعرضون للخسارة، والمنصات لا تأخذ إدارة المخاطر على محمل الجد تصرفات ساينبو كانت غير معقولة، حيث باعوا المشتقات مباشرة للمبتدئين، ويستحقون الغرامة 130 عميلًا من العملاء الأفراد وقعوا في الفخ، فلماذا لم يتم التحقق مسبقًا؟ هيئة الأوراق المالية في هونغ كونغ لا تزال لديها بعض الأمور، لكن كان من المفترض أن يتم التعامل مع هذه القضية منذ وقت طويل على قولهم، استغرقت التحقيقات 4 سنوات، وهذا فعلاً يُظهر ضعف الكفاءة

شاهد النسخة الأصليةرد0

InfraVibes

· 01-07 01:54

عاد الأمر مرة أخرى، دائمًا هناك من يريد حصاد الثوم هذه العملية من سايبم رائعة حقًا، حيث يبيعون المنتجات الاحترافية للمستثمرين الصغار، ويطلقون عليها اسمًا جميلًا... والأهم من ذلك هو المنتجات المشتقة يا أخي، 1446 عملية تداول تم التخلص منها بهذه الطريقة هذه المرة، هيئة الأوراق المالية في هونغ كونغ كانت جيدة في التدخل، لكن 4 ملايين يبدو أنها قليلة بعض الشيء هذا هو الشيء الذي أكرهه أكثر، لا يهم إذا كنت تفهم أم لا، طالما يمكنك تقديم طلب، يتم تنفيذ الأمر، والامتثال بالنسبة لبعض المنصات مجرد ديكور كنت أعتقد أن تنظيم هونغ كونغ سيكون أكثر صرامة، لكن في النهاية يعتمدون على الغرامات للتعليم يا للأسف على تلك الـ130 ثوم، الاستثمار أصلاً ليس سهلاً، ثم يُخدعون بهذه الطريقة

شاهد النسخة الأصليةرد0

zkProofGremlin

· 01-07 01:43

هوه، منصة أخرى تحاول كسب أموال المتداولين الأفراد بخفية وتم فضحها هذه خطوة Saxo مجنونة بحق، إنهم يرمون المنتجات الاحترافية مباشرة للمبتدئين، وكل شيء مشتقات مالية... هذا بالضبط السبب في أنني كنت أقول دائماً إن إجراء العناية الواجبة المناسبة مهم جداً غرامة بـ 400 مليون فالمنصات هي في الواقع مجرد فتات، المهم هو عدم خديعة المتداولين الأفراد هيئة الأوراق المالية في Hong Kong هذه المرة تتحرك بجدية

شاهد النسخة الأصليةرد0