Quelle: Beosin
In den letzten Jahren ist die Türkei aufgrund ihres großen Volumens an Krypto-Vermögenswerten zu einem wichtigen Akteur auf dem weltweiten Krypto-Vermögenswerten-Markt geworden. Laut Statistik ist die Türkei der viertgrößte Krypto-Vermögenswerten-Handelsmarkt der Welt und folgt direkt auf die USA, Indien und Großbritannien.
Die Begeisterung der Türken für Kryptowährungen rührt von der wirtschaftlichen Instabilität und der Abwertung der Währung im Land her. Angesichts hoher Inflation und des anhaltenden Wertverlusts der Lira betrachten immer mehr Türken Kryptowährungen als wichtige Instrumente zur Absicherung wirtschaftlicher Risiken und Werterhaltung.
*Während des Zeitraums von Ende 2020 bis Ende 2023 hat die türkische Lira um mehr als 300% abgewertet (Bildquelle: Kaiko**)**
Am 23. August fiel der Wechselkurs der türkischen Lira zum US-Dollar aufgrund von Faktoren wie hoher Inflation im Inland auf einen historischen Tiefstand von 34 zu 1. Auf dem Forex-Markt in der Türkei fiel der Wechselkurs der Lira zum US-Dollar zeitweise auf 34,049 zu 1 und erholte sich dann leicht. Lokalen Medienberichten zufolge ist der Wechselkurs der türkischen Lira zum US-Dollar in diesem Jahr um etwa 15,2% gefallen.
Obwohl der Kryptowährungsmarkt in der Türkei groß ist, fehlt es seit Jahren an einer klaren Regulierungsstruktur, was dazu führt, dass die Kryptowährungsbranche in diesem Land in einer rechtlichen Grauzone operiert.
Obwohl die Zentralbank der Republik Türkei im Jahr 2021 ein Verbot erlassen hat, um die Verwendung von Bitcoin und anderen Krypto-Vermögenswerten zu verbieten, hat diese Maßnahme den gesamten Markt nicht vollständig geregelt. Mit dem zunehmenden Fokus auf die Regulierung von Krypto-Vermögenswerten weltweit beginnt die Türkei auch, die Verwaltung dieses Bereichs schrittweise zu verstärken.
Klärung der Regulierung der türkischen Verschlüsselung
Die Novelle des Kapitalmarktgesetzes, die im Juni vom türkischen Parlament verabschiedet wurde und im Juli in Kraft getreten ist, hat in der Verschlüsselungsbranche große Aufregung ausgelöst, wobei das Kapitalmarkt-Board (CMB) des Landes betonte, dass es einen ersten Regulierungsrahmen für Verschlüsselungs-Asset-Service-Anbieter in der Türkei geschaffen hat. **Dazu gehören:
1. CMB wurde als Aufsichtsbehörde für die Verschlüsselungsindustrie bestimmt und hat das Recht, Berechtigungen zu erteilen, zu überwachen, zu sanktionieren und Maßnahmen zu ergreifen.
2、就未经授权营运Verschlüsselung业务、挪用用户资产及欺诈等犯罪行为订定刑责。
3. Die Handelsplattform muss ein Überwachungssystem einrichten, um Marktmanipulationen und Sicherheitsvorfälle zu erkennen, zu verhindern, einzuschränken und zu melden.
Derzeit gibt es in der Türkei trotz des Fehlens eines umfassenden Krypto-Vermögenswerte-Regulierungsrahmens eine gewisse Regulierungskraft auf dem Markt, einschließlich des Verbots der Nutzung von Krypto-Vermögenswerten durch die Zentralbank des Landes und der Anforderungen der Financial Crime Investigation Commission (MASAK) an Börsen, KYC-Daten zu sammeln, um Anti-Geldwäsche-Maßnahmen aufrechtzuerhalten.
Allerdings hatte der türkische Finanzminister Mehmet Simsek früher in diesem Jahr bekannt gegeben, dass ein umfassenderes Verschlüsselungsüberwachungsgesetz in der Endbewertungsphase angekommen sei, das den Anbietern von Verschlüsselungswallets, Verschlüsselungsdienstleistungen für Vermögenswerte und Verschlüsselungstreuhanddiensten eine klare Rechtsgrundlage bieten soll.
政策解读：新修订的《Kapitalmarkt法修正案》
Am 2. Juli 2024 verabschiedete die türkische Regierung offiziell die Änderung des Kapitalmarktgesetzes Nr. 7518 und schuf einen klaren rechtlichen Rahmen für den Betrieb von Verschlüsselungsdienstleistern (CASPs). Diese Änderung markiert eine neue Ära der Compliance auf dem türkischen Kryptowährungsmarkt.
1. Türkei: Hintergrund des Gesetzesänderungsentwurfs für den Kapitalmarkt
Seit 2021 wurde die Türkei aufgrund von Geldwäscherei-Risiken in die graue Liste der FATF aufgenommen. Um dieser ungünstigen Situation zu entkommen und die Besteuerungspolitik von Kryptowährungen klarer zu definieren, hat die Türkei begonnen, die Regulierung in diesem Bereich zu verstärken. Inzwischen wurde die Türkei erfolgreich von der grauen Liste gestrichen und es wurde ein neuer Regulierungsrahmen eingeführt, der die Grundlage für die normale Entwicklung des Kryptowährungsmarktes legt.
Zwei, die Einführung neuer Vorschriften durch das Kapitalmarkt-Komitee (CMB)
Am 2. Juli 2024 hat die türkische Kapitalmarktbehörde (CMB) offiziell die Änderung des Kapitalmarktgesetzes Nr. 7518 veröffentlicht, in dem die Vorschriften für Krypto-Vermögenswerte-Dienstleister (CASPs) in den gesetzlichen Rahmen aufgenommen wurden. Dies kennzeichnet eine neue Phase der Regulierung von Kryptowährungen in der Türkei, bei der alle Krypto-Vermögenswerte-Dienstleister eine Genehmigung der CMB einholen und den von TUBITAK festgelegten Standards entsprechen müssen. Darüber hinaus müssen mit Banken verbundene Aktivitäten die Genehmigung und Aufsicht der Bankenaufsichts- und -regulierungsbehörde (BDDK) einholen. Diese Vorschriften stärken nicht nur die Regulierung, sondern bieten auch einen Schutz für die gesunde Entwicklung der Krypto-Vermögenswerte-Branche.
三、Verschlüsselung资产平台的设立条件
Gemäß neuen Vorschriften müssen Verschlüsselung Plattformen folgende Bedingungen erfüllen:
*1. Die Plattform sollte als Aktiengesellschaft gegründet werden und das Mindeststammkapital beträgt 50 Millionen Türkische Lira.
2. Alle Aktien sind in bar zu Ausgabe und zu registrieren.
3. Gründer und Manager müssen den Bestimmungen des Kapitalmarktrechts und anderer einschlägiger Gesetze entsprechen und über ausreichende wirtschaftliche Stärke, Ehrlichkeit und Vertrauenswürdigkeit verfügen.
4. Der Geschäftsumfang der Verschlüsselungsvermögensplattform sollte klar definiert sein und Aktivitäten wie Kauf, Verkauf, erste Ausgabe, Vertrieb, Abwicklung, Übertragung und Verwahrung umfassen.
IV. Übergang und Abwicklung des Plattformbetriebs
Neue Vorschriften verlangen, dass Verschlüsselungsdienstleister, die derzeit in der Türkei tätig sind, innerhalb eines Monats die erforderlichen Unterlagen bei der CMB einreichen müssen. Unternehmen, die keinen Antrag einreichen, müssen innerhalb eines Monats eine Liquidationsentscheidung treffen. Plattformen, die vorübergehend betrieben werden, müssen bis zum 8. November 2024 eine Betriebserlaubnis für die Plattform einreichen, andernfalls droht die Rücknahme.
Während der Übergangsfrist erhielten insgesamt 76 Börsen eine vorübergehende Betriebsgenehmigung und müssen die Anforderungen der neuen Vorschriften erfüllen. Gleichzeitig wurden 8 Börsen, die die Bedingungen nicht erfüllen konnten, aufgefordert, sich zurückzuziehen.
Fünf, strenge Regulierung und Bestrafungsmaßnahmen
Die neue Verordnung sieht strenge Strafmaßnahmen für Einzelpersonen und Organisationen vor, die unerlaubt Verschlüsselungsdienste für Vermögenswerte anbieten. Personen und juristische Personen, die gegen die Vorschriften verstoßen, werden mit 3 bis 5 Jahren Haft und einer Geldstrafe von 5000 bis 10000 Tagen belegt. Handlungen wie die Veruntreuung von Treuhandgeldern oder Vermögenswerten können zu noch härteren Strafen führen, einschließlich einer Höchststrafe von 14 Jahren Haft und einer enormen Geldstrafe.
Für diejenigen, die betrügerisches Verhalten zur Vertuschung von Veruntreuungshandlungen begehen, droht eine Freiheitsstrafe von 14 bis 20 Jahren und eine Geldstrafe von bis zu 20000 Tagen. Darüber hinaus können Personen, die unerlaubt Ressourcen von Verschlüsselungsdienstleistern nutzen, deren Lizenz widerrufen wurde, mit einer Freiheitsstrafe von bis zu 22 Jahren und einer Geldstrafe von 20000 Tagen konfrontiert werden.
Einfluss und Aussichten des Regulierungsrahmens
Die Änderung des Kapitalmarktgesetzes markiert einen wichtigen Schritt der Türkei in der Regulierung von Kryptowährungen. Diese Änderung schafft einen klaren rechtlichen Rahmen für Anbieter von Krypto-Vermögenswerten (CASPs) und ermöglicht eine regulierte und transparente Betrieb des Kryptowährungsmarktes.
Verbessertes Vertrauen und Stabilität am Markt: Durch die Einführung strenger Regulierungsstandards hat die Änderung zu einer erhöhten Transparenz und Verantwortlichkeit auf dem Kryptowährungsmarkt geführt. Dies trägt nicht nur dazu bei, das Vertrauen der Investoren in den Markt zu stärken, sondern verhindert auch das Auftreten von Fehlverhalten und legt somit den Grundstein für langfristige Marktstabilität.
Förderung der Entwicklung von Compliance und Normen: Die Änderung fordert, dass Verschlüsselungsdienstleister eine Lizenz von der CMB erhalten und strenge Betriebsstandards einhalten. Diese Anforderung wird die normative Entwicklung der Branche vorantreiben, nicht konforme Marktteilnehmer aussortieren und mehr Compliance-Unternehmen dazu bringen, am Markt zu konkurrieren.
Eintritt von internationalen Unternehmen und Wettbewerb: Seit der Einführung der Änderung haben bereits mehrere international bekannte Börsen eine Lizenz beantragt, was auf die Attraktivität des türkischen Marktes für internationale Unternehmen hinweist. Dieser Trend könnte den Wettbewerb auf dem Markt verschärfen und gleichzeitig fortschrittlichere Technologien und Dienstleistungen bringen, um die Entwicklung des türkischen Verschlüsselungsmarktes weiter voranzutreiben.
Erhöhung der Regulierungsmaßnahmen und Integration des Marktes: Die Änderungsvorschläge legen nicht nur strengere Regulierungsstandards fest, sondern auch strenge Strafmaßnahmen für illegales Verhalten. Dies wird dazu beitragen, illegales Verhalten auf dem Markt zu beseitigen, den Markt gesünder und transparenter zu machen und mehr reguläre Unternehmen anzuziehen.
Marktpotenzial aufsteigen: Die Türkei ist das viertgrößte Land der Welt im Kryptowährungshandel. Mit der Umsetzung dieser Änderung könnte der Kryptowährungsmarkt neue Aufstiegschancen haben. Durch klarere rechtliche Rahmenbedingungen haben die Teilnehmer am türkischen Markt die Möglichkeit, ihr Geschäft in einer stabileren Umgebung zu entwickeln und auszubauen.
Die Änderung des Kapitalmarktgesetzes hat nicht nur einen neuen Auftrag und eine neue Regelung für den Kryptowährungsmarkt in der Türkei gebracht, sondern auch eine solide Grundlage für seine zukünftige Entwicklung gelegt. Mit der Beteiligung von mehr Unternehmen und der allmählichen Reife des Marktes kann der türkische Kryptowährungsmarkt voraussichtlich einen neuen Aufschwung erleben.
