¡Los multimillonarios asiáticos se vuelven locos por las criptomonedas! La asignación media del 17% en carteras de inversión ya no es especulación

Sygnum publicó el “Informe de Alta Riqueza en Asia-Pacífico 2025” que muestra que el 87% de las personas con alto patrimonio en Asia ya han invertido en criptomonedas, con una asignación promedio del 17%. La encuesta entrevistó a 270 personas con alto patrimonio en diez países de Asia-Pacífico (principalmente en Singapur, pero también en Indonesia, Corea y Tailandia), con activos invertibles superiores a 1 millón de dólares. El 60% de los encuestados afirmó que, debido a las perspectivas sólidas de 2 a 5 años, están dispuestos a aumentar su asignación en criptomonedas.

De la especulación a la herencia: cambio cualitativo en la lógica de asignación de los ultra ricos en Asia

(Origen: Sygnum)

El informe de la encuesta revela que el 87% de los ultra ricos en Asia ya poseen criptomonedas, entre los cuales aproximadamente la mitad tiene una participación superior al 10%. La asignación promedio en criptomonedas en sus carteras es de aproximadamente el 17%, cifra que supera ampliamente las recomendaciones tradicionales de gestión de patrimonio para “activos alternativos” (generalmente entre el 5% y el 10%). Este alto nivel de asignación marca una transformación fundamental en la percepción de las criptomonedas en Asia, pasando de ser un activo marginal a un componente central de las carteras de inversión.

Más importante aún, el 90% de los ultra ricos encuestados consideran que los activos digitales “son importantes para la preservación del patrimonio a largo plazo y la planificación patrimonial, no solo una mera especulación”. Este cambio de percepción tiene un significado profundo. En el pasado, las criptomonedas se veían como herramientas de inversión de alto riesgo, similares a fichas de casino. Pero cuando el noventa por ciento de los ultra ricos en Asia las consideran instrumentos de transmisión de riqueza, implica que los activos digitales han pasado la prueba del tiempo y de la volatilidad del mercado, siendo incorporados en un marco de asignación patrimonial a largo plazo.

Gerald Goh enfatiza que una asignación del 17% en la cartera indica que la mentalidad de los ultra ricos difiere de la mentalidad de “enriquecimiento rápido” de 2017. Él afirma: “Estas personas no son especuladores; son inversores que piensan en un horizonte de inversión de 10 a 20 años y consideran la transferencia intergeneracional de riqueza.” La extensión de este horizonte de tiempo indica que la inversión en criptomonedas en Asia ha evolucionado de operaciones a corto plazo a una tenencia a largo plazo, y de la especulación en activos únicos a una asignación diversificada.

El 87% de los inversores afirman que, si un socio regulado ofrece servicios de criptomonedas, solicitarán a su banco privado o asesor que aumente estos servicios. Esta demanda impulsará a las instituciones tradicionales de gestión de patrimonio a integrar completamente los servicios de activos digitales, desde el diseño de productos, gestión de riesgos hasta planificación fiscal, incluyendo la dimensión de criptomonedas.

Bitcoin, Ethereum, Solana: los tokens de protocolos principales dominan la asignación

La encuesta muestra que el 80% de los inversores activos poseen tokens de protocolos blockchain, como Bitcoin, Ethereum y Solana. El 56% de los entrevistados afirma que la razón principal para invertir es diversificar el riesgo de sus carteras. Esta preferencia por activos de infraestructura en la inversión en criptomonedas en Asia indica que los inversores prefieren activos fundamentales en lugar de tokens meme o altcoins pequeños.

La narrativa de Bitcoin como “oro digital” es ampliamente aceptada entre los ultra ricos en Asia. En un contexto de preocupaciones inflacionarias e incertidumbre geopolítica, la oferta limitada de Bitcoin (21 millones de monedas) y su carácter descentralizado lo convierten en una herramienta ideal para cubrirse ante la devaluación de las monedas fiduciarias. Ethereum, por su ecosistema de contratos inteligentes y aplicaciones DeFi, es preferido por muchos ultra ricos, quienes ven ETH como “la infraestructura de la economía digital”. La incorporación de Solana refleja una mayor aceptación por parte de los inversores hacia las nuevas cadenas públicas de alto rendimiento de próxima generación.

Las tres principales motivaciones para la inversión en criptomonedas de los ultra ricos en Asia

Diversificación del riesgo del portafolio: El 56% de los inversores consideran las criptomonedas como una herramienta de asignación con baja correlación con los activos tradicionales

Necesidad de transmisión intergeneracional de riqueza: Los activos digitales facilitan transferencias transfronterizas sin restricciones físicas, ideales para familias globalizadas

Madurez regulatoria: Marcos claros en Singapur y Hong Kong hacen posible la participación institucional

El 60% de los ultra ricos en Asia planean aumentar su asignación en criptomonedas en el futuro, basándose en una visión optimista para los próximos dos a cinco años. Esta perspectiva intermedia demuestra que los inversores no buscan aprovechar las volatilidades a corto plazo, sino que confían en el valor a largo plazo de la tecnología blockchain. Con la tokenización de activos del mundo real, las monedas digitales de bancos centrales y el crecimiento de DeFi, la infraestructura de la economía digital sigue perfeccionándose, proporcionando fundamentos sólidos para inversiones a largo plazo.

Singapur y Hong Kong: la claridad regulatoria impulsa la participación institucional

Al preguntarle si la regulación de las criptomonedas en Asia es más estricta, Gerald Goh opina que la regulación en Asia es más “concreta y prudente” que en otras regiones. Él señala: “La Autoridad Monetaria de Singapur (MAS) toma decisiones muy cuidadosas. Es cierto que han endurecido los requisitos para licencias, aumentado los colchones de capital y restringido el acceso a canales minoristas. Pero también han definido claramente los estándares de custodia, requisitos operativos y protección del inversor.”

Esta filosofía regulatoria de “limitaciones aparentes pero constructivas” crea un entorno estable para los participantes institucionales. Goh comenta: “Las medidas que parecen restrictivas en realidad representan un marco riguroso. La consecuencia de esto es que la cantidad de proveedores que cumplen con los estándares disminuye, pero los que permanecen son de nivel institucional.” Además, menciona que Hong Kong también está en un camino similar.

El marco de servicios de tokens de pago digital lanzado por MAS en 2024 exige a las plataformas poseer al menos 5 millones de dólares de capital, establecer una custodia independiente de los activos de los clientes y someterse a auditorías anuales. Estas estrictas exigencias eliminan a los pequeños operadores no calificados, mientras que dan confianza a los clientes institucionales en las plataformas que cumplen con los requisitos. La Autoridad Monetaria de Hong Kong también permitirá en 2024 que los bancos ofrezcan servicios de custodia para inversores profesionales y ha establecido un sistema de licencias para plataformas de comercio de activos virtuales.

Esta claridad regulatoria contrasta con la confusión en EE. UU., donde la SEC ha adoptado durante mucho tiempo una estrategia de “aplicación en lugar de legislación” en la industria de las criptomonedas, creando incertidumbre regulatoria. En cambio, Singapur y Hong Kong han establecido reglas claras con anticipación, permitiendo que empresas e inversores conozcan sus límites de cumplimiento con certeza. Esta certeza es una de las razones clave por las que los ultra ricos en Asia están dispuestos a asignar cantidades significativas a los activos digitales.

Los datos de la encuesta confirman el poder de este efecto regulatorio. En Singapur, la región con regulación más madura, la proporción de asignación en criptomonedas de los ultra ricos es la más alta, mientras que en mercados con regulación aún en desarrollo, la asignación es más conservadora.