Auteur : hitesh.eth
Compilation: Deep Tide TechFlow
Pur contenu, pas d’espoir faux.
Avant de commencer à lire, j’espère que vous pourrez laisser de côté vos préjugés existants et prendre quelques minutes pour examiner attentivement ce que je vais partager ensuite.
D’un point de vue macroéconomique, les thèmes d’investissement du Web3 peuvent être divisés en deux grandes catégories : l’infrastructure sous-jacente (infra) et les cas d’utilisation (applications).
L’investissement peut essentiellement être divisé en deux types : l’un est un investissement qui semble terne à court terme, mais qui peut apporter des rendements substantiels à long terme ; l’autre est un investissement excitant à court terme, mais qui pourrait finalement ne rien valoir.
La plupart des investisseurs en crypto-monnaie entrent sur ce marché pour rechercher des profits rapides et importants, et sont également prêts à prendre des risques correspondants.
Par conséquent, les gens ont tendance à préférer les investissements cycliques - ces types d’investissements sont généralement à court terme et ne sont efficaces que pendant des périodes spécifiques de marché haussier.
2025 sera « l’année de la réglementation » dans l’espace des crypto-monnaies.
Les États-Unis et d’autres grandes économies prévoient de mettre en place des réglementations nationales. La mise en place de ces réglementations renforcera non seulement la confiance des investisseurs traditionnels (en particulier les générations plus âgées), mais permettra également de sélectionner les quelques cryptomonnaies réellement prometteuses - seuls les projets dotés de solides fondamentaux et d’un flux de trésorerie stable pourront se démarquer.
Nous pouvons prévoir que le marché connaîtra une nouvelle vague d’investisseurs traditionnels. Ces investisseurs ont de l’argent et pénètrent pour la première fois dans le domaine de la cryptomonnaie.
Ils n’investissent pas aveuglément en raison de la spéculation du marché, mais étudient attentivement les projets, lisent attentivement les rapports et les données, et ne prennent des décisions d’investissement que lorsqu’elles sont logiques.
Dans ce contexte, la finance décentralisée (DeFi) deviendra un thème d’investissement très apprécié des investisseurs traditionnels, tout comme la couche 1 du protocole blockchain (L1).
Cependant, en raison de la limite de la capitalisation boursière des projets DeFi étant plus faible, leur espace de croissance est plus grand et ils sont hautement conformes aux fondamentaux et aux données. Cette année, certains projets DeFi ont déjà généré plus de 100 millions de dollars de revenus, ce qui attirera sans aucun doute l’attention des investisseurs traditionnels.
Les investisseurs traditionnels ont des fonds considérables, et des fonds suffisants sont essentiels pour une croissance saine du marché. N’oublions pas que de nombreux investisseurs institutionnels sont également dirigés par des investisseurs traditionnels.
Il est prévisible que DeFi deviendra finalement l’une des orientations de déploiement importantes pour les investisseurs institutionnels de premier plan.
BlackRock a déjà commencé à travailler avec des projets DeFi, et cette tendance se dessine progressivement.
DeFi n’est pas un investissement cyclique; c’est plus comme un investissement à long terme, tout comme les investisseurs considéraient BTC et ETH dans le passé.
Le potentiel à long terme de l’AAVE peut être considéré comme comparable à celui de l’ETH.
Lorsque vous investissez dans des projets DeFi de premier plan, vous devez vous concentrer sur le développement à long terme ;
Lorsque vous choisissez d’investir dans un nouveau projet natif DeFi, vous pouvez envisager des rendements à court terme, ces projets peuvent également offrir des rendements plusieurs fois supérieurs, voire plus.
Dans un marché des crypto-monnaies dominé par la DeFi, de nombreux nouveaux projets émergeront les uns après les autres, tandis que certains projets établis reprendront du terrain. Vous verrez une vague d’augmentations de prix autour de ces articles.
Dans l’espace DeFi, de nombreuses applications de premier ordre, telles qu’Uniswap, prévoient de se transformer en projets d’infrastructure de bas niveau. Cette transformation améliorera encore le potentiel de valeur du jeton, et vous devez vous préparer au fait que certains projets pourraient annoncer des ajustements au mécanisme de frais l’année prochaine.
Ces changements donneront une forte impulsion au récit du développement de la DeFi.
Je m’attends à ce que la DeFi domine au moins deux trimestres de l’année prochaine, tout comme l’IA l’a fait cette année.
En ce qui concerne l’IA, je pense que 2025 sera l’année où l’IA aura été largement critiquée pour son expansion rapide et incontrôlée dans la culture pop.
La discussion sur « l’IA responsable » sera au centre de l’attention.
Les activités du marché liées à l’infrastructure cryptographique de l’IA, aux agents d’IA et aux offres initiales d’agents peuvent entrer dans une période d’ajustement en raison du récit de l’IA responsable.
Mais avant cela, je m’attends à ce que les agents d’IA connaissent une bulle de croissance.
Il y a actuellement 13 000 agents intelligents sur le marché, et je m’attends à ce que ce chiffre atteigne au moins 100 000.
Ensuite, nous pourrions entrer dans une phase de bulle et éclater l’année suivante.
La période précise à laquelle cela se produira dépendra de la chronologie des événements liés à la réglementation de l’IA.
La réglementation suscitera également un intérêt pour les infrastructures de confidentialité, de sorte que certains projets majeurs impliquant DeFi confidentiels, calculs confidentiels, stockage confidentiel et raisonnement confidentiel attireront plus d’attention, ce qui se reflétera également dans leurs performances d’actifs (PA).
Le marché des mèmes restera actif.
Bien que les régulateurs puissent ne pas l’appuyer, les gens trouveront toujours un moyen d’y entrer parce qu’il est impossible de le bloquer complètement.
Les spéculateurs continueront de chercher des opportunités parmi les 100 000 nouvelles pièces ajoutées chaque jour.
Cependant, certains memes déjà établis, tels que DOGE et PEPE, pourraient attirer l’attention d’investisseurs plus sérieux.
Même si vous n’aimez pas les mèmes, vous devriez envisager de leur réserver une certaine exposition à l’investissement.
2025 sera également l’année de l’émergence des portefeuilles mobiles Web3 et des super applications.
Récemment, une société de portefeuilles Web3 appelée Exodus est entrée en bourse sur le NASDAQ à une valorisation de 1,2 milliard de dollars, ce qui pourrait alimenter un boom spéculatif des jetons associés aux portefeuilles Web3 avec de solides performances en matière de revenus l’année prochaine.
L’IA et la DeFi seront les deux principaux récits l’année prochaine:
DeFi a le potentiel de prendre la place dominante ;
Les agents d’IA peuvent entrer dans la phase de bulle ;
La spéculation sur les mèmes attirera plus de participants ;
La confidentialité et DePIN (réseau d’infrastructure physique décentralisée) se feront remarquer au cours d’un trimestre.
Les portefeuilles Web3 attireront davantage d’attention et favoriseront une adoption massive grâce à des guides utilisateur plus pratiques et une expérience de meilleure qualité.
C’est tout ce que j’ai à dire.
Veuillez noter que je ne suis ni astrologue, ni expert dans le domaine de la crypto-monnaie. Je ne suis qu’une personne ordinaire qui a des idées aléatoires sur le marché, alors ne prenez pas mon opinion trop au sérieux.
