米国証券取引委員会（SEC）は最近、ビットコイン採掘企業VBit Technologiesの創設者兼CEOであるDanh C. Voに対して正式に訴訟を提起し、数千人の投資者に影響を与え、約1億ドルに近い規模の重大な採掘詐欺事件を明らかにしました。この訴訟は、採掘産業のリスクに対する警鐘を再び鳴らしています。

SECは訴状の中で、Voが調達資金の約4850万ドルを私的に流用したと非難し、そのうち500万ドルは家族や元配偶者に送金されたものであり、多くの調達資金は採掘事業に一切使用されておらず、資産の使用状況も非常に透明性に欠けていると指摘しています。さらに衝撃的なのは、これらの流用資金の記録が帳簿上ほとんど残されていない点です。

VBitの詐欺手法は複雑ではありませんが、同様に致命的です。同社は外部に対して、実際の運営規模をはるかに超える採掘能力を宣伝していましたが、実際のマイニングマシンの数と販売された「托管契約」の数には大きな乖離があり、多くの算力やマイニングマシンは存在しませんでした。同社は典型的なポンジスキームを採用しており、新規投資者の資金を旧投資者への虚偽の利益約束に充てていました。SECは、Voがマイニングマシンの規模が著しく不足している事実を十分に認識しながらも、投資者に真実を隠し続けたと明確に指摘しています。

マーケティング戦略において、VBitは「管理不要の設備」、「安定した受動的採掘収益」、「正式な托管採掘事業」などの権利を投資者に約束していました。これらの記述はSECによって虚偽または重大な誤解を招くものであると認定されています。同時に、VBitが発行した投資商品は本質的に未登録の証券であり、連邦証券法に違反しています。

注目すべきは、資金の流用と規制当局の関心が高まる中、Voは2021年11月に米国を離れ、マイニング機器事業も停止しました。VBitは2022年に買収されましたが、その採掘事業は完全に終了し、投資者の損失は取り返しのつかないものとなっています。

この事例の深層的な警告は、採掘企業が最も容易に行う詐欺のタイプは、算力指標の誇張と実際のコストや生産データの隠蔽であるという点です。この種の托管採掘やクラウドマイニングの詐欺の手口は、業界内で何度も見られ、成熟した詐欺モデルの一つとなっています。

VBit事件は、投資者の採掘製品に対する信頼を再び大きく損ない、特にクラウド採掘、托管採掘、算力レンタル、採掘代理管理サービスなどの分野に対する信頼を揺るがせました。今後、これらの分野はより厳格な規制の対象となることが予想され、資金環境もより慎重になるでしょう。採掘エコシステム全体が信頼の再構築を必要としています。