BUALT Indexは、Investoとの提携を通じて新しいブラジルの代替資産ETFを推進

BUALTはブラジルの投資家向けに米国上場の主要代替資産マネージャー10社への直接アクセスを提供

代替資産運用セクターは、ブラジルの投資家にとってアクセスがより容易になった。MarketVector Indexesは、BlueStar Top 10 US Listed Alternative Asset Managers Index (BUALT)をライセンス供与し、これを基盤としたPEVC11 ETFを本日正式に開始した。この動きにより、従来は機関投資家に限定されていた分野でのポートフォリオ多様化の扉が開かれる。

BUALT指数は、米国上場の最大かつ最も流動性の高い代替資産運用会社を追跡している。これらの企業は、収益または運用資産の少なくとも75%を代替投資から生み出している。これには、米国の取引所に上場し、USD建てのプライベートエクイティ企業、ヘッジファンドマネージャー、ベンチャーキャピタル運営者が含まれる。

なぜ今、代替資産が重要なのか

インフレ圧力が高まる中、投資家は非相関資産や代替利回りを求めている。プライベートおよび代替資産は、ニッチな領域から主流の配分戦略へと移行し、従来の資産運用者も代替商品を急速に拡大している。BUALT指数は、代替資産運用分野に大きく関与する企業をターゲットとした純粋な投資アプローチを提供し、コンサルタントやアドバイザー、資金調達企業など、実際に運営していない企業を排除している。

BUALTの構造と仕組み

この指数は、修正された時価総額加重構成で運用されており、半年ごとに見直される。構成銘柄は正確に10社で、基準日を2015年12月31日、基準値を100とする。計算はUSDで行われ、価格指数、総リターングロス指数、総リターンネット指数の3バージョンで提供される。

Investoのブラジル展開

Cauê Mançanares、InvestoのCEOにとって、これは重要なマイルストーンだ。PEVC11 ETFは、2020年にハーバードで設立されたInvestoがブラジルの投資家に提供してきた第5のテーマ型商品となる。このETFモデルは、プライベートエクイティ投資における重要な課題を解決している。従来のPE投資は資金をロックアップするが、PEVC11はB3を通じて流動性を提供し、投資家は必要に応じてポジションから退出できる。

「ETFへの投資は、国際的なセグメントへのエクスポージャーと国内取引所での取引の便利さを兼ね備えています」とMançanaresは説明した。同社はBTG、Nubank Invest、Credit Suisse、Banco Inter、Banco Modalを機関投資家パートナーとして数える。

MarketVectorの指数専門知識

ドイツに拠点を置くBaFin規制のベンチマーク管理者、MarketVector Indexesは、世界市場で25以上の上場投資商品を運営している。同社はMarketVector、MVIS、BlueStarのブランド名で展開し、テーマ別指数、ハード資産連動株式戦略、デジタル資産ベンチマークに特に強みを持つ。Van Eck Associatesの子会社として、MarketVectorは革新的な投資テーマに対して機関投資家レベルの指数方法論を提供している。

Steven Schoenfeld、MarketVector IndexesのCEOにとって、Investoとの提携は同社の使命を拡大するものだ。「私たちは、ブラジル市場の参加者向けに特化した手段を通じて、プライベートエクイティ、ヘッジファンド、ベンチャーキャピタルへのエクスポージャーを投資家に提供するベンチマークを提供しています。」