# 杠杆取引の真のリスクは倍率ではなくポジション比率にある

多くのトレーダーはロスカットを過剰なレバレッジのせいにしがちだが、実際の重要な要素は一回のポジションの相対的な規模である。例えば、1000Uのアカウントを例にとると、900Uで10倍レバレッジをかけると、相場が逆方向にわずか5ポイント動くだけで清算される可能性がある。同じ10倍レバレッジでも、投入額が100Uの場合、逆方向に50ポイント動かなければロスカットにならない。リスクの緩衝空間の差は非常に大きい。

市場でよく見られる悲劇は、全資金を一つのポジションに投入し、ちょっとした調整で大きな損失を出すことだ。これに対して、理性的なポジション管理と規律を守ることで、ボラティリティの高い市場でも安定した成長を実現できる。半年間ロスカットゼロを維持し、資産を倍増させたのは、以下の三つの原則を守った結果である。

**第一、単一ポジションの規模管理** — どの取引も総資金の20%を超えないこと。例えば、10,000Uのアカウントなら最大2,000Uまで。たとえ10ポイントのストップロスでも200Uの損失に抑えられ、損失はコントロール可能な範囲内に収まる。

**第二、累積損失の上限設定** — 一日の総損失はアカウント資金の3%を超えないこと。事前にストップロスのポイントを設定し、連続した判断ミスがあっても根本的な損失にはならない。

**第三、取引ペースの管理** — 市場の調整期間中は新規ポジションを控え、利益確定後も追加投入を避ける。トレンドのブレイクに厳密に追随し、感情的な追加入金を避ける。

長期的な市場観察に基づき、以下の九つの経験則が参考になる。大盤の暴落時の護盤兆候の見極め、移動平均線システムに基づく時間軸の調整、上昇初期に仕掛けてピーク追いは避ける、短期で三日間進展がなければ決済、過剰売り後の反発チャンスには軽めのポジションで参加などだ。さらに、優先的にリーダー通貨を選び、トレンド優先の意識を持ち、空ポジションを待つことに徹し、ルーティンの振り返りで運と実力を区別することも重要だ。これらは安定した取引システムを築く基礎となる。

市場で継続的に利益を出すには、誤差許容の仕組みと規律の実行の組み合わせが必要であり、頻繁な取引や単なる高倍率レバレッジ追求ではない。$ZECなどのコインの操作も同じ論理に従う。システム的な方法でアカウントを5000Uから8000Uに増やした事例は、こうした戦略の実効性を示している。元本を守ることは、無謀に利益を追い求めるよりも常に価値がある。